MMSI расширяет предложение в области онкологии с помощью приобретения View Point Medical

Merit Medical Systems, Inc. (MMSI) недавно объявила о приобретении View Point Medical, Inc. с намерением расширить свой терапевтический онкологический портфель и укрепить свои возможности в области обнаружения и локализации опухолей при раке молочной железы и мягких тканей. Общая стоимость сделки составляет примерно 140 миллионов долларов, включая предполагаемые обязательства и авансовый платеж в размере 90 миллионов долларов, а также два отложенных платежа по 25 миллионов долларов каждый, запланированных на первый и второй юбилеи даты закрытия сделки. После слияния View Point Medical стала полностью принадлежащей дочерней компанией Merit Medical. По словам руководства, приобретение усиливает онкологический портфель MMSI, улучшая ее способности в точном обнаружении и локализации опухолей молочной железы и мягких тканей. Компания зарекомендовала себя как лидер в области безпроводной, нерадиоактивной локализации молочной железы, основываясь на своей платформе SCOUT, которая использует радиотехнологию для обеспечения точности и аккуратности. Добавление инноваций на основе ультразвука от View Point Medical дополнительно расширяет эти возможности, позволяя выявлять большее количество поражений на стадии биопсии, что касается примерно 1,3 миллиона процедур каждый год в Соединенных Штатах. MMSI планирует предоставить больше деталей о приобретении во время своей конференции для инвесторов за первый квартал.

Тренд акций MMSI после новости

После объявления акции MMSI потеряли 1,0% на вчерашних торгах. С начала года акции потеряли 22,6% по сравнению с падением в 2,9% в отрасли и падением на 4,9% индекса S&P 500. В долгосрочной перспективе Merit Medical может получить значительные стратегические и финансовые выгоды от приобретения View Point Medical. Сделка укрепляет его терапевтический онкологический портфель, улучшая локализацию опухолей молочной железы через объединенную систему SCOUT и систему OneMark. Эта интеграция может снизить количество дополнительных процедур и улучшить результаты для пациентов, поддерживая долгосрочный спрос. Хотя прибыль столкнется с краткосрочным давлением в 2026 году, ожидается, что приобретение приведет к сильному росту выручки и высоким маржам, а также станет положительным для некорректированной прибыли на акцию к 2027 году, усиливая лидерство и траекторию роста Merit Medical в решениях для онкологии. В настоящее время рыночная капитализация MMSI составляет 4,10 миллиарда долларов.

Дополнительная информация о приобретении

С штаб-квартирой в Карлсбаде, штат Калифорния, View Point Medical производит систему визуализации обнаружения OneMark и маркеры тканей OneMark — инновационные инструменты, предназначенные для улучшения локализации опухолей. Система OneMark, одобренная FDA, сочетает в себе консоль хирургического обнаружения с улучшенными ультразвуковыми маркерами, которые остаются видимыми на широко используемых методах визуализации, минимизируя при этом вмешательство в исследования визуализации. При интеграции с платформой SCOUT MMSI объединенные технологии предлагают врачам большую гибкость в локализации тканей во время первоначальной биопсии и исключают необходимость в дополнительной процедуре для маркировки места опухоли перед операцией.

С финансовой точки зрения, ожидается, что приобретение окажет умеренное краткосрочное влияние. С 1 апреля 2026 года по 31 декабря 2026 года сделка, как ожидается, генерирует от 2 до 4 миллионов долларов выручки, при этом некорректированная прибыль на акцию будет размыта примерно на 5 центов. Это размывание отражает около 2 миллионов долларов сниженного процентного дохода из-за использования наличных средств для сделки и исключает 5,3 миллиона долларов не денежных, не повторяющихся расходов, связанных с транзакцией. Тем не менее, долгосрочные прогнозы выглядят многообещающе. К 2027 году ожидается, что взнос в выручку вырастет до 14-16 миллионов долларов, поддерживаемый прогнозируемым ежегодным ростом продаж как минимум на 20% и высокими некорректированными валовыми маржами около 70%. Ожидается, что сделка станет положительной для некорректированной прибыли на акцию в 2027 году и для GAAP прибыли после этого.

Перспективы отрасли, благоприятствующие рынку

Согласно данным, предоставленным Precedence Research, рынок диагностики рака оценивается в 184,96 миллиарда долларов в 2026 году и ожидается, что он будет расти с CAGR 8,3% до 2035 года. Факторы, такие как рост заболеваемости раком и старение населения, технологические достижения в области диагностики, акцент на раннем обнаружении, высокие расходы на здравоохранение и НИОКР способствуют росту рынка.

Другие новости

Merit Medical недавно объявила о запуске в США своего стента Resilience Through-the-Scope для пищевода. Это новое дополнение расширяет портфель эндоскопии компании, улучшая ее ассортимент вариантов лечения заболеваний пищевода. Стент Resilience разработан для использования у пациентов с пищеводными фистулами и стриктурами, включая те, которые вызваны злокачественными опухолями.

Цена акций Merit Medical Systems, Inc.

Рейтинг MMSI и ключевые рекомендации

В настоящее время MMSI имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Некоторые акции с более высоким рейтингом из более широкой медицинской сферы — Phibro Animal Health (PAHC), Inspire Medical Systems (INSP) и Cardinal Health (CAH). Phibro Animal Health, в настоящее время имеющий рейтинг Zacks #1 (Сильная покупка), сообщил о скорректированной прибыли на акцию (EPS) за второй квартал фискального 2026 года в размере 87 центов, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 27,1%. Выручка составила 373,9 миллиона долларов, что также превысило консенсусный прогноз Zacks на 4,7%. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 здесь. PAHC имеет прогнозируемую долгосрочную скорость роста прибыли в 21,5% по сравнению с ростом в 12,4% по отрасли. Прибыль компании превысила прогнозы в последние четыре квартала, среднее превышение составило 20,1%. Inspire Medical Systems, имеющий рейтинг Zacks #1 в настоящее время, сообщил о скорректированной EPS за четвертый квартал 2025 года в размере 1,65 доллара, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 139,1%. Выручка составила 269,1 миллиона долларов, что соответствует консенсусному прогнозу Zacks. INSP имеет прогнозируемую долгосрочную скорость роста прибыли в 10,6% по сравнению с ростом в 29,7% по отрасли. Прибыль компании превысила прогнозы в последние четыре квартала, среднее превышение составило 185,1%. Cardinal Health, в настоящее время имеющий рейтинг Zacks #2 (Покупать), сообщил о скорректированной EPS за второй квартал фискального 2026 года в размере 2,63 доллара, что превысило консенсусный прогноз Zacks на 10%. Выручка составила 65,6 миллиарда долларов, что также превысило консенсусный прогноз Zacks на 0,9%. CAH имеет прогнозируемую долгосрочную скорость роста прибыли в 15% по сравнению с ростом в 9,2% по отрасли. Прибыль компании превысила прогнозы в последние четыре квартала, среднее превышение составило 9,3%.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод