Этот фонд низкой стоимости с высоким доходом увеличивает выплаты уже 11 лет подряд и по-прежнему недооценен.

Ключевые моменты

ETF, которые стабильно обеспечивают многолетний рост дивидендов, встречаются крайне редко.

Простая, но эффективная стратегия, используемая iShares Core Dividend Growth ETF, работает.

Фонд имеет повышенную долю в ключевых секторах, включая финансовый и здравоохранение, что предоставляет катализаторы роста для портфеля, а также обеспечивает надежную ценность.

Стабильный рост дивидендов является целью для многих инвесторов, ориентированных на доход. Биржевые инвестиционные фонды (ETF) не всегда так же хороши, как отдельные акции для предсказуемого дохода, потому что они обычно покупают, продают и ребалансируют на протяжении года. Это может потенциально прервать рост дивидендов в неподходящее время.

Некоторые дивидендные ETF, однако, все еще способны демонстрировать надежные результаты. Даже с этими возможными сбоями они все равно смогли обеспечить многолетний стабильный рост дивидендов для инвесторов. Один из фондов, которому удалось это сделать, - iShares Core Dividend Growth ETF (NYSEMKT: DGRO). С момента своего создания в 2014 году он смог увеличить свои годовые дивидендные выплаты каждый год.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша команда аналитиков только что раскрыла, что они считают 10 лучшими акциями для покупки прямо сейчас, когда вы присоединитесь к Stock Advisor. Посмотрите акции »

Как ему это удается, когда так много других дивидендных ETF терпят неудачу? Давайте разберемся.

Что такое iShares Core Dividend Growth ETF?

Фонд отслеживает индекс роста дивидендов Morningstar U.S. Он состоит из акций, выплачивающих дивиденды, которые соответствуют трем основным критериям:

Должны иметь более пяти лет последовательного роста дивидендов.

Эти критерии помогают достичь нескольких целей. Во-первых, они помогают гарантировать, что компании, в которые инвестирует фонд, обязались выплачивать и увеличивать свои дивиденды со временем. Во-вторых, они фильтруют компании, чтобы убедиться, что у них высокая вероятность поддерживать этот рост дивидендов. Это не особенно строгий набор квалификационных критериев, но его достаточно, чтобы исключить многие «плохие яблоки», которые могут негативно сказаться на долговечности дивидендов.

Эта стратегия не создает портфель, который был бы таким же захватывающим, как ETF в области технологий, но она создает портфель из долговечных, успешных компаний, которые генерируют сильные денежные потоки и стабильную прибыль. Основные активы в настоящее время включают ExxonMobil, JPMorgan Chase, Johnson & Johnson, Microsoft и Apple.

Его коэффициент расходов составляет 0.08%, что является одним из самых низких в этой категории, а текущая доходность 2.14% более чем вдвое превышает доходность S&P 500 (SNPINDEX: ^GSPC).

Более десяти лет роста дивидендов

История iShares Core Dividend Growth ETF показывает не только увеличение дивидендных выплат, но и рост выплат на довольно здоровом уровне.

Год

Выплата на акцию

Изменение

Год

Выплата на акцию

Изменение

2014

$0.257733

N/A

2020

$1.028797

10.5%

2015

$0.647292

151%

2021

$1.071762

4.2%

2016

$0.656593

1.4%

2022

$1.167939

9%

2017

$0.705469

7.4%

2023

$1.315948

12.7%

2018

$0.810302

14.9%

2024

$1.385085

5.3%

2019

$0.930618

14.8%

2025

$1.450642

4.7%

Источник данных: iShares.

10-летний среднегодовой темп роста дивидендов фонда составляет примерно 8.6%, что легко превышает 5.6% темп роста дивидендов S&P 500. Такой темп роста помогает инвесторам сохранять свою покупательную способность, увеличивая их доход выше уровня инфляции.

Почему iShares Core Dividend Growth ETF все еще недооценен

Этот фонд торгуется примерно с 21% дисконтом к S&P 500, используя коэффициент цена/прибыль (P/E) в качестве меры. Это в значительной степени связано с различием в распределении по секторам технологий. ETF iShares имеет лишь половину веса в технологиях по сравнению с индексом и имеет повышенные доли в нескольких секторах, которые исторически имеют более низкие оценки.

Его текущий коэффициент P/E за последние 12 месяцев составляет около 20.6. Это выше его 10-летнего медианного коэффициента 18.3, но большинство фондов торгуются выше своих исторических средних значений.

Одним из аргументов в пользу ценности, который меня сейчас интересует, является более высокая доля как в финансовом, так и в здравоохранении. Эти два сектора оказались аутсайдерами, но имеют потенциальные катализаторы, которые могут изменить ситуацию.

Например, финансовый сектор может выиграть от Федеральной резервной системы, которая больше не выглядит как будто собирается резко снижать процентные ставки в 2026 году. С учетом того, что экономика США продолжает расти, а инфляция застряла выше целевого уровня центрального банка, просто нет стимула для ФРС значительно менять ставки. Поскольку более высокие ставки означают более высокие маржи для банков, мы можем увидеть улучшение финансовых показателей в будущем.

Сектор здравоохранения может выиграть от потенциального тренда к дерегуляции. Регулирующий контроль в сфере здравоохранения может включать в себя высокие затраты на соблюдение норм и препятствия для внедрения новых разработок, инноваций и лекарств на рынок. Администрация Трампа хвасталась, что в финансовом году 2025 года она приняла 646 дерегуляторных мер, что позволило сэкономить более $200 миллиардов. Здравоохранение оказалось относительно скромным бенефициаром этого тренда до сих пор, но отмена регуляций со стороны Управления по контролю за продуктами и лекарствами в прошлом году показывает, что этот сектор находится на радаре.

В целом, этот ETF имеет сильную историю роста дивидендов, и его проверенная стратегия нацеливания на компании с устойчивым будущим ростом дивидендов должна помочь ему продолжать приносить пользу акционерам.

Стоит ли сейчас покупать акции iShares Trust - iShares Core Dividend Growth ETF?

Прежде чем покупать акции iShares Trust - iShares Core Dividend Growth ETF, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучшими акциями для инвесторов сейчас… и iShares Trust - iShares Core Dividend Growth ETF не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут обеспечить огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $489,300!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,159,283!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 974% — это значительно превышает 196% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Доходы Stock Advisor на 8 января 2026 года.

JPMorgan Chase является рекламным партнером Motley Fool Money. David Dierking имеет позиции в Apple. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Apple, JPMorgan Chase и Microsoft. Motley Fool рекомендует Johnson & Johnson и рекомендует следующие опционы: длинные коллы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $395 и короткие коллы на Microsoft с истечением в январе 2026 года по цене $405. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Взгляды и мнения, изложенные здесь, являются взглядами и мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод