Fidelity National отчет по прибыли за 4 квартал не оправдал ожиданий из-за растущих расходов.

Fidelity National Information Services, Inc. (FIS) сообщила, что скорректированная прибыль на акцию (EPS) за четвертый квартал 2025 года составила $1.68, что на 0.7% ниже консенсус-оценки Zacks. Чистая прибыль увеличилась на 20% по сравнению с предыдущим годом.

Выручка составила $2.8 миллиарда, что на 8.2% больше по сравнению с прошлым годом. Этот показатель превысил консенсусную отметку на 2.6%.

Четвертичные результаты были подвержены влиянию растущих затрат на выручку и более высоких общих и административных расходов. Негативное влияние частично компенсировалось сильными показателями в сегментах Банковских решений и Решений для капитальных рынков, поддерживаемыми надежными повторяющимися доходами.

Цены, консенсус и сюрприз EPS компании Fidelity National Information Services, Inc.

Производительность FIS за Q4

Затраты на выручку увеличились на 7% по сравнению с прошлым годом до $1.7 миллиарда в рассматриваемом квартале. Общие и административные расходы составили $549 миллионов, увеличившись на 13.7% по сравнению с предыдущим годом. Чистые процентные расходы в размере $88 миллионов увеличились на 31.3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Скорректированный EBITDA составил $1.2 миллиарда, что на 7% больше по сравнению с прошлым годом. Скорректированная маржа EBITDA сократилась на 36 базисных пунктов (bps) до 42.5% по сравнению с предыдущим годом, в основном из-за более высоких корпоративных расходов.

Обновление на полный год от FIS

Скорректированный EPS за 2025 год увеличился на 6.7% по сравнению с прошлым годом до $5.57. Общая выручка выросла на 5.4% до $10.7 миллиарда. Скорректированный EBITDA увеличился на 4.7% по сравнению с прошлым годом до $4.3 миллиарда.

Обновление сегментов Fidelity National за Q4

Выручка от подразделения Банковских решений составила $1.9 миллиарда, увеличившись на 9% по сравнению с прошлым годом. Этот показатель превысил консенсусную оценку Zacks на 2.2%. Результаты сегмента были поддержаны более высокими повторяющимися доходами. Скорректированная маржа EBITDA увеличилась на 132 bps по сравнению с прошлым годом до 43.9%, поддержанная управлением затратами и благоприятной структурой доходов.

Выручка сегмента Решений для капитальных рынков увеличилась на 8% по сравнению с прошлым годом до $883 миллионов, превысив консенсусную оценку Zacks на 1%. Сильный рост повторяющихся доходов положительно сказался на этом показателе. Скорректированная маржа EBITDA составила 57.4%, увеличившись на 227 bps по сравнению с прошлым годом.

Сегмент Корпоративные и прочие услуги зафиксировал выручку в размере $63 миллиона в рассматриваемом квартале, что на 3% больше по сравнению с прошлым годом. Скорректированный убыток EBITDA составил $130 миллионов.

Финансовые обновления (по состоянию на 31 декабря 2025 года)

Fidelity National завершила 2025 год с наличными и эквивалентами в размере $599 миллионов, что снизилось с $834 миллионов на конец 2024 года. Общие активы составили $33.5 миллиарда, уменьшившись с $33.8 миллиарда на конец 2024 года.

Долгосрочные обязательства, исключая текущую часть, составили $9.1 миллиарда, снизившись с $9.7 миллиарда по состоянию на 31 декабря 2024 года. Текущая часть долгосрочных обязательств составила $1.3 миллиарда. Краткосрочные заимствования составили $2.7 миллиарда на конец 2025 года.

Общий капитал составил $13.9 миллиарда, снизившись с $15.7 миллиарда на конец 2024 года.

Fidelity National Financial сгенерировала $2.6 миллиарда чистого денежного потока от операционной деятельности, что представляет собой увеличение на 19.9% по сравнению с прошлым годом. Скорректированный свободный денежный поток составил $2.2 миллиарда, увеличившись на 18% по сравнению с прошлым годом.

Обновление по выкупу акций и дивидендам

Fidelity National Information Services выкупила акций на сумму $291 миллиона в Q4 2025 года. За полный год компания вернула $2.1 миллиарда акционерам через выкуп акций на сумму $1.3 миллиарда и дивиденды в размере $847 миллионов.

29 января 2026 года совет директоров увеличил квартальный дивиденд на 10% до 44 центов на акцию.

Прогноз на 1Q26

Руководство прогнозирует выручку в диапазоне от $3.27 до $3.29 миллиарда. Скорректированный EBITDA ожидается в диапазоне от $1,275 до $1,290 миллионов. Скорректированный EPS оценивается в диапазоне от $1.26 до $1.30.

Прогноз FIS на 2026 год

Ожидается, что выручка составит от $13.77 до $13.85 миллиардов в 2026 году, что указывает на 30-31% рост скорректированной выручки.

Скорректированный EBITDA прогнозируется в диапазоне от $5.8 до $5.86 миллиардов в 2026 году, увеличившись с $4.3 миллиарда в 2025 году. Ожидается, что скорректированная маржа EBITDA составит от 42.1% до 42.3%.

Скорректированный EPS ожидается в диапазоне от $6.22 до $6.32, что предполагает значительный рост по сравнению с $5.57 в 2025 году.

Прогноз свободного денежного потока составит от $2.05 миллиарда до $2.15 миллиарда.

Рейтинг Zacks для FIS

Fidelity National в настоящее время имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) можно увидеть здесь.

Как показали себя конкуренты?

Несколько компаний в области бизнес-услуг, включая Mastercard Incorporated (MA), Visa Inc. (V) и Global Payments Inc. (GPN), уже представили свои финансовые результаты за декабрьский квартал 2025 года. Вот как они выступили:

Mastercard сообщила о скорректированной прибыли за четвертый квартал 2025 года в размере $4.76 на акцию, что превышает консенсусную оценку Zacks на 13.3%. Чистая прибыль увеличилась на 25% по сравнению с прошлым годом. Четвертичные результаты были поддержаны ростом объемов трансакций между странами, увеличением числа переведенных транзакций и значительным ростом выручки от добавленных услуг. Негативное влияние частично компенсировалось высокими операционными расходами MA из-за приобретений и административных расходов.

Visa сообщила о прибыли за первый квартал 2026 года в размере $3.17 на акцию, что превысило консенсусную оценку Zacks в $3.14. Чистая прибыль увеличилась на 15% по сравнению с прошлым годом. Четвертичные результаты benefited от увеличения объемов платежей и трансакций между странами. Устойчивое потребительское spending остается позитивным фактором. Негативное влияние частично компенсировалось повышением операционных расходов V и меньшим, чем ожидалось, количеством обработанных транзакций.

Global Payments сообщила о скорректированной прибыли за четвертый квартал 2025 года в размере $3.18 на акцию, что соответствует консенсусной оценке Zacks. Чистая прибыль выросла на 12% по сравнению с прошлым годом. Скорректированные чистые доходы увеличились на 1.4% по сравнению с прошлым годом до $2.3 миллиарда. Этот показатель немного не дотянул до консенсусной оценки. Четвертичные результаты GPN benefited от роста в бизнесе Merchant Solutions. Положительные моменты были частично компенсированы высокими операционными расходами.

Радикально новая технология может принести инвесторам огромные прибыли

Квантовые вычисления - это следующая технологическая революция, и она может быть даже более продвинутой, чем ИИ.

Хотя некоторые считали, что технологии понадобятся годы, они уже присутствуют и развиваются быстро. Крупные гипермасштабные компании, такие как Microsoft, Google, Amazon, Oracle, а также Metа(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) и Tesla, спешат интегрировать квантовые вычисления в свою инфраструктуру.

Старший стратег по акциям Кевин Кук представляет 7 тщательно отобранных акций, которые могут доминировать в области квантовых вычислений в своем отчете "Beyond AI: The Quantum Leap in Computing Power".

Кевин был одним из первых экспертов, которые заметили огромный потенциал NVIDIA в 2016 году. Теперь он сосредоточился на том, что может стать "следующим большим событием" в области превосходства квантовых вычислений. Сегодня у вас есть редкая возможность позиционировать свой портфель на переднем крае этой возможности.

Посмотрите лучшие квантовые акции сейчас >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод