Hewlett Packard Enterprise (HPE) вырос на 16.7% с момента последнего отчета о доходах: сможет ли он продолжить?

Прошел около месяца с момента последнего отчета о доходах Hewlett Packard Enterprise (HPE). Акции за это время выросли примерно на 16,7%, обогнав индекс S&P 500. Продолжится ли положительная тенденция до следующего отчета о доходах, или Hewlett Packard Enterprise ожидает коррекции? Прежде чем мы углубимся в то, как инвесторы и аналитики отреагировали в последнее время, давайте быстро рассмотрим последний отчет о доходах, чтобы лучше понять важные катализаторы.

HPE Q1: Доходы превзошли ожидания, выручка выросла по сравнению с прошлым годом

Не по GAAP прибыль HPE составила 65 центов на акцию, что на 10,2% превысило консенсус-прогноз Zacks и увеличилось на 32,7% по сравнению с прошлым годом. HPE показала выручку в 9,3 миллиарда долларов за квартал, что на 0,25% ниже консенсус-прогноза Zacks. Выручка компании увеличилась на 18% по сравнению с прошлым годом.

Сегментная производительность HPE

HPE изменила структуру отчетности по сегментам. Ранее существовавшие сегменты Server, Hybrid Cloud и Financial Services теперь объединены в сегмент Cloud & AI, в то время как Networking включает в себя бывший бизнес Intelligent Edge и Juniper Networks. Сегмент Networking Hewlett Packard Enterprise сгенерировал 2,7 миллиарда долларов выручки в первом квартале финансового 2026 года, что на 151,5% больше по сравнению с прошлым годом, в основном благодаря включению Juniper Networks и сильному спросу на решения для сетей кампусов, филиалов и центров обработки данных. Сегмент сообщил об операционной марже прибыли в 23,7%, что на 600 базисных пунктов ниже, чем в аналогичном квартале прошлого года. Сегмент Cloud & AI сообщил о выручке в 6,3 миллиарда долларов, что на 2,7% меньше по сравнению с прошлым годом, с операционной маржой прибыли в 10,2%, увеличившейся с 8,4% в прошлом году. В этом сегменте выручка от серверов составила 4,2 миллиарда долларов, что на 2,7% меньше по сравнению с прошлым годом, в то время как выручка от хранения составила 1,1 миллиарда долларов, увеличившись на 0,6%, а Financial Services внесла 900 миллионов долларов, увеличившись на 0,3% по сравнению с прошлым годом. Выручка от корпоративных инвестиций и других источников HPE составила 261 миллион долларов, что на 2,2% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Операционные результаты HPE

В первом квартале финансового 2026 года валовая прибыль Hewlett Packard Enterprise по не GAAP составила 3,40 миллиарда долларов по сравнению с 2,31 миллиарда долларов в аналогичном квартале прошлого года, в то время как валовая маржа по не GAAP увеличилась до 36,6%, что на 720 базисных пунктов больше по сравнению с прошлым годом. Операционная прибыль по не GAAP составила 1,18 миллиарда долларов по сравнению с 780 миллионами долларов в аналогичном квартале прошлого года. Операционная маржа по не GAAP улучшилась до 12,7%, увеличившись на 280 базисных пунктов по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года.

Баланс и денежный поток HPE

Hewlett Packard Enterprise завершила первый квартал финансового года с 4,84 миллиарда долларов наличных и эквивалентов по сравнению с 5,77 миллиарда долларов на конец предыдущего квартала. В первом квартале HPE сгенерировала 1,18 миллиарда долларов наличных от операционной деятельности и произвела 708 миллионов долларов свободного денежного потока, что значительно увеличилось по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. HPE вернула 348 миллионов долларов через дивиденды и выкуп акций в первом квартале финансового 2026 года.

Обновления прогноза HPE на FY26 и Q2

Hewlett Packard Enterprise предоставила прогноз на второй квартал финансового 2026 года и подтвердила свои ожидания на весь финансовый год. На второй квартал финансового 2026 года HPE ожидает выручку в диапазоне от 9,6 до 10,0 миллиардов долларов. Она прогнозирует GAAP разводненная прибыль на акцию в диапазоне от 9 до 13 центов и не GAAP разводненная EPS от 51 до 55 центов. На финансовый 2026 год HPE подтвердила свои ожидания роста выручки в диапазоне от 17 до 22% и повысила свои ожидания для сегмента Networking до роста на 68-73%. Компания ожидает, что GAAP разводненная EPS будет в диапазоне от 1,02 до 1,22 доллара, а не GAAP разводненная EPS будет между 2,30 и 2,50 доллара. HPE также увеличила свои прогнозы свободного денежного потока до не менее 2,0 миллиардов долларов для финансового 2026 года.

Как менялись оценки с тех пор?

С момента публикации отчета о доходах инвесторы наблюдали тенденцию к повышению оценок. Консенсус-прогноз изменился на 5,19% из-за этих изменений.

Оценки VGM

В настоящее время Hewlett Packard Enterprise имеет хороший Балл Растущих Прибылей B, а также аналогичный балл на фронте момента. Следуя похожему пути, акции имеют оценку A по стоимости, что ставит их в верхний квинтиль для этой инвестиционной стратегии. В целом, акции имеют агрегированный VGM Балл A. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, этот балл будет тем, который вам следует учитывать.

Перспективы

Оценки в целом имеют тенденцию к повышению для акций, и величина этих пересмотров выглядит многообещающей. Примечательно, что Hewlett Packard Enterprise имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Мы ожидаем, что акции покажут доходность в соответствии с рынком в следующие несколько месяцев.

Руководитель исследований Zacks называет "акцию, наиболее вероятную для удвоения"

Наша команда экспертов только что выпустила список из 5 акций с наибольшей вероятностью прироста на +100% или более в ближайшие месяцы. Из этих 5, директор по исследованиям Шераз Миан выделяет одну акцию, которая должен вырасти больше всего. Этот топовый выбор — малоизвестная компания, занимающаяся спутниковой связью. Ожидается, что космическая отрасль вырастет до триллиона долларов, и база клиентов этой компании быстро растет. Аналитики прогнозируют значительный прорыв в доходах в 2025 году. Конечно, все наши элитные выборы не всегда успешны, но этот может значительно превзойти предыдущие акции Zacks, которые должны удвоиться, такие как Hims & Hers Health, которые выросли на +209%.

Бесплатно: Посмотрите нашу топовую акцию и 4 претендента

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод