Интересные опционы Put и Call CME на 13 марта
Инвесторы CME Group (тикер: CME) сегодня увидели новые опционы, доступные для истечения 13 марта. На Stock Options Channel наш YieldBoost формула проанализировала цепочку опционов CME на наличие новых контрактов на 13 марта и выделила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт с ценой страйка $280.00 имеет текущую ставку $4.60. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по цене $280.00, но также получит премию, что установит базис стоимости акций на уровне $275.40 (до учета брокерских комиссий). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CME, это может быть привлекательной альтернативой покупке по цене $291.57 за акцию сегодня.
Поскольку цена страйка $280.00 представляет собой приблизительную скидку в 4% от текущей торговой цены акций (другими словами, он находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут-контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) указывают на то, что текущие шансы на это составляют 68%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 1.64% доходности на денежные обязательства или 13.96% в годовом исчислении — на Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже приведен график, показывающий историю торгов CME Group за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом местоположения страйка $280.00 относительно этой истории:
Переходя к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт с ценой страйка $295.00 имеет текущую ставку $4.50. Если инвестор решит купить акции CME по текущей цене $291.57 за акцию, а затем продать этот колл-контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $295.00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это обеспечит общую доходность (без учета дивидендов, если таковые имеются) в 2.72%, если акции будут отозваны на истечении 13 марта (до учета брокерских комиссий). Конечно, значительный потенциал роста может быть упущен, если акции CME действительно взлетят, и именно поэтому важно изучать историю торгов CME Group за последние двенадцать месяцев, а также изучать бизнес-фундаментальные факторы. Ниже приведен график, показывающий историю торгов CME за последние двенадцать месяцев, с выделением страйка $295.00 красным цветом:
Учитывая тот факт, что цена страйка $295.00 представляет собой приблизительную премию в 1% от текущей торговой цены акций (другими словами, он находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) указывают на то, что текущие шансы на это составляют 55%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торгов опционного контракта также будет представлена в виде графика). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 1.54% дополнительной доходности для инвестора или 13.11% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере с пут-контрактом составляет 29%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере с колл-контрактом составляет 20%.
Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 251 закрытие торговых дней, а также сегодняшнюю цену $291.57) на уровне 19%. Для получения дополнительных идей о пут- и колл-опционных контрактах, достойных внимания, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Цепочка опционов GOMO
История рыночной капитализации RWOD
PPL DMA
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод