Chart Industries заключила новую сделку на 27 миллионов долларов на фоне рекордных заказов и сделки по выкупу акций за 210 долларов за акцию.

Ключевые моменты

Лондонская компания Decagon Asset Management приобрела 137,732 акции Chart Industries в третьем квартале.

Этот шаг увеличил заявленную долю фонда в акциях США на $27,57 миллиона.

Теперь эта доля является второй по величине в портфеле фонда по заявленным активам в акциях США.

Лондонская компания Decagon Asset Management инициировала новую долю в Chart Industries (NYSE:GTLS), добавив 137,732 акции на сумму около $27,57 миллиона в третьем квартале, согласно заявлению в SEC от 14 ноября.

Что произошло

Согласно заявлению в Комиссию по ценным бумагам и биржам от 14 ноября, Decagon Asset Management создала новую позицию в Chart Industries, Inc., покупая 137,732 акции на сумму $27,57 миллиона по состоянию на 30 сентября. Эта позиция составляет примерно 13,92% от заявленных активов фонда в акциях США за указанный период.

Что еще нужно знать

Эта новая доля в Chart Industries составляет 13,92% от активов под управлением Decagon Asset Management в отчете 13F после третьего квартала.

Основные активы после подачи отчета:

NASDAQ: CYBR: $36,23 миллиона (20,7% от AUM)

NYSE: GTLS: $27,57 миллиона (15,7% от AUM)

NYSE: AL: $22,25 миллиона (12,7% от AUM)

NASDAQ: MCGA: $11,04 миллиона (6,3% от AUM)

NYSE: ELME: $8,67 миллиона (5,0% от AUM)

По состоянию на среду, акции Chart Industries стоили $205,96, что на 7% выше по сравнению с прошлым годом, но они отстают от индекса S&P 500, который вырос примерно на 15%.

Обзор компании

Цена (по состоянию на среду)

$205,96

Рыночная капитализация

$9,26 миллиарда

Выручка (TTM)

$4,29 миллиарда

Чистая прибыль (TTM)

$66,70 миллиона

Снимок компании

Chart Industries производит специализированное оборудование для энергетического и промышленного газового секторов, включая криогенные резервуары, теплообменники и технологии процессов для СПГ, водорода, улавливания CO2 и других специализированных приложений.

Компания генерирует выручку через продажи оборудования, послепродажные услуги, аренду, а также решения по ремонту и обслуживанию, обслуживая как проектные, так и постоянные потребности в услугах.

Основные клиенты включают производителей промышленных газов, энергетические компании и участников специализированных конечных рынков, таких как аэрокосмическая отрасль, пищевая и напитковая промышленность, а также очистка воды.

Chart Industries, Inc. является крупным производителем, специализирующимся на высококачественном оборудовании для критических приложений в энергетике, промышленном газе и специализированных рынках. Компания использует диверсифицированный портфель продуктов и глобальную сеть услуг для решения сложных потребностей клиентов в растущих секторах, таких как СПГ, водород и улавливание углерода. Широкая экспозиция как к оборудованию, так и к послепродажным услугам обеспечивает стабильность и возможности роста на различных промышленных конечных рынках.

Безумное мнение

Что важно здесь, так это не краткосрочная производительность акций, которая отстает от S&P 500, а асимметричная структура, которую Chart Industries сейчас представляет для долгосрочного капитала. Стоит отметить время позиции: приобретение Baker Hughes было объявлено в конце июля, и поскольку эта доля была раскрыта за третий квартал, не ясно, были ли акции накоплены до или после того, как сделка стала публичной. В любом случае, факторы, которые делают эту сделку привлекательной, предшествуют транзакции.

Chart только что опубликовала заказы за третий квартал на сумму $1,68 миллиарда, что на 44% выше по сравнению с прошлым годом, увеличив невыполненные заказы до примерно $6,05 миллиарда, что является самым высоким уровнем в истории компании. Тем временем, заявленная прибыль была затенена затратами, связанными с транзакцией, но скорректированная операционная прибыль составила $251,5 миллиона, с скорректированной EBITDA в $277,1 миллиона, что составляет примерно 25% выручки. Этот маржинальный профиль подчеркивает, насколько прибыльным стало основное бизнес, даже до учета любых синергий от сделки.

Смотрим шире, портфель этого фонда склоняется к капиталоемкой инфраструктуре и промышленным активам, а не к активам с высоким мультипликатором роста. В этом контексте Chart предлагает чистый профиль риска и вознаграждения: сильный самостоятельный спрос в сочетании с четко определенным денежным исходом в $210 за акцию, если сделка с Baker Hughes закроется, как ожидается.

Глоссарий

Доля: Доля собственности или инвестиции, которую фонд или индивидуум имеет в конкретной компании.

Активы под управлением (AUM): Общая рыночная стоимость инвестиций, управляемых фондом или инвестиционной компанией от имени клиентов.

13F: Квартальный отчет, подаваемый институциональными инвестиционными менеджерами для раскрытия своих активов в акциях США в SEC.

Экспозиция в акциях: Доля портфеля, инвестированная в акции или связанные с ними активы.

Послепродажные услуги: Услуги, предоставляемые после продажи оборудования, такие как обслуживание, ремонт и поддержка.

Криогенные резервуары: Специализированные контейнеры, предназначенные для хранения и транспортировки чрезвычайно холодных жидкостей, таких как сжиженный природный газ (СПГ) или промышленные газы.

Теплообменники: Устройства, которые передают тепло между двумя или более жидкостями, не смешивая их, обычно используемые в промышленных процессах.

Технология процессов: Оборудование и методы, используемые для преобразования сырьевых материалов в готовую продукцию в промышленных условиях.

СПГ (сжиженный природный газ): Природный газ, охлажденный до жидкого состояния для облегчения хранения и транспортировки.

Улавливание углерода (CO2 улавливание): Технологии, которые улавливают выбросы углекислого газа из промышленных процессов, чтобы уменьшить воздействие на окружающую среду.

Конечные рынки: Конечные отрасли или сектора, в которых используются продукты или услуги компании.

TTM: 12-месячный период, заканчивающийся последним квартальным отчетом.

Куда вложить $1,000 прямо сейчас

Когда наша команда аналитиков имеет совет по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 985%* — это превосходящая рыночная доходность по сравнению с 195% для S&P 500.

Они только что раскрыли, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент, доступных, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor.

*Доходность Stock Advisor на 24 декабря 2025 года.

Jonathan Ponciano не имеет акций ни одной из упомянутых компаний. The Motley Fool имеет позиции в акциях и рекомендует Chart Industries. У The Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод