Нефть готова к сильному рывку наверх

В понедельник цена на нефть марки Brent совершила довольно ощутимый рывок наверх. Цена выросла на 2,15%, закрывшись на отметке вблизи $84,2/б. На торговой сессии во вторник началась небольшая коррекция. Цена пока «соскальзывает» на 0,4%. 

Ещё один фактор неопределенности для цены на нефть, про который многие забывают, это выборы в Венесуэле, которые состоятся в текущем году 28.07. Напомним, что страна является одним из крупных нефтедобытчиков в мире – в настоящее время добыча Венесуэлы превышает 900 tbd – 19-ое место в мире. Ситуация вокруг возобновления санкций, а также споры вокруг провинции Эссекибо, конечно, могут заставить Мадуро пойти на эскалацию. Возможно, что такое решение будет принято уже после выборов, т.е. в момент открывшегося «окна возможностей» до ноября (выборы в США). Пока же в суде ООН идёт разбирательство спора между Венесуэлой и Гайаной, однако венесуэльские власти вряд ли признают эту юрисдикцию. Официальные лица Венесуэлы уже заявили, что в подобного рода спорах нужно вести прямые переговоры. Как следствие, в случае очередного витка обострения в регионе, по всей видимости, мы увидим рост геополитической премии в цене на нефть.

EOG Resources, нефтегазовая компания США, прокомментировала сокращение добычи нефти странами ОПЕК+. Компания уверена, что ослабление сокращения и выпуск дополнительных баррелей на рынок произойдёт в текущем году всё же позже, чем декларирует картель. Напомним, что в соответствии с новыми договоренностями добровольные сокращения были продлены на весь III кв., однако начиная с октября 2024 г. страны могут начинать постепенно увеличивать добычу. Между тем, ОПЕК подчеркнул, что увеличение добычи может быть и отменено, это зависит от ситуации на рынке. Нам кажется, что рынок во многом недооценил данную оговорку, о чём, собственно, и напоминает EOG.

Сообщается, что ещё два судна, газовоз Happy Condor и танкер Captain Paris, подверглись атакам хуситских беспилотников. Кроме этого, судя по всему, удар был нанесен и по эсминцу США. По информации от самих хуситов танкеры были поражены, по поводу эсминца информация не уточняется. 

Из сегодняшних важных новостей, на которые рекомендуем обратить внимание – это, конечно, данные по запасам нефти от API. В четверг будет опубликована традиционная для среды статистика по запасам нефти и нефтепродуктов от EIA.  

Возвращаясь к технической оценке ситуации с ценой, поскольку кластер сопротивления был преодолен и быкам удалось выйти выше $84/б, возможно, что уже скоро мы увидим тестирование $84,8/б. Пока же покупателям удалось только «потрогать» $84,65/б. 

Тут есть один технический нюанс – после пробоя уровня довольно часто цена может вернуться к нему, чтобы «подтвердить» и оттолкнуться от него в качестве уровня поддержки. Это к тому, что мы не исключаем новый возврат цены к $83,6/б. Однако, истинность вчерашнего пробоя подтвердится, если медведям не удастся продавить эту отметку вниз. Или, конечно, если рост будет продолжен. 

Пока же рэндж поддержки теперь $83,6 – 83,9; сопротивление – на отметке $84,8/б.

Цена на золото. Спокойные темпы роста

В понедельник на торгах цена на золото немного скорректировалась вниз, опустившись на 0,7%. На открытии во вторник цена находится у отметки 2315,70 за унцию. Рынок в конфигурации контанго. 

World Gold Council (WGC) опубликовал свой очередной обзор золотых резервов Центральных банков. 

Как информирует ведомство: 

в 2023 году центральные банки добавили 1 037 тонн золота — это второй по величине ежегодный объем закупок в истории - после рекордного показателя в 1 082 тонны в 2022 году;

центральные банки продолжают положительно относиться к золоту как к резервному активу. Согласно опросу 29 % центральных банков-респондентов намерены увеличить свои золотые резервы в ближайшие двенадцать месяцев, что является самым высоким показателем с начала проведения данного опроса в 2018 году. 

Нас же в этом обзоре ещё интересует вопрос дедолларизации, который обычно задается центральным банкам. В свежем опросе порядка 68% регуляторов высказались, что вопрос дедолларизации НЕ является релевантным при увеличении золотых запасов – это больше, чем, например, в аналогичном обзоре за 2023 г. (тогда около 62% высказались, что дедолларизация абсолютно ни при чём). Вместе с тем, в опросе за 2022 г. таких респондентов было 80%. Таким образом, вполне возможно, что за 2 года ситуация несколько изменилась.

Технически, всё текущее движение происходит в рамках растущего бычьего канала. Соответственно, уровень поддержки постоянно смещается наверх и в настоящее время находится вблизи $2310 за унцию. Уровень сопротивления располагается на отметке $2340 за унцию.