Что считается хорошей дивидендной акцией? 2 акций в сфере здравоохранения соответствуют критериям.

Ключевые моменты

Обе компании имеют распределения, которые обеспечивают доходность выше средней.

Одна из них даже является Королем дивидендов.

Даже самые преданные инвесторы, ориентированные на доход, часто избегают акций в сфере здравоохранения, особенно тех, которые относятся к фармацевтическому сектору с высокими капитальными затратами. Тем не менее, как всегда, мы можем найти исключения.

Вот краткий обзор двух компаний, которые опровергают общий тренд сектора, не только регулярно выплачивая дивиденды, но и последовательно их увеличивая. Познакомьтесь с AbbVie (NYSE: ABBV) и Bristol Myers Squibb (NYSE: BMY).

Создаст ли ИИ первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о малоизвестной компании, которую называют "Незаменимая монополия", предоставляющей критически важную технологию, в которой нуждаются как Nvidia, так и Intel. Продолжить »

1. AbbVie

AbbVie не только стабильный и надежный увеличиватель дивидендов, но и Король дивидендов — одна из редких акций, которая увеличивала дивиденды как минимум раз в год на протяжении 50 лет подряд, хотя с оговоркой, так как это отделение от знаменитой фармацевтической компании Abbott Laboratories.

Ранее в этом десятилетии инвесторы беспокоились о AbbVie, так как она вскоре потеряет патентную эксклюзивность на самый успешный продукт в своей истории: Humira, блокбастер для лечения аутоиммунных заболеваний. Но у AbbVie есть очень эффективная и умная команда управления, и за годы до того, как этот "патентный обрыв" стал угрожать, компания подготовилась, укрепив свой портфель продуктов и совершив стратегические приобретения. Особенно стоит отметить, что она вывела на рынок пару новых методов лечения аутоиммунных заболеваний, Skyrizi и Rinvoq, чтобы заменить Humira.

В настоящее время эти два препарата являются блокбастерами сами по себе, вместе обеспечивая почти 7,4 миллиарда долларов чистого дохода только в четвертом квартале AbbVie. Это составило 44% от общего дохода компании за этот период.

Компания далеко не однобока. Например, ее портфель нейронаук, основанный на антипсихотическом средстве Vraylar, увеличился на 18% по сравнению с прошлым годом, что принесло чистый доход чуть менее 3 миллиардов долларов.

С такими фундаментальными показателями свободный денежный поток AbbVie силен и устойчив, и более чем достаточен для того, чтобы поддерживать длительную традицию повышения дивидендов. Эта выплата, осуществляемая раз в квартал в размере 1,73 доллара на акцию, в настоящее время дает доходность 3,4%.

2. Bristol Myers Squibb

Bristol Myers Squibb (BMS) сталкивается с некоторыми из тех же проблем, связанных с патентами, что и AbbVie, особенно с противораковыми препаратами, такими как Revlimid и Opdivo. Ее ответ — инновации, особенно в линейке противораковых препаратов. Такие препараты являются частью aptly названного портфеля роста компании, коллекции медикаментов, чей совокупный доход в четвертом квартале вырос на 16% по сравнению с прошлым годом и составил почти 7,4 миллиарда долларов.

Это смягчило результаты продуктов, приближающихся к патентному обрыву, известных как портфель наследия. Доход от наследия снизился на 15% до 5,1 миллиарда долларов.

Этот портфель останется тормозом. Руководство прогнозирует годовой доход в 46-47,5 миллиарда долларов в этом году, снизившись с 48,2 миллиарда долларов в 2025 году. Его оценка чистой прибыли, не основанной на общепринятых принципах бухгалтерского учета (non-GAAP), составляет 6,05-6,35 доллара на акцию, что будет наилучшим образом на 3% выше уровня прошлого года. Тем не менее, эти прогнозы значительно превышают средние оценки аналитиков.

Более того, даже если BMS столкнется с резким падением свободного денежного потока (FCF), это не должно повлиять на дивиденд. Прошлогодний FCF составил 12,8 миллиарда долларов, что более чем в два раза превышает необходимые 5 миллиардов долларов, чтобы профинансировать распределение. Кстати, это в настоящее время дает (относительно) очень высокую доходность в 4,4%.

Bristol Myers Squibb, безусловно, переживет патентный обрыв, и портфель роста должен снова начать показывать свои ключевые фундаментальные показатели в положительном направлении. Это не акция для быстрого роста в ближайшее время, но это отличная возможность для терпеливых инвесторов, предпочитающих стратегию "купить и держать".

Стоит ли сейчас покупать акции AbbVie?

Перед тем как купить акции AbbVie, учтите следующее:

Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выделила, по их мнению, 10 лучших акций для инвесторов на данный момент… и AbbVie не попала в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 495 179 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 1 058 743 доллара!*

Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 898% — это результат, который значительно превышает 183% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших акций, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

Эрик Волькман не имеет акций ни одной из упомянутых компаний. Motley Fool имеет позиции и рекомендует AbbVie, Abbott Laboratories и Bristol Myers Squibb. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод