ETFs IJT и SLYG почти совпадают по экспозиции на рост малой капитализации.
Ключевые моменты
IJT имеет большую базу активов и более высокую ликвидность торговых операций, чем SLYG.
Оба фонда имеют почти идентичные пятилетние доходности и распределение по секторам.
SLYG предлагает более низкое соотношение расходов и немного более высокую доходность дивидендов.
Основные различия между State Street SPDR S&P 600 Small Cap Growth ETF (NYSEMKT:SLYG) и iShares SP Small-Cap 600 Growth ETF (NASDAQ:IJT) заключаются в размере фонда, ликвидности торговых операций и небольших различиях в стоимости и доходности, в то время как их портфели почти неотличимы.
Оба фонда, State Street SPDR S&P 600 Small Cap Growth ETF и iShares SP Small-Cap 600 Growth ETF, стремятся предоставить доступ к акциям малой капитализации США с сильными характеристиками роста, что делает их прямыми конкурентами для инвесторов, ищущих рост в сегменте акций малой капитализации. Это сравнение подчеркивает их схожие веса секторов и активы, при этом выявляются тонкие, но практические различия в сборах, доходности и активах под управлением (AUM).
Снимок (стоимость и размер)
Соотношение расходов
0,15%
0,18%
1-летняя доходность (по состоянию на 19 декабря 2025 года)
5,7%
5,8%
Доходность дивидендов
1,1%
0,9%
1-летняя доходность представляет собой общую доходность за последние 12 месяцев.
SLYG немного более доступен, с соотношением расходов 0,15% по сравнению с 0,18% у IJT. SLYG также обеспечивает скромно более высокую доходность дивидендов, что может привлечь инвесторов, стремящихся увеличить доходность портфеля.
Сравнение производительности и рисков
Рост $1,000 за 5 лет
$1,269
$1,269
Что внутри
IJT содержит 357 акций и доступен на протяжении 25,4 лет, отслеживая акции роста малой капитализации в США. Наибольшие сектора, в которые он инвестирует, это промышленность, технологии и здравоохранение, каждый из которых составляет около 16%-20%. Топовые позиции — Spx Technologies (NYSE:SPXC), Dycom Industries (NYSE:DY) и Interdigital (NASDAQ:IDCC) — занимают чуть более 1% активов, что отражает хорошо диверсифицированную корзину без значительной концентрации в отдельных акциях.
SLYG дублирует сектора и топовые активы IJT, имея 350 позиций и аналогичные веса в промышленности, технологиях и здравоохранении. Оба фонда не имеют необычных характеристик или скрытых особенностей, поэтому инвесторы могут ожидать прямого доступа к методологии и составу индекса S&P SmallCap 600 Growth.
Для получения дополнительной информации о инвестициях в ETF, ознакомьтесь с полным руководством по этой ссылке.
Что это означает для инвесторов
Действительно, ETFs малой капитализации предлагают доступ к недооцененным акциям, которые часто упускают крупные инвесторы. К сожалению, стратегии, включающие их использование для инвестирования в менее заметные акции, имеют фатальный недостаток. Лучшие компании в портфеле покидают индекс малой капитализации, прежде чем у них появится возможность принести значительную доходность для инвесторов.
Добавление дивидендных выплат немного увеличивает доходность, которую инвесторы могут получить в долгосрочной перспективе с этими ETFs малой капитализации. Тем не менее, доходность была более чем немного разочаровывающей по сравнению с эталонным индексом S&P 500, который обеспечил 98,33% общей доходности за последние пять лет.
Люди, которые купили iShares SP Small-Cap 600 Growth ETF пять лет назад, получили доходность 33,43%, если учитывать дивидендные выплаты, которые они получили. State Street SPDR S&P 600 Small Cap Growth ETF обеспечил немного более привлекательную доходность 33,97% за тот же период. Если вы собираетесь выбрать один из этих ETFs, кажется, что вариант State Street лучше.
Глоссарий
ETF: Биржевой инвестиционный фонд; объединенный инвестиционный фонд, торгуемый на фондовых рынках, который удерживает активы, такие как акции или облигации.
Соотношение расходов: Годовая плата, выраженная в процентах от активов, которую фонд взимает для покрытия операционных расходов.
Доходность дивидендов: Годовые дивиденды, выплачиваемые фондом или акцией, выраженные в процентах от их цены.
Бета: Мера волатильности фонда по сравнению с общим рынком, обычно S&P 500.
AUM: Активы под управлением; общая рыночная стоимость активов, управляемых фондом.
Максимальная просадка: Наибольшее процентное падение от пикового значения фонда до его наименьшей точки за определенный период.
Секторное воздействие: Пропорция активов фонда, инвестированных в конкретные сектора индустрии.
Малая капитализация: Относится к компаниям с относительно небольшой общей рыночной стоимостью, обычно от 300 миллионов до 2 миллиардов долларов.
Характеристики роста: Черты компаний, ожидающих роста прибыли или выручки быстрее, чем средний рынок.
Методология индекса: Правила и критерии, используемые для выбора и взвешивания ценных бумаг в индексе.
Ликвидность торговых операций: Насколько легко фонд или ценная бумага могут быть куплены или проданы без влияния на их цену.
Общая доходность: Изменение цены инвестиции плюс все дивиденды и распределения, при условии, что эти выплаты реинвестируются.
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас
Когда наша аналитическая команда имеет совет по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общая средняя доходность Stock Advisor составляет 972%* — это превосходство по сравнению с 193% для S&P 500.
Они только что раскрыли, что, по их мнению, являются 10 лучшими акциями для инвесторов для покупки прямо сейчас, доступными, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor.
*Возвраты Stock Advisor на 20 декабря 2025 года.
Кори Ренауэр не имеет акций ни одной из упомянутых акций. The Motley Fool не имеет акций ни одной из упомянутых акций. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод