Опционы HRL с экспирацией 18 сентября начинают торги.
Инвесторы в Hormel Foods Corp. (Тикер: HRL) сегодня увидели новые опционы, доступные для истечения 18 сентября. Один из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, — это временная стоимость, поэтому с 246 днями до истечения новые доступные контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем можно было бы получить за контракты с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost просмотрела цепочку опционов HRL в поисках новых контрактов на 18 сентября и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.
Пут контракт с ценой страйка $23.00 имеет текущую ставку 10 центов. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $23.00, но также получит премию, что снизит базу стоимости акций до $22.90 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций HRL, это может быть привлекательной альтернативой для оплаты $24.52 за акцию сегодня.
Поскольку цена страйка $23.00 представляет собой приблизительно 6% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует возможность, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что вероятность этого составляет 63%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 0.43% доходности на денежные обязательства или 0.65% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже приведен график, показывающий историю торгов Hormel Foods Corp. за последние двенадцать месяцев и выделяющий зеленым цветом, где находится цена страйка $23.00 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой страйка $25.00 имеет текущую ставку 45 центов. Если инвестор решит купить акции HRL по текущей цене $24.52 за акцию, а затем продать колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $25.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это даст общую доходность (за вычетом дивидендов, если таковые имеются) в 3.79%, если акции будут выкуплены на истечении 18 сентября (до учета комиссий брокера). Конечно, много потенциального повышения может быть упущено, если акции HRL действительно вырастут, поэтому важно рассматривать историю торгов Hormel Foods Corp. за последние двенадцать месяцев, а также изучать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже приведен график, показывающий историю торгов HRL за последние двенадцать месяцев, с выделенным красным цветом страйком $25.00:
Учитывая, что цена страйка $25.00 представляет собой приблизительно 2% премии к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует возможность, что защищенный колл контракт истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что вероятность этого составляет 49%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих данных (история торговли контрактом также будет отображена на графике). Если защищенный колл контракт истечет бесполезным, премия составит 1.84% дополнительной доходности для инвестора или 2.72% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере с пут контрактом, а также в примере с колл контрактом, составляет примерно 32%.
Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрытых значения торговых дней, а также сегодняшнюю цену $24.52) на уровне 27%. Для получения дополнительных идей по контрактам путов и коллов, стоит посетить StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Топ-10 хедж-фондов, владеющих AINP
EQ Видео
Покупка инсайдеров HCC
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод