Хорошо ли Wells Fargo позиционирована для поддержания своей стратегии возврата капитала?

Wells Fargo & Company WFC придерживается дисциплинированного подхода к распределению капитала, стремясь вернуть ценность акционерам через дивиденды и выкуп акций. После прохождения стресс-теста Федеральной резервной системы на 2025 год компания увеличила свой дивиденд по обыкновенным акциям на 12,5% в июле 2025 года до 45 центов на акцию. За последние пять лет компания увеличила свои дивиденды шесть раз. WFC имеет пятилетний среднегодовой темп роста дивидендов на уровне 29,3% и коэффициент выплат 29%. В настоящее время компания предлагает доходность дивидендов в размере 2,4%. Вместо того чтобы преследовать агрессивные повышения, компания приоритизировала стабильную и устойчивую дивидендную политику, что укрепляет её финансовую позицию на долгосрочную перспективу и поддерживает уверенность инвесторов.

Доходность дивидендов Wells Fargo & Company (TTM)

Помимо дивидендов, Wells Fargo активно осуществляет выкуп акций. В апреле 2025 года совет директоров одобрил дополнительную программу выкупа акций на сумму 40 миллиардов долларов, после одобрения программы на 30 миллиардов долларов, объявленной в июле 2023 года. На 31 декабря 2025 года у компании оставалась возможность выкупить до 29,7 миллиарда долларов обыкновенных акций.

На 31 декабря 2025 года долгосрочные обязательства Wells Fargo составили 174,7 миллиарда долларов. Однако краткосрочные заимствования составили 251 миллиард долларов. Компания имеет сильную ликвидную позицию, с коэффициентом покрытия ликвидностью 119% на 31 декабря 2025 года, что превышает её нормативный минимум в 100%. Её ликвидные активы (включая наличные средства и средства в банках, а также проценты по депозитам в банках) составили 174,2 миллиарда долларов на ту же дату.

Банк также поддерживает долгосрочные кредитные рейтинги инвестиционного уровня A+, A1 и BBB+ от Fitch, Moody’s и S&P Global соответственно. Таким образом, учитывая солидный кредитный профиль и ликвидную позицию, Wells Fargo сможет выполнить свои краткосрочные долговые обязательства, даже если экономическая ситуация ухудшится.

Последовательные дивиденды WFC, активные выкупы акций и дисциплинированная стратегия выплат отражают сильное управление капиталом и финансовую стабильность. Поддерживаемая солидной ликвидностью и стабильной базой доходов, компания хорошо подготовлена для поддержания деятельности по распределению капитала и укрепления уверенности инвесторов в своих долгосрочных перспективах.

Рыночная производительность WFC и рейтинг Zacks

Акции Wells Fargo выросли на 6,6% за последний год по сравнению с ростом сектора на 24%.

В настоящее время WFC имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) можно найти здесь.

Как конкуренты WFC поддерживают дисциплинированное распределение капитала?

Подобно WFC, её конкуренты, The PNC Financial Services Group, Inc. PNC и Citigroup, Inc. C, хорошо подготовлены для продолжения дисциплинированного подхода к распределению капитала, поддерживаемого солидной ликвидной позицией и стабильной силой доходов.

В июле 2025 года PNC Financial объявила о 6%-ном увеличении своего квартального дивиденда до 1,70 доллара на акцию. За последние пять лет компания увеличила свои дивиденды пять раз, обеспечив среднегодовой темп роста в 7,8%.

PNC также имеет программу выкупа акций. На 31 декабря 2025 года оставалось около 35 миллионов акций в рамках авторизации. Руководство ожидает выкупить акции на сумму 600–700 миллионов долларов в первом квартале 2026 года.

Citigroup увеличила свои дивиденды на 7,1% до 60 центов на акцию после прохождения стресс-теста Федеральной резервной системы на 2025 год. За последние пять лет компания увеличила свои дивиденды три раза со среднегодовым темпом роста дивидендов в 3,4%.

Кроме дивидендов, у C есть программа выкупа акций. На 31 декабря 2025 года оставалось доступным авторизации на сумму 6,8 миллиарда долларов.

5 акций, которые могут удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks как любимая акция, которая может вырасти на +100% или более в ближайшие месяцы. В их числе:

Акция #1: Разрушительная сила с заметным ростом и устойчивостью

Акция #2: Оптимистичные знаки, сигнализирующие о покупке на падении

Акция #3: Одна из самых привлекательных инвестиций на рынке

Акция #4: Лидер в горячей отрасли, готовый к росту

Акция #5: Современная омни-канальная платформа, готовая к скачку

Большинство акций в этом отчете находятся вне поля зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе. Хотя не все рекомендации могут оказаться успешными, предыдущие рекомендации выросли на +171%, +209% и +232%.

Смотрите наши новейшие рекомендации на 5 акций, которые могут удвоиться >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод