Как увеличить доходность CRS до 6.1% с помощью опционов

Акционеры Carpenter Technology Corp. (Symbol: CRS), стремящиеся увеличить свой доход выше 0,3% годовой дивидендной доходности акции, могут продать декабрьский колл-опцион 2026 года с ценой исполнения $460 и получить премию на основе бид-цены $18,50, что составляет дополнительную годовую доходность в размере 5,8% по сравнению с текущей ценой акции (в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost), в общей сложности 6,1% годовой доходности в сценарии, если акция не будет выкуплена. Любой рост выше $460 будет потерян, если акция поднимется до этой отметки и будет выкуплена, но акции CRS должны вырасти на 50,2% от текущих уровней, чтобы это произошло, что означает, что в сценарии, когда акция будет выкуплена, акционер заработал 56,3% доходности от этого уровня торговли, помимо любых дивидендов, полученных до того, как акция была выкуплена. В общем, суммы дивидендов не всегда предсказуемы и, как правило, следуют за колебаниями прибыльности каждой компании. В случае Carpenter Technology Corp. изучение графика истории дивидендов для CRS, приведенного ниже, может помочь в оценке, вероятно ли, что последний дивиденд продолжится, и, следовательно, является ли разумным ожидать 0,3% годовой дивидендной доходности. Ниже представлен график, показывающий историю торговли CRS за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $460, выделенной красным цветом: График выше и историческая волатильность акций могут быть полезным гидом в сочетании с фундаментальным анализом, чтобы оценить, дает ли продажа декабрьского колл-опциона 2026 года с ценой исполнения $460 хорошую отдачу за риск, связанный с потерей роста выше $460. (Большинство опционов истекает бесполезными? Это и шесть других распространенных мифов об опционах развенчаны). Мы рассчитываем историческую волатильность за последние двенадцать месяцев для Carpenter Technology Corp. (учитывая последние 250 закрывающих значений торговых дней, а также сегодняшнюю цену $307,81) на уровне 50%. Для других идей по контрактам колл-опционов с различными доступными сроками истечения посетите страницу опционов акций CRS на StockOptionsChannel.com. В середине торговой сессии в пятницу объем пут-опционов среди компонентов S&P 500 составил 1,08 миллиона контрактов, а объем колл-опционов — 2,29 миллиона, что на данный момент дня дает соотношение пут:колл 0,47. По сравнению с долгосрочным медианным соотношением пут:колл 0,65, это представляет собой очень высокий объем колл-опционов относительно путов; другими словами, покупатели предпочитают коллы в торговле опционами на данный момент. Узнайте, о каких 15 колл- и пут-опционах трейдеры говорят сегодня. Также смотрите: Топ-10 хедж-фондов, владеющих SMSI APEI YTD доходность HTWO исторические цены акций Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод