"Мамба" кризисам неподвластна.
"Мамба" предоставляет пользователям мощнейший инструмент коммуникации: единая база анкет и уникальные сервисы дают возможность каждому участнику системы найти свою вторую половинку, обрести новых друзей и проявить себя. Основная задача компании — сделать общение удобным, интересным и позитивным.
Услуги, которые предоставляет служба:
- размещение анкеты;
- поиск подходящего партнера;
- расширенный поиск по анкетным данным (платная)
- Top100 — галерея лучших (получивших самую высокую суммарную оценку) фотографий. Их можно просматривать, параллельно выставляя им оценки.
- "стрелки" — назначение встречи по дням недели и времени суток, с августа 2007 года запущена модифицированная версия, которая получила название "Встречи";
- "поднять анкету" — сделать собственную анкету первой в выдаваемых результатах (платная). Впоследствии анкета быстро вытесняется из лидеров другими такими же;
- "выделить анкету" — выделить анкету в поиске и показать вместо фото слайд-шоу из первых трех фотография (платная).
- голосовое приветствие: запись звукового сообщения в анкету с помощью телефона (прослушивание платное).
- VIP-статус: возможность использовать дополнительные возможности системы: скрытие присутствия на сайте, изменения порядка сортировки фотографий и т. д. (платная).
- Лидер региона: авторизированным пользователям в левой части показывается фотография и ссылка на анкету из того же региона, что и пользователь. Лидер региона определяется путем SMS-голосования (платная).
По данным TNS Gallup Media на май месяц сайт Мамбы был 8 по посещаемости в русскоязычном сегменте интернета (табл. 1), что однозначно свидетельствует о его неоспоримом лидерстве в секторе российской дэйтинг индустрии.
Таблица 1. Наиболее посещаемые сайты в рунете.
| Рейтинг | Сайт | Уникальных посетителей в месяц, млн |
|---|---|---|
| 1 | Mail.ru | 14.9 |
| 2 | Яндекс | 14.7 |
| 3 | Odnoklassniki.ru | 10.7 |
| 4 | Rambler | 9.6 |
| 5 | SUP Fabrik (3 сайта, включая LiveJournal) | 6.7 |
| 6 | LiveJournal | 5.8 |
| 7 | News Media | 5.2 |
| 8 | Mamba | 5.0 |
Также, учитывая большое количество партнёров Мамбы, фактическое число посетителей с учётом данного фактора по нашим консервативным оценкам находится в районе 10 млн. Так, например, по данным сайта Alexa.com 11% посетителей Mail.ru и 19% посетителей Rambler заходят в разделы Знакомства на этих сайтах, которые используют интерфейс Мамбы. В сумме только эти два сайта дают дополнительно около 3,5 млн. посетителей в месяц.
Компания динамично развивается, вводятся новые услуги и сервисы, которые мы оцениваем очень позитивно. Например, запуск онлайн игры Love City, которая способствует не только увеличению лояльности пользователей, но и позволяет дополнительно монетизировать трафик.
Также запуск "нишевого" проекта "Mon Amour" рассчитанного на людей, которые ищут стабильные, долговременные отношения, а, может, и желают создать семью. Помимо того, что он на данный момент является единственным в русскоязычном сегменте интернета, компания также вводит новую схему монетизации построенную на принципе доступа по абонентской плате. Ввод самой услуги мы рассматриваем позитивно, так как это создаёт дополнительное конкурентное преимущество. А вот насчёт новой модели монетизации мы настроены более осторожно, хотя топ-менеджмент компании абсолютно уверен в успехе.
Больше всего нам нравится создание компанией специального апплета, который позволяет пользоваться сервисами Мамбы с мобильного телефона. Мы считаем, что он станет очень популярен и приведёт к увеличению не только числа пользователей и посещаемости, но и к значительному росту выручки и прибыли компании.
На наш взгляд, компания работает в таком сегменте, который малозависим от макроэкономической ситуации в экономике. Компания удовлетворяет одну из базовых потребностей человека, а именно потребность в общении. Поэтому, услуги будут востребованы независимо от фазы экономического цикла, будь это рост или падение. На наш взгляд вложения в эту компанию могут стать одним из немногих "благодатных" оазисов в нынешние турбулентные времена.
К сожалению, компания не публикует в открытом доступе финансовую отчётность, поэтому для её оценки придётся пользоваться экспертными оценками и сравнительными мультипликаторами. По нашим прогнозам в течении следующего года число пользователей системы достигнет 15 000 000, что означает 50% рост по сравнению с текущим моментом. Средний чистый доход на одного пользователя составит 30 руб. Соответственно, чистая прибыль компании будет равняться 450 млн. руб. Учитывая медианное значение коэффициента P/E для интернет сектора по всему миру, равное 9,89, получаем что стоимость компании к концу 2009 года составит 4,45 млрд. рублей, что означает 88% рост по сравнению со стоимостью компании в 2,365 млрд. рублей на 30 июня 2008 года, которая была рассчитана независимым оценщиком фонда "Финам – Инвестиционные Технологии".
Михаил Аристакесян, ИК Финам