Мировые рынки: в центре внимание будут данные по рынку труда США
На минувшей неделе американские фондовые индексы продемонстрировали слабоположительную динамику. Так, в США индекс голубых фишек Dow Jones за неделю подрос на 0,25%, индекс широкого рынка Standard & Poor"s 500 вырос на 0.16%, а индикатор высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite увеличился на 0.12%; рынок акций Германии снизился на 1,09%. Отметим, что прошедшей неделе состоялся целый ряд выступлений представителей ФРС, но при этом практически все они были проигнорированы как фондовым, так и валютным рынком. Тем не менее, стоит выделить выступление главы ФРС Джанет Йеллен, которая сообщила, что регулятор может повысить процентную ставку на декабрьском заседании, но при условии сильного рынка труда, а точнее роста количества новых рабочих мест на 150-180 тыс. ежемесячно, а также отсутствия новых рисков на мировых рынках. Помимо этого, в пятничном выступлении Джанет Йеллен намекнула на то, что в случае необходимости ФРС может начать выкупать акций с рынка.
В то же время, основное давление на европейские фондовые рынки оказывали опасения относительно финансового состояния немецкого банка Deutsche Bank. Напомним, что ранее министерство юстиции США сообщило, что собирается взыскать с немецкого банка $14 млрд для урегулирования исков, связанных с ипотечными ценными бумагами, причем правительство Германии отказалось оказывать поддержку банку, намекнув, что он сам должен искать способы докапитализации. Тем не менее, в пятницу днем появились слухи о том, что штраф в отношении немецкого банка был снижен до $5,4 млрд, что частично успокоило участников рынка. Однако представители немецкого банка Deutsche Bank пока не подтвердили данную информацию. Из важной макроэкономической статистики в США был опубликован окончательный ВВП, который во втором квартале вырос на 1,4% против прогноза +1,3% к/к. Также вышли важные данные по личным доходам и расходам граждан США. Так, первый показатель в августе вырос на 0,2%, что совпало с ожиданиями аналитиков, а второй продемонстрировал нулевое изменению по сравнению с приростом на 0,4% в июле. В Китае были опубликованы индексы деловой активности в промышленности Caixin и NBS за сентябрь, которые составили 50,1 и 50,4 пункта, что совпало с ожиданиями экономистов и было позитивно воспринято на азиатских фондовых рынках.
На текущей неделе участникам рынка стоит обратить внимание на важный блок данных по рынку труда США за сентябрь. Согласно нашим ожиданиям, занятость в несельскохозяйственном секторе увеличилась на 170 тыс., а уровень безработицы составил 4,9%. При этом средняя почасовая заработная плата выросла на 0,3%, а средняя продолжительность рабочей недели составила 34,4 часа. Если данные окажутся в пределах ожиданий или лучше, то резко вырастет вероятность повышения ставки на декабрьском заседании и впоследствии спровоцирует снижение американских рынков и укрепление курса доллара по отношению к своим конкурентам. Если макроданные окажутся значительно хуже ожиданий, то это сыграет на руку "быкам", но при этом участникам рынка стоит обратить внимание на последующие пятничные выступления представителей ФРС, а именно Стенли Фишера, Лоретты Местер, Лаэль Брайнард и Эстер Джордж. Также стоит отметить, что в Китае в течение недели торгов проводиться не будет в связи с национальным праздником, однако участникам рынка стоит проследить за макростатистикой по индексу деловой активности в сфере услуг Caixin за сентябрь. Из корпоративных отчетностей участникам рынка стоит обратить внимание на финансовые результаты производителя алкогольных напитков Constellation Brands и сети ресторанов Darden Restaurants. Ожидается, что компании отчитаются о прибыли на акцию в размере $1,65 и $0,82 соответственно.
С технической точки зрения на дневном графике индекс S&P 500 по-прежнему двигается в рамках среднесрочного восходящего канала, находясь вблизи исторического максимума. Стохастические линии все еще направлены на север, но скоро опять будут в зоне перекупленности, поэтому потенциал роста ограничен.
Немецкий индекс DAX торгуется в рамках восходящего канала, в котором допускается установление нового максимума. Стохастические линии находятся в благоприятном для покупки положении, поэтому потенциал роста все еще сохраняется.
