ETF на банковском секторе сияют, так как прибыль банков США достигает десятилетнего максимума в третьем квартале.
Американская банковская индустрия завершает 2025 год на мощной ноте, при этом прибыльность за третий квартал, по сообщениям, достигла самого высокого уровня за более чем десять лет (согласно недавнему отчету S&P Global Market Intelligence). Эта сильная производительность, обусловленная благоприятными процентными ставками и устойчивой экономикой, должна вновь привлечь внимание инвесторов к индустрии по мере приближения 2026 года.
Для тех, кто хочет получить доступ к этому банковскому возрождению, минимизируя риски, связанные с отдельными акциями, рассмотрение диверсифицированных биржевых фондов (ETF) банковского сектора представляет собой убедительную инвестиционную стратегию. Эти фонды предлагают способ зафиксировать общий потенциал роста сектора.
Факторы, влияющие на рост прибыли в 2025 году
Сильная производительность американской банковской индустрии в этом году объясняется несколькими факторами, работающими в унисон:
• Устойчивая чистая процентная маржа (NIM): Несмотря на несколько снижений ставок Федеральной резервной системой в этом году, американские банки эффективно справлялись с затратами на депозиты, поддерживая доходность кредитования. Это помогло им сохранить чистый процентный доход лучше, чем ожидалось, и привело к расширению маржи.
• Высокое качество кредитования: Несмотря на экономическую неопределенность, балансы потребителей и бизнеса остаются относительно здоровыми, что приводит к низким уровням просроченных кредитов и минимальным резервам под кредитные убытки.
• Увеличение активности на рынках капитала: Возрождение слияний, поглощений и андеррайтинга долговых обязательств способствовало росту не процентного дохода для крупных инвестиционных банков.
• Устойчивые торговые доходы: Увеличенная волатильность на рынках фиксированного дохода и акций позволила крупным учреждениям извлечь выгоду из увеличенного клиентского потока и доходов от собственных торговых операций.
2026 год остается поддержкой для держателей банковских ETF
Поскольку мы вступаем в 2026 год, прогноз для американской банковской индустрии остается оптимистичным, но сложным. Хотя начальный "прилив прибыли" от переноса производств на родину и дерегуляции был реализован, следующий этап роста, вероятно, будет обусловлен увеличением производительности благодаря ИИ и стабилизацией кредитной среды.
Хотя чистые процентные маржи могут достичь плато по мере корректировки затрат на финансирование, банки войдут в год с повышенной прибылью, более сильным капиталом и растущими комиссионными доходами от инвестиционного банковского дела и управления активами.
Таким образом, темпы роста прибыли могут замедлиться, но маржи ожидаются здоровыми по историческим стандартам. Для инвесторов удержание портфеля банков через ETF должно стать все более прибыльным. Это позволяет получить доступ к общей прибыльности всей индустрии — от крупных инвестиционных банков до устойчивых региональных кредиторов — без волатильности рисков отдельных акций, таких как уникальные проблемы кредитного качества банка.
Банковские ETF, на которые стоит обратить внимание в 2026 году
Учитывая вышеизложенное, мы предлагаем несколько известных ETF, которые обеспечивают широкий доступ к американской банковской индустрии:
First Trust NASDAQ Bank ETF FTXO
Этот фонд с активами на сумму 274,6 миллиона долларов предоставляет доступ к 49 американским компаниям в банковской сфере. Три крупнейших доли включают Citigroup C (8,63%), Wells Fargo WFC (8,43%) и Bank of America BAC (8,04%).
FTXO вырос на 21,6% с начала года. Фонд взимает 60 базисных пунктов (bps) в качестве комиссии. В последней торговой сессии объем торгов составил 0,03 миллиона акций.
State Street SPDR S&P Bank ETF KBE
Этот фонд с активами под управлением (AUM) на сумму 1,41 миллиарда долларов предоставляет доступ к 102 компаниям, которые являются банками по управлению активами и кастодианами, диверсифицированными банками, региональными банками, институтами диверсифицированных финансовых услуг и институтами ипотечного финансирования для коммерческих и жилых нужд.
Три крупнейших доли включают Comerica CMA (1,26%), BankUnited BKU (1,17%) и Bank of California BANC (1,16%).
KBE вырос на 15,4% с начала года. Фонд взимает 35 bps в качестве комиссии. В последней торговой сессии объем торгов составил 1,30 миллиона акций.
Invesco KBW Bank ETF KBWB
Этот фонд с рыночной стоимостью 6,21 миллиарда долларов предлагает доступ к 26 компаниям, в основном занимающимся банковской деятельностью в США. Три крупнейших доли включают Goldman Sachs GS (8,63%), Morgan Stanley MS (8,53%) и WFC (8,27%).
KBWB вырос на 31,4% с начала года. Фонд взимает 35 bps в качестве комиссии. В последней торговой сессии объем торгов составил 2,07 миллиона акций.
Увеличьте свой портфель с нашими лучшими идеями по ETF
Эксклюзивная рассылка Zacks Fund Newsletter предоставляет актуальную информацию, главные новости и аналитику, а также лучшие ETF, прямо на ваш почтовый ящик каждую неделю.
Не упустите этот ценный ресурс. Он бесплатный!
Получите его сейчас >>
Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет
First Trust NASDAQ Bank ETF (FTXO): Отчеты по исследованию ETF
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод