Индекс МосБиржи достиг максимума с 24 ноября
Российские акции выросли по итогам торгов в понедельник, 16 января. Рублевый индекс на очень позитивной ноте начинает новую торговую неделю после трех предыдущих недель роста.
На 19:00 мск:
- Индекс МосБиржи — 2 224,90 п. (+1,13%), с нач. года +3,3%
- Индекс РТС — 1 024,44 п. (+1,39%), с нач. года +5,5%
Индекс МосБиржи достиг максимума с 24 ноября, несмотря на укрепление рубля (минус для экспортеров) и снижение цен на нефть и газ (ближний контракт на индекс TTF подешевел до минимума с осени 2021 г.), что в целом является минусом для компаний нефтегазового сектора. В ТОП-25 акций – лидеров роста по объему только «Роснефть» оказалась незначительно (-0,14%) погружена в зону отрицательных значений, а «Лукйол» завершил основную сессию с нулем (0%). Позитивная динамика наблюдалась среди сталепроизводителей и золотодобытчиков, при этом, кроме алюминия и никеля все промышленные металлы в Лондоне дешевели, а золото на фоне попытки доллара начать коррекцию – теряло в цене. Ориентированные на внутренний рынок компании также пользовались активным спросом инвесторов, поэтому хорошую динамику показывали финансовый, строительный и транспортный сектор.
Столь, только на первый взгляд нелогичное поведение участников рынка в понедельник можно объяснить наличием свободной ликвидности (поступает дивидендная масса) и покупки, которые совершают игроки, ориентированные на долгосрочные перспективы, предполагающие быстрое оживление экономики Китая, снижение риска рецессии в Европе и США. Это ставка не на краткосрочную динамику, а позитивный взгляд на долгосрочный или среднесрочный рост спроса на сырьевые активы. При этом дешевеющий в среднесрочной перспективе доллар должен поддержать золото и спрос на акции золотодобытчиков, а дорожающая в среднесрочной перспективе нефть должна привести к покупкам юаня за рубли в рамках бюджетного правила, что будет сдерживать укрепление российской валюты. Хотя в ближайший месяц ЦБ для Минфина продает валюту, а рубли покупает.
Технический взгляд говорит о том, что уверенное закрытие Индекса МосБиржи выше 200-дневной скользящей средней линии открывает потенциал роста до 2500 пунктов в перспективе 2-4 месяцев. Это +12% к текущим значениям.
Внешний фон. Рынок акций Европы штурмует многомесячные максимумы, тогда как цены на сырье прервали рост.
На 19:00 мск:
- Brent, $/бар. — 84,18 (-1,29%), с нач. года -2,0%
- WTI, $/бар. — 78,83 (-1,29%), с нач. года -1,8%
- Urals, $/бар. — 61,29 (-1,98%), с нач. года -4,3%
- Золото, $/тр. унц. — 1 916,00 (-0,22%), с нач. года +5,0%
- Серебро, $/тр. унц. — 24,23 (-0,15%), с нач. года +1,1%
- Алюминий, $/т — 2 625,00 (+1,16%), с нач. года +10,4%
- Медь, $/т — 9 129,00 (-0,62%), с нач. года +9,0%
- Никель, $/т — 27 375,00 (+2,16%) с нач. года -8,9%
Дивидендная доходность индекса МосБиржи составляет 10,8 %. Индекс торгуется с коэффициентом 3,8 к прибыли за прошедший год (P/E).
На 19:00 мск:
- EUR/USD — 1,0821 (-0,08%), с начала года +1,1%
- GBP/USD — 1,2203 (-0,20%), с начала года +1,0%
- USD/JPY — 128,51 (+0,50%), с начала года -2,0%
- Индекс доллара — 102,334 (+0,13%), с начала года -1,1%
- USD/RUB (Мосбиржа) — 68,43 (-0,52%), с начала года -2,1%
- EUR/RUB (Мосбиржа) — 74,02 (-0,18%), с начала года -0,4%
В фокусе. Акционеры «Белуга групп» одобрили выплату промежуточных дивидендов по итогам 9 месяцев 2022 г. Дивиденд — 75 руб. на акцию, дивдоходность — около 2,6%. Чтобы попасть в дивиденды, акции компании нужно купить до 19 января.
Ключевые новости дня. Добыча нефти по итогам 2022 года составила 535 млн тонн (+2% г/г), сообщил вице-премьер Александр Новак. Экспорт нефти из РФ вырос на 7% г/г по его словам. Если учесть, что в 2021 г. РФ экспортировала 231 млн тонн нефти, получается, что в 2022 г. экспорт составил около 247 млн тонн. Экспортная пошлина на нефть в РФ с 1 февраля 2023 года снизится на $3,9 до $12,8 за тонну. Это минимум за два с половиной года.
Итоги российского рынка
Все 10 отраслевых индексов выросли по итогам дня.
Худшим по динамике стал отраслевой индекс «Электроэнергетики» (+0,5%), где в лидерах были акции «Юнипро» и «Россети Волга». Аутсайдером сектора стали акции «Россети Северо-Запад».
Лидером роста стал индекс «Строительных компаний» (+3,1%). В лидерах роста были расписки «Эталона». Среди 4-х публичных девелоперов только акции «Самолета» подешевели по итогам дня.
Из 40 акций индекса МосБиржи 29 подорожали и 10 подешевели по итогам дня.
69,0 % компаний индекса торгуются выше своей 50-дневной МА, 59,5 % торгуются выше своей 100-дневной МА, 50,0 % торгуются выше своей 200-дневной МА.
