Интересные опционы Put и Call на RPRX на июль 2026 года

Инвесторы в Royalty Pharma plc (Symbol: RPRX) увидели, что новые опционы начали торговаться на этой неделе с истечением в июле 2026 года. Один из ключевых факторов, влияющих на цену, которую покупатель опциона готов заплатить, — это временная стоимость, поэтому с 238 днями до истечения новые контракты представляют собой потенциальную возможность для продавцов путов или коллов получить более высокий премиум, чем доступен для контрактов с более близким сроком истечения. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов RPRX для новых контрактов на июль 2026 года и выявила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес.

Пут контракт с ценой страйка $37.50 имеет текущую ставку в 10 центов. Если инвестор решит продать этот пут контракт, он обязуется купить акции по $37.50, но также соберет премию, что поставит базу стоимости акций на уровне $37.40 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций RPRX, это может представлять собой привлекательную альтернативу покупке по цене $38.48 за акцию сегодня.

Поскольку цена страйка $37.50 представляет собой приблизительно 3% скидку от текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также вероятность того, что пут контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 61%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, публикуя график этих чисел на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 0.27% доходности на денежное обязательство или 0.41% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для Royalty Pharma plc, с выделением зеленым цветом места, где расположен страйк $37.50 относительно этой истории:

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт с ценой страйка $40.00 имеет текущую ставку в 40 центов. Если инвестор решит купить акции RPRX по текущему уровню цены $38.48 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по $40.00. Учитывая, что продавец колла также соберет премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 4.99%, если акции будут выкуплены по истечению в июле 2026 года (до учета комиссий брокера). Конечно, существует вероятность, что значительная часть потенциального роста может быть упущена, если акции RPRX действительно вырастут, что делает важным изучение истории торгов за последние двенадцать месяцев для Royalty Pharma plc, а также анализ бизнес-фундаменталов. Ниже представлен график, показывающий историю торгов RPRX за последние двенадцать месяцев, с выделением страйка $40.00 красным цветом:

Учитывая, что страйк $40.00 представляет собой приблизительно 4% премию относительно текущей торговой цены акций (иначе говоря, это вне денег на этот процент), существует также вероятность, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и собранную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие и подразумеваемые греческие параметры) предполагают, что текущие шансы на это составляют 52%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они меняются, и публиковать график этих чисел (история торгов опциона также будет отображена на графике). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 1.04% дополнительной доходности для инвестора или 1.59% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта, а также в примере колл контракта, составляет приблизительно 26%.

Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 значений закрытия торговых дней, а также сегодняшнюю цену $38.48) на уровне 26%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.

Также смотрите:

AXTA Insider Buying

PERS Options Chain

Institutional Holders of TEF

Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод