Может ли рост внедрения Workflow повысить акции ServiceNow?
NOW от ServiceNow получает все большую популярность. Во втором квартале 2025 года технологические рабочие процессы выиграли 40 сделок на сумму более 1 миллиона долларов, включая 4 сделки на сумму более 5 миллионов долларов. ITSM, ITOM, ITAM, безопасность и риск были задействованы как минимум в 15 из 20 крупнейших сделок. CRM и отраслевые рабочие процессы были задействованы в 17 из 20 крупнейших сделок NOW, причем 17 из этих сделок составили более 1 миллиона долларов. Основные бизнес-рабочие процессы были задействованы в 16 из 20 крупнейших сделок, из которых семь сделок составили более 1 миллиона долларов.
ServiceNow завоевывает позиции среди предприятий с Workflow Data Fabric, который включен в 17 из 20 крупнейших сделок компании. С помощью Workflow Data Fabric ServiceNow предлагает комбинацию данных, аналитики и ИИ, которая, наряду с агентным ИИ, помогает предприятиям достигать более быстрых и умных результатов. Рабочий процесс CRM предлагает огромные возможности для роста для ServiceNow, что обусловлено решениями по управлению продажами и заказами, а также приобретением Logik.ai, что помогло NOW заключить 9 сделок CPQ только в июне.
Увеличение популярности рабочих процессов способствует росту подписных доходов. Во втором квартале 2025 года подписные доходы увеличились на 21,5% по сравнению с прошлым годом и составили 3,113 миллиарда долларов. NOW завершила отчетный квартал с 528 клиентами, генерирующими более 5 миллионов долларов в ACV. Количество клиентов, вносящих 20 миллионов долларов или более, увеличилось более чем на 30% по сравнению с прошлым годом. ServiceNow закрыла 89 сделок на сумму более 1 миллиона долларов в новом чистом ACV в отчетном квартале, включая 11 сделок на сумму более 5 миллионов долларов.
ServiceNow повысила прогноз подписных доходов на 2025 год, который теперь ожидается в пределах от 12,775 миллиарда до 12,795 миллиарда долларов, что предполагает 19,5-20% на основе неизменного курса (cc). Для третьего квартала 2025 года подписные доходы прогнозируются в диапазоне от 3,26 миллиарда до 3,265 миллиарда долларов, что предполагает годовой рост на 19,5% в cc.
Сильная конкуренция негативно сказывается на перспективах NOW. NOW сталкивается с жесткой конкуренцией в области автоматизации рабочих процессов со стороны таких компаний, как Pegasystems PEGA и Salesforce CRM.
Pegasystems получает выгоду от сильного спроса на свое решение GenAI Blueprint, агента, который использует ИИ для объединения лучших практик компании, а также знаний от клиентов и партнеров для проектирования корпоративных рабочих приложений. Ожидается, что рост ACV останется устойчивым благодаря продолжающейся цифровой трансформации, сильному внедрению Pega GenAI Blueprint и подходу к ценообразованию на основе случаев. Расширение портфолио новыми решениями, включая Pega Agentic Process Fabric и Infinity, является ключевыми катализаторами.
Salesforce продолжает наблюдать за широким принятием своей платформы, поскольку предприятия объединяют рабочие процессы продаж, обслуживания, маркетинга и аналитики в одной системе. Архитектура Customer 360 от CRM интегрирует основные приложения с данными в реальном времени и ИИ, помогая предприятиям объединять взаимодействие и масштабировать цифровые операции. Salesforce расширила свою экосистему через интеграции с Snowflake, Databricks, Google BigQuery и Amazon Redshift для поддержки доступа к данным без копирования и оптимизации рабочих процессов ИИ.
Динамика цен на акции NOW, оценка и прогнозы. Акции NOW упали на 12,4% с начала года, что лучше, чем общий результат сектора компьютерных технологий Zacks, составивший 13,4%.
Производительность акций NOW. Акции ServiceNow переоценены, с прогнозируемым соотношением цена/выручка за 12 месяцев на уровне 13,12X по сравнению с 6,7X для более широкого сектора. NOW имеет оценку Value Score F.
Оценка NOW. Консенсус-прогноз Zacks по прибыли за третий квартал 2025 года составляет 4,22 доллара на акцию, что не изменилось за последние 30 дней, предполагая рост на 13,4% по сравнению с прошлым годом.
ServiceNow, Inc. Цена и консенсус. В настоящее время ServiceNow имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.
Zacks называет акцию #1 в полупроводниках. Эта малоизвестная компания специализируется на полупроводниковых продуктах, которые не производят такие гиганты, как NVIDIA. Она уникально расположена для того, чтобы воспользоваться следующим этапом роста этого рынка. И она только начинает выходить на свет, что именно то место, где вы хотите быть.
С сильным ростом прибыли и расширяющейся клиентской базой, она готова удовлетворить растущий спрос на искусственный интеллект, машинное обучение и интернет вещей. Ожидается, что глобальное производство полупроводников вырастет с 452 миллиардов долларов в 2021 году до 971 миллиарда долларов к 2028 году.
Смотрите эту акцию сейчас бесплатно >> Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.
ServiceNow, Inc. (NOW): бесплатный отчет по анализу акций. Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод