Exelixis вырос на 15,6% с начала года: как вам стоит играть на акциях?
Результаты Exelixis за 2023 год пока хорошие. Акции биотехнологической компании выросли на 15,6% по сравнению с ростом в 2,9% в отрасли. Хотя акции достигли 52-недельного максимума в $49,62 23 июня 2025 года, они снизились после того, как компания опубликовала результаты второго квартала 28 июля. Тем не менее, несмотря на падение, акции превзошли свои показатели в секторе и индекс S&P 500 за указанный период.
EXEL Превосходит Отрасль, Сектор и S&P 500
Хотя положительные обновления по многообещающему кандидату в области разработки, зандзалиентинибу, ранее поддержали акции, смешанные квартальные результаты разочаровали инвесторов. В такой ситуации давайте углубимся и проанализируем сильные и слабые стороны компании, чтобы принять обоснованное инвестиционное решение.
Основное Лекарство EXEL Cabometyx Поддерживает Моментум
Cabometyx сохраняет статус ведущего ингибитора тирозинкиназы (TKI) для лечения рака почек (RCC) как на первичном иммуно-онкологическом (IO) + TKI рынке, так и на сегменте монотерапии второй линии. Лекарство также одобрено для использования в сочетании с Opdivo от Bristol Myers в первичной терапии при RCC. Спрос на это сочетание был высоким, что способствовало росту продаж. Opdivo от BMY является одним из ведущих препаратов в области IO и был одобрен для различных онкологических показаний. Недавнее расширение показаний для кабозантениба для взрослых и детей старше 12 лет с ранее леченными, неоперабельными, местно-распространенными или метастатическими, хорошо дифференцированными нейроэндокринными опухолями поджелудочной железы (pNET) и теми, кто ранее лечился от метастатических экстрапанкреатических NET, должно дополнительно стимулировать продажи. Cabometyx теперь является первым и единственным системным лечением, одобренным FDA для ранее леченных NET, независимо от места первичной опухоли, степени, экспрессии рецепторов соматостатина и функционального состояния. Спрос на это новое показание составил чуть более 4% от общего спроса на кабозантениб во втором квартале, и EXEL ожидает, что этот вклад будет увеличиваться в будущем. В июле Exelixis объявила, что ее партнер Ipsen получил регулирующее одобрение для Cabometyx для взрослых пациентов с неоперабельными или метастатическими, хорошо дифференцированными экстрапанкреатическими и pNET нейроэндокринными опухолями, которые прогрессировали после по крайней мере одной предыдущей системной терапии, кроме аналогов соматостатина.
Положительные Данные по Зандзалиентинибу Поддерживают EXEL
EXEL разрабатывает зандзалиентиNib — ингибитор тирозинкиназы (TKI) нового поколения, который ингибирует активность рецепторных тирозинкиназ, связанных с ростом и распространением рака, включая VEGF-рецепторы, MET, AXL и MER. Компания недавно объявила о положительных результатах первого этапа позднего клинического исследования STELLAR-303, которое является открытым исследованием, в котором 901 пациент был случайным образом распределен для получения либо зандзалиентиниба (100 мг) в комбинации с Tecentriq (атезолизумаб), либо Stivarga (регорефениб). В исследовании участвуют пациенты с ранее не имеющим высокой микросателлитной нестабильности метастатическим колоректальным раком (CRC). Исследование STELLAR-303 достигло одной из своих двух основных конечных точек, продемонстрировав статистически значительное улучшение общей выживаемости (OS) для группы по намерению лечить (ITT) при лечении зандзалиентинибом в комбинации с Tecentriq по сравнению с текущим стандартом лечения, регорефенибом. Exelixis заявила, что испытание будет продолжено до окончательного анализа второй основной конечной точки — OS в подгруппе без метастазов в печени (непеченочные метастазы, или NLM). Положительные данные из этого исследования представляют собой важное достижение для Exelixis, увеличивая вероятность успеха на уровне регулирования. В настоящее время зандзалиентиNib разрабатывается для лечения других онкологических показаний. Однако Exelixis решила не продолжать III фазу исследования STELLAR-305 по зандзалиентинибу. Это решение было основано на оценке компании новых данных из II фазы исследования STELLAR-305 при распространенном плоскоклеточном раке головы и шеи, появляющейся конкуренции в этой области и оценке других, потенциально более крупных коммерческих возможностей.
EXEL Делает Обнадеждающий Прогресс в Разработке
Прогресс в разработке также обнадеживает, так как Exelixis стремится расширить свой портфель. В настоящее время у Exelixis три текущих исследования фазы I — XL309, XB010 и XB628 — для своих программ. Кроме того, в июле FDA одобрило заявку Exelixis на IND для XB371, и компания планирует начать исследование фазы I в ближайшие месяцы.
Оценка и Прогнозы EXEL
С точки зрения оценки, EXEL дорог. По отношению цена/выручка акции в настоящее время торгуются по коэффициенту 4,14x по сравнению с прогнозируемыми продажами, что выше их среднего значения 3,64x и 1,59x для биотехнологической отрасли. Оценка чистой прибыли на 2025 год повысилась с $2,64 до $2,68, тогда как на 2026 год она уменьшилась до $3,09 с $3,13 за последние 30 дней.
Оставайтесь Инвестированными в Акции EXEL
Ведущее лекарство Exelixis, Cabometyx, сохраняет динамику для компании. Расширение показаний для Cabometyx должно способствовать его росту. Усилия EXEL по расширению своего портфеля также обнадеживают. Успешная разработка дополнительных лекарств должна расширить его портфель и снизить зависимость от основного препарата. Однако любые проблемы в разработке или регулировании зандзалиентиниба будут препятствием для EXEL. Недавнее несоответствие квартальных доходов также разочаровало инвесторов. Cabometyx сталкивается с жесткой конкуренцией в области RCC со стороны комбинации Keytruda от Merck и Inlyta от Pfizer. В одиночку Keytruda показан для адъювантного лечения пациентов с RCC с промежуточным или высоким риском рецидива после нефрэктомии или нефрэктомии и резекции метастатических очагов. Keytruda в настоящее время одобрен для лечения нескольких типов рака и сам по себе составляет около 50% фармацевтических продаж MRK. Мы рекомендуем потенциальным инвесторам подождать сейчас, прежде чем принимать позитивное решение. Для существующих инвесторов усилия компании по увеличению стоимости для акционеров впечатляют и должны повысить доходность. EXEL в настоящее время имеет рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.
7 лучших акций на ближайшие 30 дней
Только что выпущено: Эксперты выделили 7 элитных акций из текущего списка 220 акций с рейтингом Zacks #1 Сильные покупки. Они считают эти тикеры "Наиболее вероятными для ранних ценовых всплесков." С 1988 года полный список опередил рынок более чем в 2 раза со средней прибылью +23,5% в год. Так что обязательно уделите внимание этим 7 отобранным акциям.
Смотрите их сейчас >>
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на ближайшие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод