Интересные опционы пут и колл GVA на 15 августа

Инвесторы Granite Construction Inc (тикер: GVA) увидели, что сегодня начали торговаться новые опционы с истечением 15 августа. На Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов GVA на предмет новых контрактов с истечением 15 августа и выявила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.

Пут-контракт с ценой исполнения $85.00 имеет текущую цену покупки $1.00. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $85.00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $84.00 (до вычета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций GVA, это может стать привлекательной альтернативой покупке по $89.20 за акцию сегодня.

Поскольку цена исполнения $85.00 представляет собой приблизительную скидку 5% от текущей торговой цены акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что вероятность этого события составляет 66%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 1.18% дохода на денежные обязательства или 7.40% в годовом исчислении — на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже приведен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Granite Construction Inc и выделяющий зеленым цветом, где находится цена исполнения $85.00 относительно этой истории:

Обратившись к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт с ценой исполнения $90.00 имеет текущую цену покупки $2.35. Если инвестор решит купить акции GVA по текущей цене $89.20 за акцию, а затем продать этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $90.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 3.53%, если акции будут выкуплены по истечении 15 августа (до вычета комиссий брокера). Конечно, если акции GVA действительно резко вырастут, потенциальная прибыль может быть упущена, поэтому важно учитывать историю торгов за последние двенадцать месяцев для Granite Construction Inc, а также изучать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже приведен график, показывающий историю торгов GVA за последние двенадцать месяцев, с ценой исполнения $90.00, выделенной красным цветом:

Учитывая, что цена исполнения $90.00 представляет собой приблизительную 1% премию к текущей торговой цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греки и подразумеваемые греки) предполагают, что вероятность этого составляет 50%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих цифр (история торгов опционного контракта также будет отображена в графическом виде). Если контракт защищенного колла истечет бесполезным, премия составит 2.63% дополнительной доходности для инвестора или 16.58% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 36%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 34%.

Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 торговых дней и сегодняшнюю цену $89.20) на уровне 26%. Для получения дополнительных идей по пут- и колл-опционным контрактам, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Топ YieldBoost коллов S&P 500 »

Также смотрите:

OGN Среднегодовая доходность

LVV Видео

HOG Видео

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод