Keystone продала более 95% акций TD Bank.

Ключевые моменты

Keystone Financial Planning продала 114,695 акций TD Bank, стоимостью около 8.4 миллиона долларов.

В фонде теперь осталось 4,104 акции, оцененные всего в 328,115 долларов — это лишь небольшая доля от предыдущей суммы.

Доля Keystone в TD Bank теперь составляет 0.1% от AUM, что делает ее одной из самых маленьких позиций фонда.

Keystone Financial Planning раскрыла информацию о продаже большинства своих активов в Toronto-Dominion Bank (NYSE:TD), более известном как TD Bank. Согласно ее отчету в SEC за период, завершившийся в Q3 2025, было продано акций на сумму примерно 8.4 миллиона долларов.

Что произошло

Согласно отчету в Комиссию по ценным бумагам и биржам, датированному 7 октября 2025 года, Keystone Financial Planning продала более 95% своих активов в TD Bank — на сумму около 8.4 миллиона долларов. Фонд сократил свою позицию с 118,799 акций, стоимостью около 8.7 миллионов долларов, до всего 4,104 акций, оцененных примерно в 328,000 долларов.

Что еще нужно знать

Доля фонда в TD теперь составляет 0.1% от активов под управлением, подлежащих отчетности по форме 13F, на 30 сентября 2025 года.

Крупнейшие активы после отчета:

Schwab U.S. Dividend Equity ETF (NYSEMKT:SCHD): 167.92 миллиона долларов (48.8% от AUM)

Microsoft (NASDAQ:MSFT): 13.92 миллиона долларов (4.1% от AUM).

Chevron (NYSE:CVX): 12.19 миллиона долларов (3.5% от AUM).

U.S. Bancorp (NYSE:USB): 11.00 миллионов долларов (3.2% от AUM).

Verizon Communications (NYSE:VZ): 10.75 миллионов долларов (3.1% от AUM).

На 7 октября 2025 года акции стоили 80.91 долларов, увеличившись на 26.82% по сравнению с прошлым годом. Их альфа за год по сравнению с S&P 500 составила 16.61%.

Обзор компании

Выручка (TTM)

63.44 миллиарда долларов (CAD)

Чистая прибыль (TTM)

20.89 миллиардов долларов (CAD)

Дивидендная доходность (на закрытие рынка 2025-21-07)

3.75%

Цена (на закрытие рынка 2025-10-07)

80.91 долларов

Снимок компании

Toronto-Dominion Bank, или TD Bank, является одним из крупнейших диверсифицированных финансовых учреждений Северной Америки, с значительными операциями как в Канаде, так и в США. Он предлагает широкий спектр финансовых продуктов и услуг, включая личное и бизнес-банковское обслуживание, управление активами, страхование и решения на рынках капитала.

Он обслуживает разнообразную клиентскую базу, включая физических лиц, малый и средний бизнес, корпорации и институциональных клиентов. TD Bank управляет обширной сетью отделений и банкоматов в Канаде и США, с растущим присутствием в цифровом банковском секторе.

Дурацкий взгляд

TD Bank пережил сложные 2023 и 2024 годы из-за как отраслевых, так и специфических для компании проблем. В прошлом году он был оштрафован более чем на 3 миллиарда долларов различными американскими властями за недостаточные меры по предотвращению отмывания денег и другие обвинения. Регуляторы также установили предел активов для операций TD Bank в США.

Относительно сильные показатели этого года свидетельствуют о том, что компания начинает оставлять свои проблемы позади. С новым генеральным директором Реймондом Чуном и агрессивной программой реструктуризации TD Bank почти полностью ликвидировал свои потери и восстановил свои показатели 2022 года.

Это могло быть фактором в решении Keystone выйти из большинства своих позиций. Вряд ли это было связано с ситуацией в отрасли, поскольку фонд немного увеличил свою долю в других финансовых компаниях, таких как Bank of Nova Scotia (NYSE:BNS) и T. Rowe Price (NASDAQ:TROW). U.S. Bancorp по-прежнему остается одним из пяти крупнейших активов фонда.

Примечательно, что около половины активов Keystone Financial Planning находятся в Schwab U.S. Dividend Equity ETF. В сочетании с другими инвестициями фонд выглядит довольно консервативным в плане риска. Мы не можем знать, что движет решениями институций о покупке или продаже, но восстановление TD Bank могло стать возможностью для Keystone выйти из позиции, которая больше не соответствовала его профилю.

Глоссарий

AUM: Активы под управлением; общая рыночная стоимость инвестиций, управляемых фондом или компанией.

13F подлежащие отчетности активы: Ценные бумаги, которые инвестиционные менеджеры обязаны раскрывать в квартальных отчетах SEC в форме 13F.

Альфа: Мера производительности инвестиции по сравнению с эталоном, показывающая добавленную или убранную стоимость активным управлением.

Дивидендная доходность: Годовые дивиденды, выплачиваемые компанией, выраженные в процентах от ее цены акций.

Квартальная средняя цена: Средняя цена закрытия ценной бумаги за определенный квартал.

Доля: Доля собственности или количество акций, удерживаемых инвестором или фондом в компании.

Крупнейшие активы: Наибольшие инвестиции в фонде или портфеле, обычно ранжируемые по стоимости.

Интегрированная бизнес-модель: Структура компании, объединяющая несколько услуг или операций для создания эффективных решений и обслуживания разнообразных потребностей клиентов.

Розничный след: Присутствие и охват физических отделений или мест компании, обслуживающих индивидуальных клиентов.

Решения на рынках капитала: Услуги, связанные с привлечением капитала, торговлей ценными бумагами и финансовым консультированием для корпораций и учреждений.

TTM: 12-месячный период, заканчивающийся с последним квартальным отчетом.

Куда инвестировать 1,000 долларов сейчас

Когда наша аналитическая команда имеет совет по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 1,073%* — это значительно превышает 191% для S&P 500.

Они только что раскрыли, что, по их мнению, являются 10 лучшими акциями для инвесторов, которые стоит купить прямо сейчас, доступными при присоединении к Stock Advisor.

*Возвраты Stock Advisor по состоянию на 20 октября 2025 года

Эмма Ньюбери имеет позиции в T. Rowe Price Group. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует Chevron, Microsoft, T. Rowe Price Group и U.S. Bancorp. The Motley Fool рекомендует Bank Of Nova Scotia и Verizon Communications и рекомендует следующие опционы: длинные опционы на 395 долларов на Microsoft с истечением в январе 2026 года и короткие опционы на 405 долларов на Microsoft с истечением в январе 2026 года. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод