Где будет акция CoreWeave через 1 год?

Ключевые моменты

Акции выросли более чем на 230% с момента IPO.

CoreWeave пришлось сильно потратиться и взять на себя огромные долги, чтобы удовлетворить огромный спрос на свой продукт.

С момента запуска своего первичного публичного размещения акций (IPO) 28 марта акции CoreWeave (NASDAQ: CRWV) показали стремительный рост. За всего семь месяцев торговли их цена выросла более чем на 230%.

Компания построила свой успех на облачной инфраструктуре, специально разработанной для искусственного интеллекта (AI). К сожалению, огромные скачки выручки до сих пор мало что сделали для сокращения убытков, а вышеупомянутый рост акций значительно увеличил ее оценку. В условиях таких вызовов, будет ли акция CoreWeave расти в следующем году, или инвесторам стоит оставаться в стороне?

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас. Продолжить »

Состояние CoreWeave

Стоический философ Сенека определял удачу как момент, когда подготовка встречается с возможностью. Действительно, такие условия делают CoreWeave удачной компанией, так как она является поставщиком облачной инфраструктуры с поддержкой AI в эпоху огромного спроса на генеративный AI.

Уникальный подход CoreWeave предоставляет компании преимущества перед Amazon Web Services и Microsoft Azure, которые приняли более общий подход к облачным технологиям. В дополнение к машинному обучению и визуальным эффектам, которые часто определяют AI, CoreWeave также разработала свой продукт специально для выполнения генеративных AI-задач, представляющих собой текущий бум AI.

Возможности огромны, так как Alphabet пообещала потратить от $91 миллиарда до $93 миллиардов на капитальные расходы (capex) только в 2025 году, в то время как Metа Platforms(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) пообещала от $70 миллиардов до $72 миллиардов за тот же период. Более того, это не учитывает десятков миллиардов, которые другие компании потратят на капитальные расходы в будущем, предоставляя CoreWeave огромный адресуемый рынок.

Зная это, огромные приросты в цене акций, вероятно, понятны большинству инвесторов в технологии.

Может ли бум продолжиться в следующем году?

Кроме того, показатели, связанные с акциями CoreWeave, указывают на то, что бум может продолжиться.

В первой половине 2025 года выручка достигла $2.2 миллиарда, что на 275% больше по сравнению с уровнем годом ранее. Хотя такие темпы роста, вероятно, неустойчивы, темп роста выручки говорит о быстром росте популярности CoreWeave.

Кроме того, поддержание такого роста дорого обходится, так что компания сообщила о операционных убытках в этот период. В результате CoreWeave потеряла $605 миллионов в первой половине года, что значительно выше $452 миллионов за тот же период годом ранее. Это включало почти 400%-ный рост процентных расходов, что является показателем того, сколько CoreWeave пришлось занять, чтобы удовлетворить спрос.

На самом деле, общий долг сейчас превышает $12 миллиардов, по сравнению с чуть менее $8 миллиардов год назад. Учитывая ее балансовую стоимость в $2.7 миллиарда, CoreWeave пришлось напрячь свой баланс, чтобы воспользоваться возможностью, поставив компанию под риск.

Тем не менее, компания ожидает, что эти инвестиции окупятся. Она недавно подняла свой прогноз по выручке на 2025 год до уровня от $5.15 миллиардов до $5.35 миллиардов. Если этот прогноз сбудется, это будет означать увеличение годовой выручки на 173%.

Более того, она торгуется по коэффициенту цена/выручка (P/S) 15, уровень, который может показаться высоким, но не является необычным для акций роста в секторе технологий. Учитывая также коэффициент P/S на будущее 13 и мультипликатор продаж на один год вперед 6, быстро растущая выручка снижает мультипликатор продаж, что сильно указывает на то, что акция будет иметь возможность для роста по мере продолжения быстрого роста компании.

Акции CoreWeave через год

На протяжении следующего года, вероятно, CoreWeave будет продолжать расти.

Признаем, что компания взяла на себя дополнительные долги и значительно увеличила расходы, чтобы удовлетворить спрос. Инвесторы должны быть осведомлены о том, что такие расходы могут поставить CoreWeave под риск массовой распродажи, если ее отрасль значительно не достигнет ожидаемого роста.

Тем не менее, роль CoreWeave как поставщика облачных услуг с фокусом на AI делает ее продукт привлекательным для таких компаний, как Alphabet и Metа(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена), которые значительно инвестировали в AI.

Это привело к огромному росту выручки, который должен сократить убытки и в конечном итоге сделать компанию прибыльной со временем. Такие условия, вероятно, убедят многих инвесторов закрыть глаза на высокий коэффициент P/S компании, что означает, что бычий рынок акций CoreWeave должен продолжаться в следующем году.

Стоит ли вам инвестировать $1,000 в CoreWeave прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции CoreWeave, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки прямо сейчас... и CoreWeave не входила в это число. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, вы бы имели $603,392!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, вы бы имели $1,241,236!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 1,072% — это значительно превышает 194% для S&P 500. Не упустите из виду последний список из 10 лучших, доступный, когда вы присоединитесь к Stock Advisor.

*Доходы Stock Advisor по состоянию на 3 ноября 2025 года

Уил Хили не имеет акций ни в одной из упомянутых компаний. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Alphabet, Amazon, Metа Platforms(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) и Microsoft. Motley Fool рекомендует следующие опционы: длинные колл-опционы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $395 и короткие колл-опционы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $405. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод