Изменение шага цены акций на Московской Бирже с 1 октября 2014 года

15.09.14 09:44 Новости компании
C 1 октября 2014 года изменится порядок установления шага цены акций на Московской Бирже. Теперь при определении шага цены будет учитываться не только стоимость, но и ликвидность ценной бумаги, что позволит снизить размер спреда и сократить время ожидания исполнения заявки. Нововведение будет способствовать увеличению числа лимитных заявок в биржевом стакане, что, в свою очередь, сделает возможным применение стратегий алгоритмической торговли на более широком спектре ценных бумаг и повысит их ликвидность. Изменение шага цены акций повлияет на выставленные в ИТС стоп-приказы с указанием срока действия. Изменение шага цены не приводит к изменению параметров существующих активных стоп-приказов, поэтому некоторые "стопы" не будут исполнены. При изменении шага цены стоп-приказ в ряде случаев может не исполниться. Так, если в день выставления стоп-приказа шаг цены составлял 0.01, цена сгенерированной им лимитированной заявки будет сформирована с точностью 2 знака после запятой. В случае если в день исполнения стоп-приказа шаг цены в торговой системе станет 0.1, то сгенерированная по "стопу" заявка будет отвергнута ИТС из-за несоответствия цены новому шагу. Во избежание возникновения подобных ситуаций трейдерам нужно проверить и при необходимости выставить стоп-приказы (условные заявки) заново! Особое внимание на нововведение Московской Биржи следует обратить клиентам, использующим стратегии алгоритмической торговли, - изменение шага цены требует перенастройки торговых систем. Переход на новый шаг цены акций будет осуществлён в два этапа. На первом этапе, с 1 октября 2014 года, шаг цены будет изменён для 332 акций и депозитарных расписок на акции (за исключением 10 наиболее ликвидных акций в некоторых режимах торгов). На втором этапе, с 1 декабря 2014 года, новый порядок установления шага цены будет распространен на все акции, включая наиболее ликвидные.

Комментарии

Загружаем...