Миллиардер Исраэль Англендер продал акции Palantir и купил акции ИИ, которые выросли на 27,300% с момента IPO.

Ключевые моменты

В третьем квартале хедж-фонд Исраэля Энглендера сократил свою долю в Palantir и добавил акции Tesla, цена которых выросла на 27 300% с момента IPO.

Palantir является лидером на рынке платформ AI, но акции компании торгуются по цене 110 раз выше выручки, что делает их почти в три раза более дорогими, чем ближайшие к ним акции в S&P 500.

Tesla теряет долю рынка в сегменте электромобилей, но у компании есть значительные долгосрочные возможности в области автономного вождения и человекоподобной робототехники.

Миллиардер Исраэль Энглендер является основателем и генеральным директором Millennium Management, хедж-фонда, который обошел S&P 500 (SNPINDEX: ^GSPC) примерно на 39 процентных пунктов за последние три года. На самом деле, Millennium является третьим по успешности хедж-фондом в истории по чистой прибыли, согласно LCH Investments.

Это делает Энглендера и его команду хорошим источником вдохновения для индивидуальных инвесторов, и хедж-фонд совершил несколько примечательных сделок в третьем квартале.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша команда аналитиков только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас. Продолжайте »

Millennium продал 4.5 миллиона акций Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR), сократив свою долю на 91%. Palantir занимал место среди 10 крупнейших активов фонда в предыдущем квартале.

Millennium купил 311,000 акций Tesla (NASDAQ: TSLA), увеличив свою долю в компании-автопроизводителе, превратившейся в компанию по производству искусственного интеллекта, в четыре раза. Цена акций Tesla выросла на 27 300% с момента IPO в 2010 году.

Эти сделки особенно интересны, поскольку Palantir значительно опередил S&P 500 в прошлом году, тогда как Tesla показала худшие результаты. Более того, Palantir быстро растет благодаря сильному спросу на свое программное обеспечение для искусственного интеллекта, тогда как Tesla теряет долю рынка в сегменте электромобилей.

Вот важные детали.

Palantir Technologies: акция AI, которую продал Исраэль Энглендер

Palantir разрабатывает программное обеспечение для аналитики и искусственного интеллекта (AI), которое помогает клиентам в государственных и частных секторах разобраться в сложных данных и автоматизировать бизнес-процессы. Forrester Research признала компанию лидером на рынке платформ AI и программного обеспечения для принятия решений на основе AI. Аналитики отметили: "Palantir тихо становится одним из крупнейших игроков на этом рынке."

Palantir последовательно демонстрировала хорошие финансовые результаты, и этот тренд продолжился в третьем квартале. Количество клиентов увеличилось на 45%, а средние расходы на существующего клиента выросли на 34%. В свою очередь, выручка выросла на 63% до $1.1 миллиарда, что стало девятым подряд ускорением, а чистая прибыль по не-GAAP увеличилась на 110% до $0.21 на разводнённую акцию.

Руководство утверждает, что Palantir уникальна в своей способности операционализировать AI, что означает, что ее программное обеспечение более эффективно переводит AI-проекты из прототипа в продукцию. Похвала независимых аналитиков и сильные финансовые результаты подтверждают это мнение, но акции все еще рискованны из-за своей оценки. Palantir торгуется по цене 110 раз выше выручки, что делает ее самой дорогой акцией в S&P 500 несколько раз подряд.

Исторически сложилось так, что лишь немногие компании в сфере программного обеспечения достигали оценок выше 100 раз выручки, и ни одна из них никогда не поддерживала такой высокий мультипликатор бесконечно. На самом деле, среди акций S&P 500 второй по дороговизне акцией является AppLovin с 38-кратной выручкой. Это означает, что Palantir может упасть на 65% и все равно оставаться самой дорогой акцией в индексе. Инвесторы с большими позициями в Palantir должны рассмотреть возможность сокращения своих активов.

Tesla: акция AI, которую купил Исраэль Энглендер

Бизнес электромобилей Tesla испытывает трудности. Компания потеряла около 5 процентных пунктов доли рынка за последний год из-за увеличения конкуренции и негативной реакции потребителей на политическую активность генерального директора Илона Маска. Компания больше не является мировым лидером по продажам электромобилей. Этот титул теперь принадлежит китайскому автопроизводителю BYD.

Тем не менее, инвестиционная теория для Tesla сейчас сосредоточена на физическом искусственном интеллекте, термине, который относится к автономным транспортным средствам и автономным роботам. Хотя Alphabet's Waymo запустила коммерческие услуги роботакси в гораздо большем количестве городов, у Tesla есть важные преимущества по затратам и масштабируемости благодаря ее подходу, основанному исключительно на камерах.

В частности, Tesla тратит меньше на строительство роботакси, поскольку она отказывается от lidar и радаров, полагаясь исключительно на компьютерное зрение. Кроме того, ее программное обеспечение не зависит от высококачественных карт для принятия решений, поэтому Tesla не нужно создавать карты городов перед развертыванием роботакси. Наконец, у компании на дороге находится около 8 миллионов автомобилей, с которых она планирует собирать поездки, позволяя владельцам добавлять свои автомобили к ее платформе роботакси.

Тем временем Tesla также разрабатывает автономного человекоподобного робота под названием Optimus, продукт, который может революционизировать отрасли от производства до здравоохранения, заменяя человеческих работников. Действительно, Маск недавно сказал: "Optimus будет невероятным хирургом." Он считает, что робот может достичь доходов более $10 триллионов (это не опечатка) в будущем.

Вот общая картина: Tesla теряет долю рынка в сегменте электромобилей, и эта тенденция, вероятно, сохранится в ближайшие годы. Но у компании есть значительные возможности в физическом AI. Рынок роботакси, как ожидается, будет расти на 74% ежегодно до 2030 года, а рынок человекоподобных роботов - на 54% ежегодно до 2035 года.

К сожалению, ни роботакси, ни роботы сейчас не являются значительными источниками дохода, что означает, что оценка акций требует много предположений. Тем не менее, я считаю, что инвесторы с высокой толерантностью к риску и долгосрочной перспективой (не менее пяти лет) должны иметь небольшую позицию в этих акциях, и сейчас разумное время для покупки нескольких акций.

Стоит ли сейчас покупать акции Palantir Technologies?

Прежде чем покупать акции Palantir Technologies, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов прямо сейчас… и Palantir Technologies не была среди них. 10 акций, которые вошли в список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $489,300!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,159,283!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 974% — это превосходящий рынок результат по сравнению с 196% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Возвраты Stock Advisor по состоянию на 9 января 2026 года.

Тревор Дженневин имеет позиции в Palantir Technologies и Tesla. Motley Fool имеет позиции и рекомендует Alphabet, Palantir Technologies и Tesla. Motley Fool рекомендует компанию BYD. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод