Инвестиционная компания делает крупную ставку на нехватку воды, ликвидирует региональный банк и сокращает инвестиции в крупные технологии.

Ключевые моменты

Продано 15,726 акций Pathward Financial; оценочный объем сделки составил $10.06 миллиона на основании квартального среднего ценообразования.

Стоимость позиции на конец квартала снизилась на $10.06 миллиона, что отражает продажу.

После сделки фонд не имел акций, стоимость позиции составила $0.

Ранее позиция составляла 6.7% от AUM фонда на предыдущий квартал, что обозначает полный выход из значительной доли.

20 января 2026 года Shepherd Wealth Management сообщила о ликвидации всей своей позиции в Pathward Financial (NASDAQ:CASH), продав 15,726 акций в оценочной сделке на $10.06 миллиона на основании квартального среднего ценообразования.

Что произошло

Согласно подаче в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC) от 20 января 2026 года, Shepherd Wealth Management продала свою полную долю в 15,726 акций Pathward Financial. Оценочная стоимость сделки составляет $10.06 миллиона, рассчитываемая на основе средней цены за квартал. Чистое изменение позиции для фонда составило снижение на $10.06 миллиона, что отражает полную ликвидацию и движение цен в течение периода.

Что еще нужно знать

После этой продажи Pathward Financial составила 0% от заявленного AUM фонда, снизившись с 6.7% в предыдущем квартале.

Топовые позиции после подачи:

NASDAQ:PHO: $39.47 миллиона (27.4% от AUM)

NASDAQ:NVDA: $11.99 миллиона (8.3% от AUM)

NASDAQ:PLTR: $9.93 миллиона (6.9% от AUM)

NASDAQ:TSLA: $9.14 миллиона (6.4% от AUM)

NYSEMKT:IWM: $6.35 миллиона (4.4% от AUM)

На 20 января 2026 года акции Pathward Financial стоили $74.18, что на 5.16% ниже по сравнению с прошлым годом, что на 17.67 процентных пунктов хуже индекса S&P 500.

Pathward Financial отчиталась о выручке за последние 12 месяцев в размере $724.3 миллиона и чистой прибыли в $191.0 миллиона по состоянию на 30 сентября 2025 года.

Дивидендная доходность составила 0.27% на 20 января 2026 года.

Обзор компании

Цена (на закрытие рынка 2026-01-20)

$74.18

Рыночная капитализация

$1.95 миллиарда

Выручка (TTM)

$724.3 миллиона

Чистая прибыль (TTM)

$191.0 миллиона

Снимок компании

Предоставляет широкий спектр банковских продуктов и услуг, включая счета до востребования, коммерческое финансирование, потребительское кредитование, предоплаченные карты и решения для обработки платежей.

Генерирует доход в основном через чистый процентный доход, сборы от коммерческого и потребительского кредитования, платежных услуг и выпуска предоплаченных карт.

Обслуживает коммерческих клиентов, потребителей и партнеров в области финансовых услуг и платежей по всей территории США.

Pathward Financial является диверсифицированным поставщиком финансовых услуг с акцентом на инновационные банковские и платежные решения. Компания использует свой опыт в области коммерческого и потребительского финансирования для стимулирования роста и поддержания конкурентоспособной позиции в региональном банковском секторе США. Ее масштабируемая бизнес-модель и широкий ассортимент продуктов поддерживают стабильные потоки доходов и адаптивность в динамичной финансовой среде.

Что эта сделка значит для инвесторов

Shepherd Wealth Management значительно перестроила свой портфель в 4 квартале 2025 года, сделав водные ресурсы своей крупнейшей ставкой, при этом избавившись от нескольких высокопрофильных позиций. Подача 13F фирмы раскрывает полное стратегическое обновление, а не рутинную ребалансировку.

Наиболее заметный шаг: создание огромной новой позиции в Invesco Water Resources ETF, которая составила 27% портфеля — теперь это крупнейшая доля фирмы. Shepherd одновременно ликвидировала всю свою долю в Pathward Financial на $10 миллионов и полностью вышла из Axon Enterprise, несмотря на то что обе компании продемонстрировали сильные финансовые результаты.

Фирма также резко сократила экспозицию к крупным технологиям, добавив новую позицию в Cameco, уранового шахтера, который выигрывает от потребностей в электроэнергии центров обработки данных AI.

Это резкое изменение может свидетельствовать о том, что Shepherd видит лучшие возможности в инфраструктуре водных ресурсов и ядерной энергетике по сравнению с традиционными акциями роста технологического сектора. Концентрированная ставка в 27% на водные ресурсы особенно смела — большинство консультантов ограничивают отдельные позиции до 5%-10% от портфелей для управления рисками. Для инвесторов это сигнализирует о том, что нехватка воды и потребности в инфраструктуре являются областями, на которые стоит обратить внимание в следующем году.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас

Когда наша команда аналитиков имеет совет по акциям, стоит его послушать. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 950%* — это значительно превышает 197% по S&P 500.

Они только что раскрыли, что считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки прямо сейчас, доступных при присоединении к Stock Advisor.

*Доходность Stock Advisor на 29 января 2026 года.

Сара Аппино имеет позиции в Nvidia, Palantir Technologies и Tesla. The Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Axon Enterprise, Cameco, Nvidia, Palantir Technologies и Tesla. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и убеждения, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод