Lilly превзошла ожидания по прибыли за третий квартал, повысила прогноз, Mounjaro и Zepbound способствуют росту продаж.

Компания Eli Lilly and Company LLY сообщила о скорректированной прибыли на акцию (EPS) за третий квартал 2025 года в размере $7.02, что превысило консенсус-прогноз Zacks в $6.02 на акцию. В аналогичном квартале прошлого года Lilly зафиксировала прибыль в размере $1.18 на акцию. Скорректированный EPS включал расходы на приобретенные IPR&D в размере 71 цента в третьем квартале.

Выручка составила $17.60 миллиарда, что на 54% больше по сравнению с прошлым годом, благодаря сильному спросу на популярные препараты Lilly GLP-1, Mounjaro для диабета II типа и Zepbound для борьбы с ожирением. Общая выручка превысила консенсус-прогноз Zacks в размере $16.01 миллиарда.

Продажи Mounjaro и Zepbound LLY превзошли ожидания. Mounjaro зафиксировала продажи в размере $6.52 миллиарда за квартал, что на 109% больше по сравнению с прошлым годом. Указанная цифра продаж превысила консенсус-прогноз Zacks в $5.48 миллиарда, а также нашу модельную оценку в $5.33 миллиарда.

Продажи Mounjaro в США увеличились на 49% и составили $355 миллиардов, что было обусловлено растущим спросом, частично компенсированным снижением цен. Международные продажи составили $2.97 миллиарда по сравнению с $728.0 миллиона в аналогичном квартале прошлого года.

Zepbound зафиксировала продажи в размере $3.59 миллиарда в квартале, что на 185% больше по сравнению с прошлым годом, также благодаря росту спроса, частично компенсированному снижением цен. Выручка Zepbound превысила консенсус-прогноз Zacks в $3.45 миллиарда, а также нашу модельную оценку в $3.46 миллиарда.

Mounjaro и Zepbound сталкиваются с жесткой конкуренцией со стороны семаглутидных препаратов Novo Nordisk NVO, Ozempic для диабета и Wegovy для борьбы с ожирением. Тем не менее, Mounjaro и Zepbound отнимают долю рынка у Ozempic и Wegovy соответственно. Novo Nordisk планирует объявить о своих результатах за третий квартал 5 ноября.

Продажи ключевых препаратов LLY. Trulicity принесла выручку в размере $1.05 миллиарда, снизившись на 19% по сравнению с прошлым годом. Продажи Trulicity соответствовали консенсус-прогнозу Zacks и немного превысили нашу оценку в $1.04 миллиарда.

Продажам Trulicity мешают конкурентные факторы, включая переход пациентов на Mounjaro и более низкие реализованные цены. Продажи Jardiance увеличились на 40% и составили $959 миллионов. Jardiance превысила консенсус-прогноз Zacks в $687.0 миллиона, а также нашу модельную оценку в $630.6 миллиона.

Taltz принесла выручку в размере $901.5 миллиона, увеличившись на 2% по сравнению с прошлым годом. Taltz не достигла консенсус-прогноза Zacks в $919.0 миллиона, а также нашей модельной оценки в $911.5 миллиона.

Verzenio принесла выручку в размере $1.47 миллиарда в отчетном квартале, увеличившись на 7% по сравнению с прошлым годом, так как повышенный объем продаж в США и за пределами США был компенсирован снижением цен в США. Продажи Verzenio не достигли консенсус-прогноза Zacks в $1.58 миллиарда, а также нашей модельной оценки в $1.64 миллиарда.

Emgality принесла выручку в размере $175.7 миллиона за квартал, снизившись на 13% по сравнению с прошлым годом. Olumiant (барицитиниб) принесла продажи в размере $268.9 миллиона, увеличившись на 7% по сравнению с прошлым годом.

Среди новых препаратов Jaypirca зафиксировала продажи в размере $142.9 миллиона, увеличившись на 76% по сравнению с прошлым годом. Omvoh и Ebglyss зафиксировали продажи в размере $64.9 миллиона и $127.1 миллиона соответственно в квартале, по сравнению с $74.8 миллиона и $86.8 миллиона в предыдущем квартале.

Продажи нового препарата для лечения болезни Альцгеймера Kisunla составили $70.4 миллиона в третьем квартале по сравнению с $48.6 миллиона в предыдущем квартале, так как новый препарат демонстрировал стабильную траекторию запуска. Kisunla была одобрена в Европе в сентябре.

LLY повысила прогнозы по выручке и EPS на 2025 год. В 2025 году Lilly ожидает выручку в диапазоне от $63.0 миллиардов до $63.5 миллиардов, увеличив предыдущий прогноз с $60.0 миллиардов до $62.0 миллиардов. Прогноз по прибыли на акцию также был повышен с диапазона $21.75–$23.00 до $23.00–$23.70.

Наши выводы по результатам LLY за третий квартал. Результаты Lilly за третий квартал были сильными, так как компания превзошла прогнозы как по прибыли, так и по продажам. Продажи ключевых препаратов Lilly, Mounjaro, Zepbound и Jardiance превысили прогнозы, в то время как Verzenio и Taltz не достигли ожиданий. Новые продукты Lilly также способствовали росту продаж.

Компания повысила свои прогнозы по продажам и прибыли на 2025 год, во второй раз в этом году, опираясь на сильные результаты с начала года, в основном благодаря высокому росту Mounjaro и Zepbound и валютным благоприятным факторам. Запуски Mounjaro и Zepbound на новых международных рынках и улучшение поставок благодаря наращиванию производства в США привели к сильному росту продаж в 2025 году.

В ответ на сильные результаты третьего квартала и увеличение прогноза акции Lilly выросли более чем на 5% в премаркетной торговле. Акции Lilly выросли на 5.3% с начала этого года по сравнению с увеличением на 3.3% для отрасли.

Хотя Mounjaro и Zepbound стали ключевыми драйверами роста для Lilly, несколько других новых препаратов, одобренных за последние пару лет, также способствуют росту выручки. Lilly активно инвестирует в борьбу с ожирением и разрабатывает несколько новых молекул, находящихся в клинической разработке, с различными пероральными и инъекционными лекарствами с разными механизмами действия. К ним относятся два кандидата на поздних стадиях, orforglipron, маломолекулярный GLP-1 для перорального применения один раз в день, и retatrutide, GGG три-агоніст.

Lilly объявила о положительных данных по четырем исследованиям orforglipron в области ожирения и диабета II типа. Пероральная таблетка, такая как orforglipron, потенциально может стать более удобной альтернативой инъекционным препаратам, таким как Zepbound и Wegovy от NVO. Lilly планирует подать регуляторные заявки на orforglipron в области ожирения позже в этом году, что устанавливает сроки для потенциального запуска в следующем году.

В квартале Lilly также получила одобрение в США для Inluriyo (имлунестрант) для определенных взрослых с продвинутым или метастатическим раком молочной железы.

LLY также работает над диверсификацией за пределами препаратов GLP-1, расширяясь в области кардиологии, онкологии и нейронаук. В 2025 году компания объявила о нескольких сделках по слиянию и поглощению. Она приобрела Verve Therapeutics, чтобы добавить генные терапии для лечения сердечно-сосудистых заболеваний в свой портфель. Lilly также приобрела онкологический препарат Scorpion Therapeutics и не опиоидный препарат для лечения боли SiteOne Therapeutics.

На прошлой неделе Lilly объявила о окончательном соглашении о приобретении Adverum Biotechnologies ADVM, что добавит ведущий кандидат последнего, Ixo-vec, генотерапию с единственным введением, разрабатываемую на стадии III для лечения потери зрения, связанной с влажной возрастной макулярной дегенерацией. Ixo-vec имеет потенциал трансформировать хронический уход за глазами в одноразовое лечение.

Рейтинг Zacks для LLY. В настоящее время у Eli Lilly рейтинг Zacks #4 (Sell).

Лучший по рейтингу крупный производитель лекарств — Bayer BAYRY, который имеет рейтинг Zacks #2 (Buy). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Strong Buy) вы можете увидеть здесь.

Акции Bayer выросли на 62.5% с начала этого года. Прогнозы по прибыли на акцию на 2025 год увеличились с $1.32 до $1.37 за последние 90 дней, в то время как прогнозы на 2026 год увеличились с $1.36 до $1.44 за акцию. Bayer планирует сообщить о результатах третьего квартала 12 ноября.

Руководитель исследований Zacks выбирает акцию, которая, по его мнению, "по крайней мере удвоится". Наши эксперты раскрыли свои Топ-5 рекомендаций с потенциалом удвоения средств — и директор по исследованиям Шераз Миан считает, что одна из них превосходит остальные. Конечно, все наши рекомендации не всегда успешны, но эта может значительно превзойти предыдущие рекомендации, такие как Hims & Hers Health, которые выросли на +209%.

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные в данном материале, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод