Этот фонд малой капитализации только что поставил 7 миллионов долларов на возвращение Root.

Ключевые моменты

Инвестиционный партнер Palisades из Калифорнии инициировал позицию в 81,716 акций компании Root на сумму 7.3 миллиона долларов в третьем квартале.

Теперь Root составляет 2.9% от активов фонда, что ставит ее за пределами пятерки крупнейших активов фонда.

Фонд также полностью продал свою долю в ADMA Biologics в этом квартале.

Инвестиционный партнер Palisades из Калифорнии раскрыл новую позицию в Root (NASDAQ:ROOT) на сумму 7.3 миллиона долларов по состоянию на 30 сентября, согласно подаче в SEC, опубликованной в четверг.

Что произошло

В четверг инвестиционный партнер Palisades сообщил о новой доле в Root, купив 81,716 акций в третьем квартале. Позиция, оцененная в 7.3 миллиона долларов по состоянию на 30 сентября, была раскрыта в форме 13F, поданной в Комиссию по ценным бумагам и биржам США. Это добавление увеличивает общее количество отчетных активов фонда в акциях США до 49 позиций.

Что еще нужно знать

Этот шаг обозначает новую позицию для фонда, при этом Root представляет 2.9% от отчетных активов под управлением по состоянию на 30 сентября.

Пять крупнейших активов после подачи:

NASDAQ:STRL: 32.5 миллиона долларов (12.8% от AUM)

NYSE:SPXC: 21 миллион долларов (8.2% от AUM)

NASDAQ:MMYT: 11 миллионов долларов (4.3% от AUM)

NYSEMKT:IWM: 9.8 миллиона долларов (3.8% от AUM)

NASDAQ:ITRI: 9.2 миллиона долларов (3.6% от AUM)

По состоянию на закрытие рынка в пятницу акции Root стоили 80.52 долларов, что на 18% выше по сравнению с прошлым годом — чуть ниже 19%-ного роста S&P 500 за тот же период.

Обзор компании

Выручка (TTM)

1.4 миллиарда долларов

Чистая прибыль (TTM)

85.3 миллиона долларов

Цена (по состоянию на закрытие рынка в пятницу)

80.52 долларов

Изменение цены за год

18%

Краткая информация о компании

Root предоставляет страховые продукты для автомобилей, домовладельцев и арендаторов.

Компания использует модель прямых продаж потребителям, полагаясь на мобильные приложения, веб-сайт, цифровые медиа и партнеров по распределению для эффективного привлечения и обслуживания клиентов.

Она нацелена на индивидуальных лиц и домохозяйства в США, ищущие решения в области страхования имущества и ответственности.

Root является страховщиком, ориентированным на технологии, специализирующимся на продуктах по страхованию имущества и ответственности, с акцентом на страхование личных автомобилей, домовладельцев и арендаторов. Компания выделяется благодаря модели прямого распределения и подходу, ориентированному на цифровые технологии, стремясь оптимизировать страховой опыт для клиентов.

Мнение эксперта

Новая позиция инвестиционного партнера Palisades в Root, Inc. кажется классической ставкой на малые компании с высоким потенциалом для фирмы из Санта-Моники, которая предпочитает компании с улучшающейся динамикой доходов и силой баланса. Время также примечательно: в том же квартале Palisades полностью вышла из ADMA Biologics, что говорит о переходе от стабильного, но зрелого сектора здравоохранения к истории роста, ориентированной на технологии.

Акции Root все еще упали на 81% по сравнению с пятилетней давностью, отражая скептицизм по поводу компании и, возможно, страховых компаний в целом, но второй квартал фирмы показал ранние признаки поворота. Страховщик зафиксировал чистую прибыль в 22 миллиона долларов, что является поворотом от убытков годом ранее, и достиг валового комбинированного коэффициента 94%, что является мерой прибыльности андеррайтинга. Полисы в действии увеличились на 12% в годовом исчислении, а объемы через партнерские каналы почти утроились благодаря более глубоким интеграциям с агентами и партнерами, такими как Carvana.

Для долгосрочных инвесторов вход Palisades подчеркивает его контрциклический подход к малым компаниям — ранняя покупка активов с восстанавливающимся балансом до того, как консенсус изменится. Но Root все еще сталкивается с рисками исполнения при масштабировании прибыльности на фоне жесткой конкуренции и экономической чувствительности.

Глоссарий

13F: Квартальная подача в SEC институциональными инвестиционными менеджерами, раскрывающая их акции.

Активы под управлением (AUM): Общая рыночная стоимость инвестиций, управляемых фондом или фирмой от имени клиентов.

Форма 13F: Регуляторная подача, требуемая SEC для институциональных инвестиционных менеджеров с активами более 100 миллионов долларов.

Последние двенадцать месяцев (TTM): Период в 12 месяцев, заканчивающийся последним квартальным отчетом.

Соотношение стоимости предприятия к EBITDA: Коэффициент оценки, сравнивающий общую стоимость компании с ее доходами до вычета процентов, налогов, амортизации и амортизации.

Прогнозируемое соотношение цены к прибыли: Коэффициент оценки, делящий текущую цену акции компании на ее прогнозируемую будущую прибыль на акцию.

Модель прямых продаж потребителям: Бизнес-подход, при котором продукты продаются напрямую клиентам, минуя традиционных посредников.

Отчетные активы: Инвестиции, которые должны быть раскрыты в регуляторных подачах, таких как те, которые требуются SEC.

Превосходящий: Достижение более высокой доходности, чем эталон или сопоставимая инвестиция за определенный период.

Доля: Доля собственности или акционерный интерес, который инвестор или фонд имеет в компании.

Позиция: Количество конкретной ценной бумаги или актива, удерживаемого инвестором или фондом.

Страхование имущества и ответственности: Страхование, покрывающее убытки или повреждения имущества и ответственность за несчастные случаи или травмы другим.

Куда инвестировать 1,000 долларов прямо сейчас

Когда наша аналитическая команда имеет рекомендацию по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 1,072%* — это значительно выше 194% для S&P 500.

Они только что раскрыли, что считают 10 лучших акций для инвесторов, которые можно купить прямо сейчас, доступных после присоединения к Stock Advisor.

*Доходы Stock Advisor по состоянию на 27 октября 2025 года

Jonathan Ponciano не имеет доли в каких-либо упомянутых акциях. The Motley Fool имеет позиции в и рекомендует MakeMyTrip и Sterling Infrastructure. The Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают взгляды Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод