Опционы на 13 марта теперь доступны для Cadence Design Systems (CDNS)
Инвесторы компании Cadence Design Systems Inc (тикер: CDNS) увидели, что новые опционы начали торговаться сегодня с истечением 13 марта. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CDNS для новых контрактов на 13 марта и выделила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт с ценой исполнения $295.00 имеет текущую цену предложения $13.00. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $295.00, но также получит премию, что сделает базу затрат на акции равной $282.00 (до вычета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CDNS, это может быть привлекательной альтернативой покупке акций по цене $298.74 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $295.00 представляет собой приблизительно 1% скидку к текущей цене торговли акциями (другими словами, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греков и подразумеваемых греков) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 59%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих чисел на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 4.41% доходности от денежной инвестиции или 37.44% в пересчете на год — на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торговли за последние двенадцать месяцев для Cadence Design Systems Inc и выделяющий зеленым цветом, где находится цена исполнения $295.00 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне колл-контрактов цепочки опционов, колл-контракт с ценой исполнения $310.00 имеет текущую цену предложения $13.20. Если инвестор решит купить акции CDNS по текущей цене $298.74 за акцию, а затем продать колл-контракт как "покрытый колл", он обязуется продать акции по цене $310.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (исключая дивиденды, если таковые имеются) в размере 8.19%, если акции будут выкуплены по истечении 13 марта (до вычета комиссий брокера). Конечно, большая часть потенциального роста может остаться на столе, если акции CDNS действительно поднимутся, поэтому важно изучать историю торговли за последние двенадцать месяцев для Cadence Design Systems Inc, а также изучать бизнес-фундаментals. Ниже представлен график, показывающий историю торговли CDNS за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $310.00, выделенной красным цветом:
Учитывая, что цена исполнения $310.00 представляет собой приблизительно 4% премии к текущей цене торговли акциями (другими словами, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт покрытого колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греков и подразумеваемых греков) предполагают, что текущая вероятность этого события составляет 54%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих чисел (история торговли опционного контракта также будет отображена на графике). Если контракт покрытого колла истечет бесполезным, премия составит 4.42% дополнительной доходности для инвестора или 37.54% в пересчете на год, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 43%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 45%.
Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрывающиеся значения торговых дней, а также сегодняшнюю цену $298.74) на уровне 38%. Для получения дополнительных идей по контрактам на путы и коллы, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Темпы роста дивидендов FDBC
Топ-10 хедж-фондов, владеющих VLNS
Среднегодовая доходность FSLR
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод