Главная история среди крупных бумаг сегодня — это "Норникель"

Индекс Мосбиржи днем 17 июня снижается на 0,25%, до 2484 пунктов. РТС также теряет 0,25% и находится около 1085 пунктов, индекс голубых фишек опускается на 0,15%. Рынок остается под давлением из-за снижения стоимости нефти ниже $80 за баррель Brent, слабого внешнего фона и осторожности перед вечерним решением ФРС.

В нефти сегодня движение уже спокойнее после сильной просадки накануне. Brent держится около $79 за баррель, WTI находится около $76. Urals при этом отскакивает на 0,89%, до $64,85 за баррель. Газ на TTF в Нидерландах снижается на 2,19%, до $493,5 за тыс. куб/м. Нефть остается под давлением после снижения геополитической премии, так как рынок продолжает отыгрывать новости вокруг США, Ирана и Ормузского пролива, но быстрого возврата к прежним логистическим потокам все еще пока не закладывает.

Рубль днем немного слабеет к основным валютам. Доллар растет на 0,30%, до 72,71 рубля, евро прибавляет 0,25%, до 84,36 рубля, юань укрепляется на 0,22%, до 10,75 рубля. После падения стоимости нефти это нормальная реакция, но сильного движения пока нет. Рубль все еще поддерживают высокая рублевая доходность, слабый импортный спрос и ожидание решения Банка России по ставке 19 июня.

В металлах картина смешанная. Алюминий растет на 0,87%, медь в США прибавляет 0,21%, никель поднимается на 0,22%, олово растет на 2,84%. Золото снижается на 0,21%, серебро на 0,23%, платина на 1,05%, палладий на 1,09%.

Среди лидеров роста сегодня Норильский никель (+2,08%), Эн+ Груп (+1,63%), АЛРОСА (+0,89%), Сегежа (+0,69%) и Татнефть (+0,56%).

Главная история среди крупных бумаг сегодня - это "Норникель". Акции растут на фоне новостей о резком увеличении поставок медной продукции и концентрата из России в Китай. За январь—апрель поставки выросли в 1,5 раза, до 529,8 тыс. тонн. Мы уже сегодня как раз отдельно отмечали, что главным публичным бенефициаром такой истории остается "Норникель", так как у компании есть медная выручка, экспортная база и прямая связь с высоким спросом Китая на сырье. Саму стоимость меди поддерживает высокий спрос со стороны электросетей, дата-центров, электромобилей и инфраструктуры.

"Эн+ Груп" поддерживает рост стоимости алюминия и небольшое ослабление рубля. Для экспортных компаний это лучше, чем ситуация последних дней, когда крепкий рубль давил на рублевую выручку.

"АЛРОСА" сохраняет небольшой плюс на ожиданиях восстановления алмазного рынка.

"Сегежа" остается чувствительной к теме ключевой ставки из-за высокой долговой нагрузки, а "Татнефть" сегодня восстанавливается на фоне сообщений о возобновлении продаж бензина на ее АЗС.

В аутсайдерах привилегированные акции Ленэнерго (-6,18%), ПИК (-2,42%), Банк Санкт-Петербург (-2,35%), МКБ (-1,75%), Самолет (-1,52%) и Мосэнерго (-1,44%).

Привилегированные акции "Ленэнерго" падают на фоне дивидендной отсечки, сегодня закрытие реестра по выплатам 36,7247 рубля на привилегированную акцию и 0,5379 рубля на обыкновенную.

Ценные бумаги "Банка "Санкт-Петербург" дешевеют после публикации слабых результатов за май по РСБУ. Чистая прибыль за 5 месяцев сократилась на 43,1% г/г, до 14,5 млрд рублей, а за май на 64,6% г/г, до 1,9 млрд рублей. Выручка за 5 месяцев снизилась на 13,6% г/г, до 36,2 млрд рублей. Главная проблема таких слабых результатов давление на процентные доходы и рост расходов на резервы, поэтому реакция в акциях выглядит логичной.

В экономическом календаре главный пункт сегодня заседание ФРС США в 21:00 мск. Ожидается сохранение ключевой ставки на уровне 3,75%, пресс-конференция главы ФРС Кевина Уорша начнется в 21:30 мск. Для рынков важна не только сама ставка, но и риторика по инфляции, рынку труда и дальнейшей траектории денежно-кредитной политики Федрезерва. Банк России сегодня должен опубликовать материалы по инфляционным ожиданиям населения и мониторингу предприятий. Это важно уже для нашего заседания ЦБ 19 июня.

По российским акциям сегодня ДИОД проведет ГОСА по дивидендам 0,3 рубля на акцию, Займер — ГОСА по дивидендам 11,1 рубля на акцию, НоваБев — ГОСА по дивидендам 10 рублей на акцию. Россети Урал также проведут ГОСА, ТНС энерго Марий Эл и ТНС энерго Воронеж — последний день для попадания в реестр по дивидендам за 2025 год. Из внешних событий инвесторы продолжают следить за саммитом G7, санкционной повесткой и ситуацией вокруг Ормузского пролива.

До конца торгов жду индекс Мосбиржи в диапазоне 2470–2510 пунктов. Для доллара ориентир 72–73,5 рубля, для юаня 10,65–10,85, для Brent $78–80 за баррель. Поддержку рынку дают отдельные истории вроде Норникеля, но общий фон остается слабым из-за снижения стоимости нефти и ожидания решений ФРС и ЦБ.