Опционы ETR с истечением 20 ноября начинают торги.

Инвесторы компании Entergy Corp (тикер: ETR) сегодня увидели, что новые опционы стали доступны с истечением срока 20 ноября. Одним из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, является временная стоимость, поэтому с 221 днем до истечения срока новые доступные контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокую премию, чем та, что доступна для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов ETR на наличие новых контрактов на 20 ноября и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.

Пут контракт по цене исполнения $115.00 имеет текущую заявку в $6.00. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по цене $115.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $109.00 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций ETR, это может быть привлекательной альтернативой покупке по цене $115.73 за акцию сегодня.

Поскольку цена исполнения $115.00 представляет собой приблизительную 1% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), существует также вероятность, что пут контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие буквы и подразумеваемые греческие буквы) указывают, что текущие шансы на это составляют 57%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих цифр на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 5.22% доходности от денежного обязательства или 8.62% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Entergy Corp, с выделением зеленым цветом места, где расположена цена исполнения $115.00 относительно этой истории:

Перейдя к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт по цене исполнения $120.00 имеет текущую заявку в $5.10. Если инвестор решит купить акции ETR по текущей цене $115.73 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $120.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 8.10%, если акции будут отозваны на срок истечения 20 ноября (до учета комиссий брокера). Конечно, много потенциала может остаться на столе, если акции ETR действительно вырастут, поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для Entergy Corp, а также изучать бизнес-фундаментals. Ниже представлен график, показывающий историю торгов ETR за последние двенадцать месяцев, с выделением красным цветом цены исполнения $120.00:

Учитывая, что цена исполнения $120.00 представляет собой приблизительную 4% премию к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие буквы и подразумеваемые греческие буквы) указывают, что текущие шансы на это составляют 53%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих цифр (история торгов опционного контракта также будет отображаться на графике). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 4.41% дополнительной доходности для инвестора или 7.28% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 25%, тогда как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 24%.

Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 249 торговых дней и сегодняшнюю цену $115.73) на уровне 19%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также смотрите:

Акции Ken Fisher

Исторические цены акций RNN

Дешевые акции в сфере здравоохранения

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод