Индекс МосБиржи находится в шаге от годового максимума

Российские рынки во вторник показали смешанную динамику. Индекс МосБиржи прибавил около 0,3%, а РТС просел в пределах 0,2%.

Индекс МосБиржи находится в шаге от годового максимума в 3225,78 пунктов. Не исключено, что уже на этой неделе он его обновит. На рынке акций сохраняется позитив: эмитенты публикуют отчеты за 1 полугодие, некоторые впервые после 1,5-летнего перерыва, а инвесторы подсчитывают, сколько дивидендов компании могут заплатить.

Помимо Сегежи и Системы, сегодня также отчитались Лукойл, РусГидро, Мечел, Северсталь и ряд других компаний. АФК отчиталась хорошо благодаря сильным показателям входящих в холдинг компаний (МТС, Ozon, Медси, Степь), а также немного погасила долг. Сегежа отчиталась лучше, чем за 1 квартал, но долговая нагрузка уже превысила 10х по показателю Чистый долг/EBITDA. Мечел и Северсталь показали снижение финансовых показателей год к году, что в целом было ожидаемо, однако акции Мечела снизились более чем на 4%, а Северстали просели всего на 1,5%. Бумаги Лукойла на сильном отчете показали рост на 0,5%, а РусГидро тоже при уверенных финансовых показателях завершили день нейтрально.

Среди секторов в авангарде роста оказался электроэнергетический. Индекс MOEXEU прибавил около 1%. Наибольшее снижение показали металлургический и транспортный сектора. Индексы MOEXMM и MOEXTN просели более чем на 1%.

На долговом рынке снижение продолжается шестую торговую сессию подряд. Индекс гособлигаций RGBI потерял около 0,1%, и находится в шаге от минимума 2023 года.

В среду ожидаются важные макроэкономические данные, в том числе будет опубликована статистика по безработице и розничным продажам.

Глобальные рынки

Американские фондовые рынки во вторник растут. В частности, индекс S&P500 прибавляет 0,85%.

Доходности по американским государственным облигациям продолжают активно снижаться по всей кривой. Доходность эталонной десятилетней облигации приближается к отметке 4,1%.

При этом опубликованная сегодня статистика оказалась хуже ожиданий. Индекс доверия потребителей снизился до 106,1 пунктов, в то время как ожидался рост до 116 пунктов. Число открытых вакансий также оказалось хуже ожиданий. Их количество сократилось до 8,827 млн, в то время как ожидался рост до 9,465 млн.

Снова на рынке работает принцип: чем хуже статистика, тем крепче уверенность рынков, что при замедление экономики ФРС США изменит свое отношение к монетарной политике в сторону ее смягчения.

Однако главная статистика этой недели будет опубликована в среду - ВВП США, изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе, в четверг – ценовой индекс расходов на личное потребление (PCE) и пятницу – уровень безработицы.

Нефть

Нефть Brent к завершению торгов российской основной сессии демонстрирует нейтральную динамику. Торгуется в районе отметки $84 за баррель.

В центре внимания сегодня остаются данные от Американского института нефти по запасам нефти. Последние две недели ведомство рапортовало о снижении запасов.

Кроме того, в сторону Мексиканского залива движется шторм "Идалия", который потенциально может стать ураганом. В случае реализации самого неблагоприятного сценария добыча в заливе может быть временно приостановлена, что отразиться сокращением предложения нефти.

Рубль

Российская валюта в течение дня демонстрировала разнонаправленную динамику. В первой половине дня рубль снижался, однако по итогу дня отыграл почти все снижение и завершил день вблизи уровня его начала. Торгуется в районе 95,5 за доллар США.

После того как рубль потерял дополнительную поддержку от налогового периода, он перешел к постепенному ослаблению. Экспортеры снизили объемы продажи валютной выручки, а спекулянты нарастили покупки валюты, понимая, что поддержка рубля после прохождения пика выплат снизится.