Может ли программа TAG компании Commercial Metals способствовать увеличению маржи?

Компания Commercial Metals Company запустила программу CMC Transform, Advance, Grow (TAG), которая сосредоточена на повышении маржи, доходов, денежных потоков и ROIC на протяжении всего цикла. CMC ожидает ежегодную пользу от EBITDA в размере 150 миллионов долларов в финансовом 2026 году от этой программы.

Запущенная в 2024 году, программа TAG направлена на достижение согласованности во всех областях бизнеса. Программа разработана для оптимизации логистики, сокращения потребления ресурсов, снижения затрат и повышения энергоэффективности. Она включает более 150 отдельных проектов во всех бизнес-сегментах и вспомогательных функциях компании. Программа уже помогла улучшить работу плавильных цехов и прокатных заводов, что позволило производить большие объемы продукции при сохранении прежнего уровня потребления энергии и сырья.

Commercial Metals получает выгоду от продолжающегося успеха в оптимизации лома, улучшении выхода и структуры затрат. CMC сохраняла устойчивый импульс в программе в первом финансовом квартале, с последними инициативами, направленными на расширение маржи и полную реализацию ценности для ведущего в отрасли сервиса компании.

На финансовый 2027 год и далее компания ожидает, что программа TAG приведет к значительным и устойчивым изменениям в ее маржинальном профиле. Преимущества от программы TAG, наряду с сильной рыночной динамикой и эффективным выполнением операций, создадут импульс в существующих бизнесах CMC.

Стратегии роста конкурентов Commercial Metals

Cleveland-Cliffs Inc. (CLF) осуществляет значительные инициативы по снижению затрат, с целью снижения стоимости стали на 150 долларов за тонну в течение трех лет. Компания снизила накладные и фиксированные затраты, а также оптимизировала свою интегрированную структуру и повысила эффективность. Cleveland-Cliffs ожидает дальнейшего снижения затрат в 2026 году. Она рассчитывает на выгоду от низкозатратной структуры Stelco и оптимизации активов.

Steel Dynamics, Inc. (STLD) предлагает своим клиентам инновационные альтернативные металлические решения, используя свой опыт в управлении высокоэффективными, низкозатратными плавильными, литейными и прокатными предприятиями. Компания разрабатывает низкоуглеродный завод, который предоставляет энергоэффективную альтернативу традиционному производству. Ожидается, что этот завод диверсифицирует и улучшит портфель продуктов Steel Dynamics с высоким уровнем маржи и добавленной стоимости.

Ценовая производительность, оценки и прогнозы CMC

Акции Commercial Metals за последний год подорожали на 51,3% по сравнению с ростом в 50,1% для отрасли. В сравнении, сектор основных материалов Zacks и S&P 500 показали доходность 47,2% и 15,3% соответственно.

В настоящее время Commercial Metals торгуется по прогнозному соотношению цена/выручка 0,96 по сравнению с 1,77 в отрасли.

Cleveland-Cliffs является более дешевой опцией, торгуясь по прогнозному соотношению цена/выручка 0,29, в то время как Steel Dynamics торгуется по более высокому 1,37.

Консенсус-прогноз Zacks для выручки Commercial Metals в финансовом 2026 году составляет 8,89 миллиарда долларов, что указывает на рост на 13,9% по сравнению с предыдущим годом. Консенсус-прогноз по прибыли за этот год составляет 7,34 доллара на акцию, что означает рост на 134,5% по сравнению с предыдущим годом.

Консенсус-прогноз Zacks для выручки в финансовом 2027 году подразумевает рост на 5,7% по сравнению с предыдущим годом. Прогноз по прибыли предполагает снижение на 1,6%.

Прогнозы EPS для финансовых 2026 и 2027 годов увеличились за последние 60 дней.

В настоящее время CMC имеет рейтинг Zacks #3 (Держать). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

5 акций, которые готовы удвоиться

Каждая была выбрана экспертом Zacks как любимая акция №1 с потенциалом роста на +100% или более в следующем году. Хотя не все рекомендации могут оказаться успешными, предыдущие рекомендации выросли на +112%, +171%, +209% и +232%.

Большинство акций в этом отчете находятся под радаром Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе.

Сегодня узнайте о 5 потенциальных «домашних пробежках» >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать отчет о 7 лучших акциях на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод