Лучшие дивидендные акции для покупки прямо сейчас: Realty Income против BP

Ключевые моменты

Realty Income предлагает доходность дивидендов 5,3%, в то время как BP предлагает доходность 5,6%.

Realty Income является крупным и глобально диверсифицированным инвестиционным трастом в сфере недвижимости (REIT).

BP - это крупная и глобально диверсифицированная интегрированная нефтяная компания.

Доходность дивидендов сама по себе не дает достаточной информации о акции для принятия окончательного инвестиционного решения. Это подчеркивается сравнением BP (NYSE: BP) с его доходностью 5,6% и Realty Income (NYSE: O) с его доходностью 5,3%.

Если бы вас интересовала только доходность, вы, вероятно, купили бы акции BP. И, скорее всего, вы бы остались сильно разочарованы. Вот почему Realty Income является лучшей дивидендной акцией.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. Смотрите акции »

Изучая дивиденды

Как было отмечено, доходность дивидендов BP выше, чем у Realty Income. Однако доходность - это всего лишь простое математическое уравнение, сравнивающее годовой дивиденд с текущей ценой акции. Есть и другие факторы, которые следует учитывать. Один из важных факторов для инвесторов в дивиденды - это надежность дивидендов, поскольку многие из них намерены использовать доход, который они получают из своих портфелей, для покрытия жизненных расходов.

Realty Income увеличивала свои дивиденды ежегодно на протяжении 30 последовательных лет. BP сократила свои дивиденды в 2020 году. Честно говоря, BP сократила свои дивиденды вместе с решением расширить свой бизнес по углеродным топливам, чтобы включить больше возобновляемой энергии и чистой энергии. По словам генерального директора в то время, это было решение, глубоко укоренившееся в стратегии.

Есть только одна проблема: с тех пор BP отступила от своего обязательства по чистой энергии и возобновляемой энергии. Примечательно, что Realty Income также сделала несколько крупных стратегических шагов. Например, она вышла из сектора офисной недвижимости, расширилась географически в Европу и сейчас начинает бизнес по управлению активами, ориентированный на институциональных инвесторов. Ни одно из этих действий не связано с сокращением дивидендов.

Вы можете утверждать, что BP - это нефтяная компания и, следовательно, отличается. Этот аргумент теряет силу, если учесть, что ее соперник, интегрированная энергетическая гигантская компания TotalEnergies (NYSE: TTE), также сместила акцент на чистую энергию и возобновляемую энергию. В отличие от BP, TotalEnergies не сократила свои дивиденды и также не отступила от стратегического решения, которое приняла.

У BP может быть немного более высокая доходность, но она не доказала, что имеет такой же уровень обязательства по возврату ценности акционерам через надежный дивиденд. Если вам нужны дивиденды для покрытия жизненных расходов, Realty Income однозначно выигрывает.

Изучая бизнес-модель

Инвесторы могут по-прежнему ссылаться на аргумент о том, что у BP и Realty Income очень разные бизнес-модели. Это абсолютно верно. Realty Income - это крупный инвестиционный траст в сфере недвижимости (REIT). Она владеет объектами недвижимости, приносящими доход, в Соединенных Штатах и Европе, с акцентом на объекты розничной торговли с одним арендаторами, арендуемыми с использованием подхода чистой аренды. Чистая аренда требует от арендатора оплаты большинства операционных затрат на уровне собственности.

Realty Income является крупнейшим игроком в сфере чистой аренды, с портфелем более 15 500 объектов недвижимости. Хотя любой отдельный актив несет высокий риск, поскольку в собственности есть только один арендатор, по большому портфелю подход чистой аренды довольно низкорисячный. Это связано с тем, что затраты и усилия по обслуживанию объектов недвижимости возлагаются на арендатора. Без сомнений, Realty Income создана быть скучной и надежной дивидендной акцией, учитывая, что ее бизнес поддерживается балансом с инвестиционным рейтингом.

В отличие от этого, BP работает в нефтяной отрасли, где волатильность цен на сырьевые товары является нормой. Финансовые результаты в энергетическом секторе, как правило, колеблются в зависимости от цен на нефть. В этом отношении инвесторы должны ожидать, что прибыль BP будет сильно колебаться. Логично предположить, что это также приведет к волатильности дивидендов.

Только конкуренты ExxonMobil и Chevron смогли увеличить свои дивиденды на протяжении десятилетий как в хорошие, так и в плохие времена на рынке нефти. Вновь BP не дотягивает.

У BP одна из самых высоких доходностей среди ее близких интегрированных энергетических конкурентов. Учитывая историю дивидендов, это вовсе не удивительно, хотя наличие соотношения долга к капиталу, которое в два раза превышает это у ближайшего конкурента, является проблемой, которая, вероятно, также беспокоит инвесторов.

В целом, несмотря на привлекательную доходность, BP просто не так привлекательна как дивидендная акция.

Будьте осторожны, какие доходности дивидендов вы покупаете

Во многих отношениях сравнение BP и Realty Income похоже на сравнение яблок с апельсинами. Тем не менее, у них схожие доходности, и они, вероятно, окажутся очень близкими друг к другу в поиске по доходности дивидендов. Realty Income доказала, что она надежная дивидендная акция. BP доказала, что она не такая.

Тем не менее, есть и другие нефтяные акции, которые доказали свою надежность как дивидендные инвестиции, причем TotalEnergies даже предлагает немного более высокую доходность.

Стоит ли сейчас покупать акции Realty Income?

Прежде чем покупать акции Realty Income, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас… и Realty Income не была среди них. 10 акций, которые попали в окончательный список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Учтите, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашей рекомендации, у вас было бы $474,578!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,141,628!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 955% — это значительно превышает 196% для S&P 500. Не пропустите последний список 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Возврат Stock Advisor по состоянию на 20 января 2026 года.

Рюбен Грегг Брюэр имеет позиции в Realty Income и TotalEnergies Se. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Chevron и Realty Income. Motley Fool рекомендует BP. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями и взглядами автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод