Может ли этот REIT стать лучшим способом играть на росте центров обработки данных?
Ключевые моменты
Центры обработки данных стали центральным элементом движения искусственного интеллекта.
Бизнес-модели этих компаний существенно отличаются от тех, которые уже возглавили движение ИИ.
Инвесторам следует искать перспективы, которые оптимизируют природу повторяющегося дохода бизнеса центров обработки данных.
Нет никаких сомнений в том, что сами центры обработки данных являются одной из следующих крупных инвестиционных возможностей революции искусственного интеллекта (ИИ), что благоприятно сказывается на владельцах/операторах, таких как Vertiv и CoreWeave, а также на специалистах по строительству центров обработки данных, таких как Applied Digital. Возможно, инвесторы упускают из виду лучший способ подключиться к следующему этапу существования ИИ?
Это может быть так. И это связано с тем, как работает бизнес. Название, такое как Digital Realty Trust (NYSE: DLR), может быть идеальным способом сыграть на взрыве индустрии центров обработки данных ИИ.
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша команда аналитиков только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас. Продолжить »
В нужном месте с правильной структурой
Nvidia, возможно, запустила процесс, став первым (и практически единственным) поставщиком процессоров, достаточно мощных для поддержки настоящей платформы ИИ. Но ее бизнес в значительной степени строился на разовых продажах этих процессоров. Чтобы увеличить свои доходы, ей необходимо улучшить свою технологию и/или найти новых клиентов.
Бизнес центров обработки данных немного отличается. Хотя множество компаний в области ИИ могут и строят свои собственные центры обработки данных, часто дешевле, проще и быстрее просто заплатить третьей стороне за постоянный доступ к их платформе центра обработки данных ИИ.
Digital Realty Trust является одной из этих третьих сторон. Она владеет более чем 300 центрами обработки данных в 50 разных городах, обслуживая более 5,000 клиентов. На самом деле, это крупнейший оператор центров обработки данных в мире.
Однако это не суть аргумента в пользу владения долей в этой компании. Дело в том, как она структурирована. Digital Realty — это инвестиционный траст в недвижимости, или REIT, сокращенно. Это просто означает, что, пока большинство ее прибылей, полученных от повторяющегося дохода от аренды, передаются акционерам в виде дивидендов, эти прибыли не облагаются налогом на корпоративном уровне.
Другими словами, этот REIT позволяет акционерам получать больше чистой выгоды от участия в индустрии центров обработки данных искусственного интеллекта, которая, по прогнозам Precedence Research, будет расти в среднем на более чем 27% в год до 2035 года.
Отличия есть, но все равно больше положительного, чем отрицательного
Существуют некоторые недостатки, связанные с ИИ, которые стоит учесть. Например, этот капиталоемкий бизнес не демонстрирует того взрывного роста, который наблюдается у таких компаний, как Nvidia и нескольких разработчиков программного обеспечения ИИ, таких как Palantir. Рост выручки Digital Realty в третьем квартале на 10% соответствует ее недавней истории и ожиданиям аналитиков.
Также сложно игнорировать тот факт, что этот REIT на самом деле не увеличивал свои годовые выплаты с 2022 года, предпочитая вместо этого активно инвестировать, чтобы удовлетворить взрывной спрос на услуги центров обработки данных, вызванный ИИ.
Тем не менее, нельзя отрицать, что аспект центров обработки данных в бизнесе ИИ существенно отличается от аппаратной стороны. Индустрия центров обработки данных ИИ может расти. Она создана для генерации растущего повторяющегося дохода. Вот почему умный способ инвестирования в нее заключается в компании, такой как Digital Realty, которая оптимально структурирована для максимизации этой модели повторяющегося дохода.
Прогнозируемая доходность дивидендов чуть менее 3% также неплоха, обеспечивая регулярный доход из сектора, который не славится этим.
Следует ли вам сейчас покупать акции Digital Realty Trust?
Перед тем как покупать акции Digital Realty Trust, учтите следующее:
Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент… и Digital Realty Trust не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в будущем.
Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $432,297!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,067,820!*
Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 894% — это значительно выше, чем 194% для S&P 500. Не пропустите последний список топ-10, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.
*Доходность Stock Advisor на 5 февраля 2026 года.
James Brumley не имеет акций ни в одной из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Digital Realty Trust, Nvidia, Palantir Technologies и Vertiv. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод