Google только что объявила действительно плохие новости для Micron и Sandisk.

Ключевые моменты

Google разработал новый алгоритм сжатия, который уменьшит объем памяти, необходимой для моделей ИИ.

Если этот прорыв будет работать, как обещано, он может значительно сократить количество микросхем памяти, необходимых для поддержки ИИ.

Влияние искусственного интеллекта (ИИ) оказало глубокое воздействие, изменив технологический ландшафт, который мы знаем. Эти алгоритмы следующего поколения обещают оптимизировать трудоемкие задачи, что приведет к значительным увеличениям производительности. Упор на внедрение ИИ резко увеличил спрос на центры обработки данных, а фабрики производят полупроводники с поддержкой ИИ так быстро, как только могут. Микросхемы памяти, включая высокоскоростную память (HBM), DRAM и NAND, играют критическую роль в обработке ИИ, но, несмотря на увеличение производства, они остаются в дефиците и имеют высокие цены.

Alphabet (NASDAQ: GOOGL) (NASDAQ: GOOG) только что объявила о значительном прорыве в технологии сжатия, который может сделать модели ИИ более эффективными, снижая тем самым потребность в некоторых из этих дефицитных микросхем памяти. Это может быть плохой новостью для Micron Technology (NASDAQ: MU) и Sandisk Corporation (NASDAQ: SNDK).

Создаст ли ИИ первого в мире триллионера? Наша команда только что выпустила отчет о малоизвестной компании, называемой "Незаменимая Монополия", которая предоставляет критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжайте »

Алгоритмический прорыв

В публикации блога, размещенной на прошлой неделе, Google объявила, что ее ученые разработали алгоритм сжатия памяти для ИИ, названный TurboQuant. "Мы представляем набор передовых, теоретически обоснованных алгоритмов квантизации, которые обеспечивают массовое сжатие для больших языковых моделей и векторных поисковых систем", — сказали ученые Google в исследовательской статье.

Возможно, самое впечатляющее утверждение заключается в том, что интеграция алгоритма снижает использование памяти "по крайней мере в 6 раз и обеспечивает ускорение до 8 раз, все это без потери точности, переопределяя эффективность ИИ." Другими словами, это может сократить количество необходимых микросхем памяти на 83%.

В посте на X соучредитель и CEO Cloudflare Мэттью Принс сказал: "Это DeepSeek от Google." Он добавил, что "существует еще много возможностей для оптимизации вывода ИИ по скорости, использованию памяти, потреблению энергии и многопользовательскому использованию."

Первый обзор процесса показывает, что не вся память будет затронута одинаково. NAND флэш-память почувствует наибольшее воздействие, в то время как DRAM и HBM останутся в значительной степени нетронутыми. Это означает, что новости хуже для Sandisk, поскольку почти все доходы компании приходят от NAND. У Micron значительно меньшая зависимость от рынка NAND, примерно 21% его дохода в 2 квартале пришло от флэш-памяти.

Серьезные дефициты микросхем памяти привели к росту цен, о чем CFO Micron Марк Мерфи упомянул в отчете о доходах компании за 2 квартал ранее в этом месяце. "Цены на DRAM ... увеличились в диапазоне средних шестидесяти процентов, вызванные жесткими условиями в отрасли ... Цены на NAND ... увеличились в диапазоне высоких семидесяти процентов, вызванные жесткими условиями на рынке NAND."

Если новый алгоритм Google будет работать, как обещано, это снизит потребность в некоторых формах памяти. Снижение спроса в конечном итоге приведет к снижению цен, что негативно скажется на продажах Micron и Sandisk.

Но не все новости плохие. Некоторые комментаторы предполагают, что падающие цены на память на самом деле увеличат спрос. Снижая стоимость памяти и, соответственно, ИИ, компании будут более склонны к внедрению ИИ, что приведет к увеличению использования памяти и спроса.

Только время покажет, как это все сложится.

Развитие в области ИИ поддерживает несколько неизбежных выводов. Во-первых, хорошо сбалансированный портфель по-прежнему остается столь же важным, как никогда, чтобы защитить инвесторов от волатильных движений цен акций. Во-вторых, те, кто принимает решения о портфеле на основе импульсивных реакций на быстро развивающиеся события, могут упустить более широкую картину, что в конечном итоге может стать дорогостоящей ошибкой.

Инвесторы должны следить за будущими событиями.

Стоит ли покупать акции Alphabet прямо сейчас?

Перед тем как купить акции Alphabet, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов, чтобы купить сейчас… и Alphabet не была одной из них. 10 акций, которые попали в этот список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $503,861!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,026,987!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 884% — это значительно превышает показатели S&P 500, который составил 179%. Не пропустите последний список из 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходы Stock Advisor на 30 марта 2026 года.

Дэнни Вена, CPA, имеет позиции в Alphabet и Cloudflare. Motley Fool имеет позиции в Alphabet, Cloudflare и Micron Technology и рекомендует их. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод