Обзор отрасли Zacks: основные моменты American International, Prudential Financial, Markel, Principal Financial Group и Everest

Для немедленного выпуска

Чикаго, Иллинойс – 29 января 2026 года – Сегодня Zacks Equity Research обсуждает American International Group Inc. AIG, Prudential Financial Inc. PRU, Markel Group MKL, Principal Financial Group PFG и Everest Group, Ltd. EG.

Отрасль: Многофункциональное страхование

Ссылка: https://www.zacks.com/commentary/2824536/5-multiline-insurers-to-watch-amid-prudent-underwriting-and-pricing

Диверсификация продуктов помогает игрокам отрасли многофункционального страхования Zacks снизить риск концентрации, обеспечить непрерывное генерирование дохода и улучшить коэффициент удержания. Улучшение ценообразования, разумное андеррайтинг, повышенная экспозиция и более быстрый экономический рост должны принести пользу American International Group Inc., Prudential Financial Inc., Markel Group, Principal Financial Group и Everest Group, Ltd.

Ускоренная цифровизация поможет в бесперебойной работе отрасли. Ожидается, что растущее принятие встроенного страхования также будет способствовать развитию отрасли. Согласно отчету Financial Services, премии от встроенного страхования, как ожидается, превысят 722 миллиарда долларов США во всем мире к 2030 году.

Солидный уровень капитала многофункциональных страховщиков будет стимулировать активность слияний и поглощений (M&A). ФРС снижает процентные ставки и намекает на возможность дальнейших снижений в течение года. Хотя страховщики являются прямыми бенефициарами улучшенной процентной среды, и снижение ставок является препятствием, ожидается, что инвестиционный доход останется сильным, учитывая разнообразный инвестиционный портфель страховщиков, а также продолжающийся рост частных рыночных инвестиций.

Кроме того, инвестиционный портфель, ориентированный на фиксированные доходы, предоставляет определенные преимущества. Ориентация страховщиков на персонализированные предложения для улучшения клиентского опыта, использующая цифровизацию, является ключевой. Учитывая умеренное ценообразование и возросшую конкуренцию, конкуренция в области цен, вероятно, улучшится, согласно отчету Insurance Business.

О отрасли

Отрасль многофункционального страхования Zacks включает компании, которые предлагают единое страховое покрытие, объединяя автострахование, страхование жилья, долгосрочного ухода, а также страхование жизни и здоровья для физических и юридических лиц. Застрахованный платит единую премию и покрывается по многим позициям через один контракт.

Эти компании покрывают коммерческую и личную собственность, автомобили, морскую деятельность, скот, авиацию, личные несчастные случаи, жизнь, включая постоянное и срочное страхование, дополнительное страхование от несчастных случаев и здоровья, страхование от несчастных случаев на производстве, аннуитетные продукты, частное ипотечное страхование и т.д. Игроки также предоставляют услуги по управлению рисками.

Поскольку компании предлагают единое страховое покрытие для множества продуктов, удержание клиентов улучшается. Застрахованный получает выгоду от более низких платежей по премиям по сравнению с оплатой отдельных премий за страхование различных продуктов.

3 тенденции, формирующие будущее отрасли многофункционального страхования

Диверсифицированный портфель снижает риск концентрации: Учитывая характер бизнеса, продуктовые и сервисные портфели многофункциональных страховщиков диверсифицированы. Это снижает риск концентрации. Повышенная осведомленность, приводящая к росту спроса на продукты защиты, должна способствовать продажам и премиям операций по страхованию жизни. Увеличение экспозиции, с учетом индивидуализированных продуктов и услуг, должно поддерживать рост премий. Однако умеренное ценообразование заставляет нас быть осторожными.

Согласно Deloitte Insights, переход на зеленую энергетику и связанные с ней страховые продукты, а также экспозиция к нематериальным активам предлагают возможности для роста. Увеличение внедрения искусственного интеллекта может повысить потенциальные киберугрозы, тем самым стимулируя спрос на киберстрахование. Страхование домашних животных также на подъеме.

Хотя бизнес по страхованию жизни может пострадать от низкой процентной среды, разумный андеррайтинг в бизнесе по страхованию не жизни ограничит негативные последствия. Тем не менее, непредсказуемые катастрофы могут отрицательно сказаться на прибыльности андеррайтинга страховщиков не жизни.

Слияния и поглощения: Ожидается, что консолидация в отрасли многофункционального страхования продолжится, поскольку игроки стремятся диверсифицировать свои операции в новые бизнес-направления и географии. Приобретение бизнеса в тех же сегментах обусловлено необходимостью игроков получить долю на рынке и расти в своих нишевых областях.

Консолидации, которые замедлились ранее из-за инфляции, ожидается, что вырастут в 2025 году, подстегнутые увеличением числа сделок, основанных на технологиях, согласно отчету Willis Towers Watson’s Quarterly Deal Performance Monitor. Ожидается, что страховые технологические компании займут первое место в этом списке, согласно сообщениям СМИ. Отрасль проходит через ускоренную цифровизацию.

