Мировая экономика пытается "отложить" плохие новости, а рынки находятся между минимумами и максимумами падения 2008 года

Америка. Рынки акций США закрылись значительным ростом ведущих индексов на данных о снижении обращений за пособием по безработице и стабилизации котировок европейского банковского сектора. Dow Jones вырос на 3,95%, S&P - 4,63%, NASDAQ на 4,69%. Акции Bank of America Corp. подорожали на 7%, JPMorgan Chase & Co. - на 6,75%. Президент США уверен, что причиной финансовых трудностей в его стране является долговой кризис в странах Евросоюза, а также волна революций в арабском мире и природные катастрофы в Японии. Увеличились фондовые индексы в Сан-Пауло, Мехико и Буэнос-Айресе. Россия. По итогам торговой сессии индекс ММВБ повысился на 0,52% - до 1438,91 пункта, РТС - на 0,47% до1544,83 пункта. Президиум Правительства РФ одобрил основные направления долговой политики на 2012-2014 гг. Планируется занять средства на внутреннем рынке на общую сумму 6,3 трлн. руб. и покрыть ими дефицит федерального бюджета на 90%. Приоритетным направлением эмиссионной политики будет выпуск среднесрочных и долгосрочных бумаг. Целевая дюрация портфеля облигаций федерального займа - пять лет. Эмиссия краткосрочных (сроком до года) инструментов рассматривается как исключительная мера. Объем займов со стороны международных финансовых организаций не превысит в среднем 300 млн. долл. в год. Значения показателей долговой устойчивости страны останутся вне опасных зон, госдолг в 2012г. составит 14,1% от ВВП, в 2013г. - 16,1%, в 2014г. - 17%. По состоянию на 1 июля 2011г. объем госдолга РФ был равен 4,6 трлн. руб., в том числе внутренний - 3,6 трлн. руб., внешний в эквиваленте 1 трлн. руб. На компенсационные выплаты по дореформенным сбережениям граждан в 2012-2014гг. планируется направлять по 50 млрд. руб. ежегодно. Физический объем ВВП во II квартале 2011г. относительно соответствующего периода 2010г., по предварительной оценке, вырос на 3,4%, в I квартале на 4,5% , по итогам года ожидается прирост ВВП на 4,2%, госдолг достигнет 11,2% от ВВП. Банк России разместил ОБР на сумму 3 189,34 млн. рублей по номиналу. Доходность облигаций по средневзвешенной цене и по цене отсечения по итогам аукциона составила 3,55% годовых. Дата погашения облигаций - 14 октября 2011 года. Размер депозитов Минфина на банковских счетах достиг 528,06 млрд. руб. Европа. Рост основных индексов был отмечен на фондовых биржах в Лондоне, Милане, Мадриде и Париже - более чем на 3%. Франция, Италия, Испания и Бельгия, в целях стабилизации ситуации на рынках, временно запретили короткие продажи акций без покрытия. Это ограничение будет действовать на протяжении 15 дней с пятницы, с 12 августа, и коснется акций ряда крупнейших компаний (Южная Корея уже запретила 9 августа короткие продажи всех акций, имеющих листинг на бирже). В Италии принятие окончательного решения по бумагам и срокам запрета на короткие продажи перенесено на пятницу, до открытия торгов. Во Франции решение действует для 11 компаний, в том числе Societe Generale, BNP Paribas и Credit Agricole. Дефицит бюджета во Франции в июне сократился и составил 61,3 млрд. евро. ЕЦБ продолжает покупать на вторичном рынке в небольших количествах гособлигации Испании и Италии. Рыночная доходность 10-летних гособлигаций Италии и Испании снизилась примерно до 5% . Лидеры ЕС договорились, что впоследствии функция поддержки долгового рынка должна быть передана Европейскому фонду финансовой стабильности (EFSF). Это решение должно быть одобрено национальными парламентами, процесс завершится не раньше октября 2011г. Швейцарский франк дешевеет по отношению к доллару и евро в связи с тем, что вице-президент центрального банка Thomas Jordan заявил, что политикам стоит оказать влияние на курс национальной валюты впервые за последние три десятилетия и что в принципе возможны любые временные меры, направленные на ограничение роста франка. Безработица в Греции выросла от 15,8% в апреле до 16,6% в мае. Азиатские биржи 12 августа начали торги с роста котировок. Nikkei к середине дня поднялся на 0,17 процента, затем незначительно снизился (-0,3%); Kospi потерял 1,3%. Главный индекс фондовой биржи в Сиднее прибавил 0,76 процента. Объем промышленного производства в Японии в июне 2011г., по пересмотренным данным, увеличился на 3,8% по сравнению с предыдущим месяцем (в мае - на 6,2%), в Индии рост промпроизводства в июне - 8,8%, предыдущее изменение +5,6%. Цены на золото оказались под давлением инвесторов, которые фиксировали недавний рост. К тому же, ужесточились маржинальные требования при покупке золота на COMEX - возросли нормативы обязательного обеспечения операций с золотом. В среду CME Group объявила о повышении маржинальных требований по целому ряду инструментов инвестирования в золото, которое вступит в силу на закрытии торгов в четверг. В CME заявили, что решение принято в ответ на возросшую волатильность, а не на рост цен. Официальные спотовые цены на драгоценные металлы по итогам сессии в четверг в Нью-Йорке составили за унцию: золото - 1768,6 долл. (-1,55%), серебро - 38,74 долл. (-1,65%), платина - 1791 долл. (+1,36%), палладий - 747 долл. (+1,93%). Российская торговая сессия сегодня проходит более-менее спокойно (относительно последних шести): в еврозоне опубликованы статданные по динамике промышленного производства в июне, по индексу оптовых цен Германии за июль, вскоре выйдут данные по индексу потребительских настроений Мичиганского университета (17-55), розничным продажам и производственным запасам в США за июль. Новостной фон, скорее всего, будет ограничен европейскими властями и регуляторами в ближайшие дни. Сегодня, к примеру, появилась информация о возможных исках к распространителям слухов о проблемах банковских игроков. Запрет на короткие продажи уже отыгран рынком, возможно вчерашний скачок в акциях европейских банков был связан именно с данной новостью, однако на практике данная мера может стать только подготовкой к дальнейшему падению. Пугает тот факт, что в действительности плохие новости мировая экономика любыми способами старается отложить, а рынки уже в середине между минимумами и максимумами падения 2008 года.