Как этот популярный ETF превратился из аутсайдера в топ-1% в своей категории

Ключевые моменты

Стратегия Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD) основана на нацеливании на финансово здоровые, устойчивые, выплачивающие дивиденды акции с высоким доходом.

У этого ETF всегда была одна из лучших дивидендных стратегий на рынке ETF, но с 2023 по 2025 год эта стратегия оказалась крайне не в фаворе.

Теперь, когда рынок сменил курс от технологий, этот ETF снова стал выдающимся исполнителем.

Инвесторы в Schwab U.S. Dividend Equity ETF (NYSEMKT: SCHD), которые смогли пережить трудные годы с 2023 по 2025, наконец-то получают вознаграждение.

Этот ETF стал вторым по величине дивидендным биржевым фондом (ETF) в мире с активами более 85 миллиардов долларов. Он достиг этой отметки после восьми последовательных лет, проведенных в верхней трети категории Large Value от Morningstar. Ему даже удалось держаться на уровне S&P 500, что является редкостью для дивидендных ETF на технологически ориентированном рынке.

Создаст ли ИИ первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, которую называют "Незаменимая Монополия", предоставляющей критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжить »

Тем не менее, за последние несколько лет все пошло наперекосяк.

Акции мегакэп-технологий и искусственного интеллекта (ИИ) подняли основные индексы, но Schwab U.S. Dividend Equity ETF сильно отставал даже в своей группе аналогов. Перекосы в неэффективные сектора, особенно в энергетику и потребительские товары, привели к трем подряд годам работы в нижнем квартиле, включая выступление в нижних 2% в 2025 году.

Однако в 2026 году он совершил огромный камбек. В этом году он находится в верхнем 1% своей категории от Morningstar и является лучшим дивидендным ETF в США на всем рынке.

Как фонду это удалось? Давайте разберем портфель, чтобы увидеть, что движет его эффективностью.

Почти 40% фонда в энергетике и потребительских товарах

Если посмотреть на позиционирование Schwab U.S. Dividend Equity ETF в 2026 году, это практически идеальное соответствие тому, что сейчас работает на рынке.

На примере: два крупнейших сектора фонда — это энергетика (20%) и потребительские товары (19%). Из более чем 100 дивидендных ETF в США только четыре имеют более высокую долю в энергетике. Только дюжина или около того имеют больше инвестиций в потребительские товары. Почти ни один ETF в этой категории не имеет большей совокупной доли в этих двух секторах.

Энергетика выросла примерно на 27% в этом году, в то время как потребительские товары прибавили 15%. Эти сектора стали основными двигателями доходности данного фонда.

Глубокая ценовая ориентация

Сложно назвать фонд с коэффициентом цена/прибыль 18 фондом стоимости. Но учитывая, что Schwab U.S. Large Cap ETF имеет P/E 28, он определенно квалифицируется как таковой.

Vanguard Value ETF превосходит Vanguard Growth ETF более чем на 13% с начала года. Этот большой уклон в сторону стоимости наконец-то начинает оправдывать себя.

Три сектора с наихудшей доходностью являются крупнейшими недовесами фонда

Четыре сектора с наихудшей доходностью с начала года — это финансовый сектор, технологии, потребительские товары и сектор коммуникационных услуг. Каковы четыре крупнейших недовеса этого ETF относительно S&P 500? Финансовый сектор, технологии, потребительские товары и сектор коммуникационных услуг. Соединив это с большими перекосами, упомянутыми выше, этот фонд не мог бы быть лучше позиционирован для того, чтобы воспользоваться тем, что сейчас в фаворе.

В целом сила Schwab U.S. Dividend Equity ETF заключается в его фокусе на крупных, финансово здоровых компаниях, генерирующих денежные средства. В периоды рыночного стресса и беспокойства именно эти акции, как правило, поднимаются на вершину. Этот фонд всегда реализовывал стратегию высшего уровня. Приятно видеть, что он наконец снова получает вознаграждение.

Стоит ли сейчас покупать акции Schwab U.S. Dividend Equity ETF?

Прежде чем покупать акции Schwab U.S. Dividend Equity ETF, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас… и Schwab U.S. Dividend Equity ETF не была одной из них. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести колоссальные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1,000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 534,008 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1,000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 1,090,073 долларов!*

Теперь стоит отметить, что средняя общая доходность Stock Advisor составляет 949% — это значительно превышает рыночные показатели по сравнению с 190% для S&P 500. Не пропустите последний список топ-10, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Возвраты Stock Advisor на 8 марта 2026 года.

Дэвид Диркин не имеет акций ни одной из упомянутых акций. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Vanguard Growth ETF и Vanguard Value ETF. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают взгляды Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод