Должен ли SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (SPYD) быть в поле Вашего инвестиционного зрения?

Разработанный для обеспечения широкого доступа к сегменту фондового рынка США с высокой капитализацией, SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (SPYD) представляет собой пассивно управляемый биржевой фонд, запущенный 21.10.2015 года.

Фонд спонсируется State Street Global Advisors. Он накопил активы на сумму более 6,80 миллиардов долларов, что делает его одним из крупнейших ETF, который стремится соответствовать сегменту фондового рынка США с высокой капитализацией.

Почему стоимость с высокой капитализацией

Компании, относящиеся к категории компаний с высокой капитализацией, как правило, имеют рыночную капитализацию выше 10 миллиардов долларов. Как правило, это стабильные компании с предсказуемыми денежными потоками и, как правило, менее волатильные, чем компании со средней и малой капитализацией.

Соотношение цены к прибыли и балансовой стоимости ценных бумаг ниже среднего. Кроме того, темпы роста продаж и прибыли у них ниже средних. Если смотреть на их долгосрочные показатели, то ценные бумаги превзошли акции растущих компаний почти на всех рынках. Однако они, скорее всего, будут демонстрировать более низкие показатели по сравнению с растущими акциями на сильных бычьих рынках.

Расходы

Соотношение расходов является важным фактором доходности ETF, и в долгосрочной перспективе более дешевые фонды могут значительно превзойти свои более дорогие аналоги, при этом остальные показатели остаются прежними.

Ежегодные операционные расходы этого ETF составляют 0,07%, что делает его одним из наименее дорогих продуктов в отрасли.

Дивидендная доходность по нему за 12 месяцев составляет 4,50%.

Влияние на сектор и крупнейшие активы

Несмотря на то, что ETF предлагают диверсифицированную экспозицию, которая сводит к минимуму риск для отдельных акций, инвесторам также следует обращать внимание на фактические вложения в фонд. К счастью, большинство ETF - это очень прозрачные продукты, которые ежедневно раскрывают информацию о своих вложениях.

Этот ETF в наибольшей степени ориентирован на сектор недвижимости - около 23,30% портфеля. Коммунальные услуги и товары повседневного спроса замыкают тройку лидеров.

Если рассматривать отдельные холдинги, то на долю Philip Morris International (PM) приходится около 1,86% от общего объема активов, за ними следуют At+t Inc (T) и Consolidated Edison Inc (ED).

На долю 10 крупнейших холдингов приходится около 16,12% от общего объема активов под управлением.

Эффективность и риск

SPYD стремится соответствовать показателям индекса высоких дивидендов S&P 500 без учета комиссионных и расходов. Индекс высоких дивидендов S&P 500 предназначен для оценки эффективности 80 крупнейших ценных бумаг, выплачивающих дивиденды, включенных в индекс S&P 500, на основе дивидендной доходности.

В этом году ETF потерял около -0,79% и вырос примерно на 10,04% за последний год (по состоянию на 28.05.2025). За последние 52 недели он торговался между 38,81 и 47,32 долларами.

ETF h

Источник nasdaq.com, автоматический перевод