Увеличение внедрения технологий: Цифровизация увеличилась многократно. Отрасль наблюдает за большим использованием технологий, таких как блокчейн, ИИ, продвинутая аналитика, телематика, облачные вычисления и роботизированная автоматизация процессов для ускорения бизнес-операций и экономии затрат. Многие страховщики жизни начали продавать полисы онлайн, которые привлекают техничных клиентов.

В то же время использование данных в режиме реального времени облегчает расчет премий и снижает риски. Страховщики остаются сосредоточенными на расширении возможностей аналитики данных и реализации преимуществ технологической инфраструктуры, согласно Deloitte Insights. Согласно статье Deloitte FSI Predictions, страховщики имеют потенциал генерировать почти 4,7 миллиарда долларов США в годовых глобальных премиях от страхования, связанного с ИИ, что соответствует среднегодовому темпу роста около 80%.

Рейтинг отрасли Zacks указывает на светлые перспективы

Рейтинг отрасли Zacks группы, который представляет собой среднее значение рейтинга Zacks всех акций-участников, указывает на светлые перспективы в краткосрочной перспективе. Отрасль многофункционального страхования Zacks, входящая в более широкий сектор финансов Zacks, в настоящее время имеет рейтинг Zacks Industry #95, что ставит ее в верхние 39% из 243 отраслей Zacks. Наши исследования показывают, что верхние 50% отраслей с рейтингом Zacks превосходят нижние 50% более чем в 2 раза.

Позиционирование отрасли в верхних 50% отраслей с рейтингом Zacks является результатом положительного прогноза по earnings для составных компаний в совокупности. Оптимистичный прогноз отражает то, что прогнозы по earnings для отрасли были пересмотрены аналитиками на 6,7% вверх на текущий год.

Перед тем как представить несколько акций многофункционального страхования, которые вы могли бы рассмотреть для своего портфеля, давайте взглянем на недавнюю рыночную производительность акций отрасли и картину оценки.

Отрасль против сектора и S&P 500

Отрасль многофункционального страхования показала худшие результаты по сравнению с сектором и сводным индексом S&P 500 за год. Акции в этой отрасли в совокупности выросли на 1,2% за год по сравнению с ростом сектора финансов на 12,9% и ростом сводного индекса S&P 500 на 17,6% за тот же период.

Текущая оценка

На основе его коэффициента цена/балансовая стоимость (P/B) за последние 12 месяцев, который обычно используется для оценки акций страхования, отрасль в настоящее время торгуется по коэффициенту 2.63X по сравнению с 8.66X для S&P 500 и 4.32X для сектора.

За последние пять лет отрасль торговалась по максимуму 2.89X, минимуму 1.23X и медиане 2.43X.

5 акций многофункционального страхования, на которые стоит обратить внимание

Мы представляем пять акций с рейтингом Zacks #3 (Удерживать) из отрасли многофункционального страхования.

Вы можете увидеть полный список сегодняшних акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

American International Group: Штаб-квартира в Нью-Йорке, AIG предоставляет страховые продукты для коммерческих, институциональных и индивидуальных клиентов в Северной Америке и за рубежом. Стратегическое уменьшение рисков бизнеса, приобретения, усилия по контролю затрат и ускоренное размещение капитала будут способствовать росту этого страховщика.

Консенсус-прогноз Zacks по earnings за 2026 год указывает на увеличение на 10,7% по сравнению с прошлым годом. Ожидаемая долгосрочная скорость роста earnings составляет 17%, что лучше среднего по отрасли в 12,3%. Консенсус-прогноз по earnings за 2026 год за последние 30 дней снизился на 2 цента.

Prudential: Компания Prudential, расположенная в Ньюарке, штат Нью-Джерси, является лидером в области финансовых услуг. Она продолжает получать выгоду от своих сильных бизнесов на основе активов, улучшенных маржей в бизнесе группового страхования и международных операций. Высокопроизводительный бизнес по управлению активами и более глубокое присутствие на рынке передачи пенсионных рисков являются катализаторами долгосрочного роста.

Стратегические инициативы Prudential укрепили ее существующие возможности и хорошо позиционировали для эффективного размещения капитала. Она на пути к тому, чтобы стать бизнесом с более высоким уровнем роста и меньшей чувствительностью к рынку. Обширная сеть дистрибуции, привлекательный портфель продуктов и превосходный имидж бренда предоставят ей конкурентные преимущества. Prudential продолжает ожидать роста основного скорректированного операционного EPS в среднем на 5% до 8% до 2027 года.

Консенсус-прогноз Zacks по earnings за 2026 год указывает на увеличение на 2,8% по сравнению с прошлым годом. Ожидаемая долгосрочная скорость роста earnings составляет 2,8%. Консенсус-прогноз по earnings за 2026 год за последние 30 дней не изменился. У компании есть VGM Score B.

Markel: Glen Allen, штат Вирджиния, Markel Group маркетирует и андеррайтит специализированные страховые продукты в Соединенных Штатах, Великобритании, Канаде и за рубежом. Markel готова получить выгоду от своей нишевой ориентации и эффективного управления страховыми рисками и рассчитывает на силу своих андеррайтинговых и инвестиционных операций для роста. Markel стремится удвоить размер своих страховых операций и нацеливается на 10 миллиардов долларов ежегодных страховых премий за пять лет. Это должно привести к 1 миллиарду долларов ежегодной прибыли от андеррайтинга. Компания ожидает достичь этой цели в основном за счет органического роста своих существующих прибыльных операций.

Консенсус-прогноз Zacks по earnings за 2026 год указывает на увеличение на 5,9% по сравнению с прошлым годом. Консенсус-прогноз по earnings за 2026 год за последние 30 дней не изменился. У компании есть VGM Score A.

Principal Financial Group: Компания Principal Financial, расположенная в Де-Мойне, штат Айова, является лидером в области глобального управления активами. Principal Financial продолжает получать выгоду от своей силы и лидерства в области пенсионного и долгосрочного сбережения, групповых пособий и защиты в Соединенных Штатах, пенсионного и долгосрочного сбережения в Латинской Америке и Азии, а также глобального управления активами. Это помогает ей обеспечивать стабильные операционные earnings. Она продолжает использовать благоприятные рыночные позиции в пенсионной отрасли и остается оптимистичной по поводу динамики на пенсионных платформах.

Консенсус-прогноз Zacks по earnings за 2026 год указывает на увеличение на 13,4% по сравнению с прошлым годом. Ожидаемая долгосрочная скорость роста earnings составляет 13,9%, что лучше среднего по отрасли. Однако консенсус-прогноз по earnings за 2026 год снизился на 1 цент за последние 30 дней.

Everest Group: Штаб-квартира в Уоррене, штат Нью-Джерси, Everest Group андеррайтит перестрахование по имущественным и страховым случаям для страховых и перестраховочных компаний в Соединенных Штатах и международных рынках. Everest готова к росту благодаря диверсификации продуктов, международной экспансии страхования и увеличению инвестиций с фиксированной доходностью. EG готова воспользоваться возможностями, вытекающими из продолжающегося разрушения и эволюции перестраховочного рынка. Этот страховщик получит выгоду от своей капитальной достаточности, финансовой гибкости, долгосрочной операционной эффективности и традиционных возможностей управления рисками.

Консенсус-прогноз Zacks по earnings за 2026 год указывает на увеличение на 24,1% по сравнению с прошлым годом. Ожидаемая долгосрочная скорость роста earnings составляет 26,1%, что лучше среднего по отрасли. У компании есть VGM Score B. Консенсус-прогноз по earnings за 2026 год за последние семь дней увеличился на 1,1%.

Почему вы еще не посмотрели на лучшие акции Zacks?

С 2000 года наши лучшие стратегии выбора акций значительно опережают среднюю годовую прибыль S&P на +7,7%. Удивительно, но они достигли средней прибыли в +48,4%, +50,2% и +56,7% в год.

Сегодня вы можете получить доступ к их живым рекомендациям без каких-либо затрат или обязательств.

Zacks Investment Research находится под общим контролем с аффилированными лицами (включая брокера-дилера и инвестиционного советника), которые могут осуществлять сделки с указанными ценными бумагами для клиентов таких аффилированных лиц.

Контакт для СМИ

Zacks Investment Research

800-767-3771 доб. 9339

https://www.zacks.com

Прошлые результаты не гарантируют будущих результатов. Любое инвестирование связано с потенциальными потерями. Этот материал предоставляется исключительно для информационных целей и ничего из сказанного не является инвестиционным, юридическим, бухгалтерским или налоговым советом, или рекомендацией покупать, продавать или удерживать ценную бумагу. Не следует предполагать, что любые инвестиции в ценные бумаги, компании, сектора или рынки, упомянутые и описанные, были или будут прибыльными. Вся информация актуальна на дату, указанную здесь, и может быть изменена без предварительного уведомления. Любые взгляды или мнения, выраженные здесь, могут не отражать мнение компании в целом. Zacks Investment Research не занимается инвестиционным банкингом, маркет-мейкингом или управлением активами любых ценных бумаг. Эти доходы получены от гипотетических портфелей, состоящих из акций с рейтингом Zacks = 1, которые пересматривались ежемесячно без затрат на сделки. Это не доходы реальных портфелей акций. S&P 500 – это неуправляемый индекс. Посетите https://www.zacks.com/performance для получения информации о показателях производительности, представленных в этом пресс-релизе.

За пределами Nvidia: Вторая волна ИИ уже здесь

Революция ИИ уже сделала миллионеров. Но акции, о которых все знают, скорее всего, не будут продолжать приносить наибольшую прибыль. Малоизвестные компании в области ИИ, решающие крупнейшие проблемы мира, могут быть более прибыльными в ближайшие месяцы и годы.

Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод