CF Опционы с экспирацией 17 апреля начинают торги
Инвесторы в CF Industries Holdings Inc (Тикер: CF) сегодня увидели новые опционы, доступные для истечения 17 апреля. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CF и выявила один пут-контракт и один колл-контракт, представляющие особый интерес.
Пут-контракт по цене исполнения $100.00 имеет текущую ставку $2.60. Если инвестор продаст этот пут-контракт, он обязуется приобрести акции по $100.00, но также получит премию, что снизит стоимость акций до $97.40 (до учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CF, это может представлять привлекательную альтернативу покупке по $102.67 за акцию сегодня.
Поскольку цена исполнения $100.00 представляет собой примерно 3% скидку от текущей рыночной цены акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), существует также возможность того, что пут-контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) показывают, что вероятность этого составляет 61%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 2.60% дохода от денежной инвестиции или 16.66% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.
Ниже представлен график, показывающий историю торгов за последние двенадцать месяцев для CF Industries Holdings Inc, с выделением зеленым цветом места, где расположена цена исполнения $100.00 относительно этой истории:
Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл-контракт по цене исполнения $105.00 имеет текущую ставку $3.50. Если инвестор приобретет акции CF по текущей цене $102.67 за акцию, а затем продаст этот колл-контракт как "покрытый колл", он обязуется продать акции по $105.00. Учитывая, что продавец колл-контракта также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 5.68%, если акции будут выкуплены к истечению 17 апреля (до учета комиссий брокера). Конечно, потенциально много прибыли может остаться на столе, если акции CF действительно вырастут, что делает изучение истории торгов за последние двенадцать месяцев для CF Industries Holdings Inc, а также анализ бизнес-фундаменталов важным. Ниже представлен график, показывающий историю торгов CF за последние двенадцать месяцев, с выделением красным цветом цены исполнения $105.00:
Учитывая, что цена исполнения $105.00 представляет собой примерно 2% премии к текущей рыночной цене акций (иначе говоря, она находится вне денег на этот процент), существует также возможность того, что покрытый колл-контракт истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) показывают, что вероятность этого составляет 52%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торгов опционного контракта также будет отмечена на графике). Если покрытый колл-контракт истечет без стоимости, премия составит 3.41% дополнительного дохода для инвестора или 21.85% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.
Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 36%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 37%.
Тем временем мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (с учетом последних 251 закрытых значений торговых дней, а также сегодняшней цены $102.67) на уровне 32%. Для получения дополнительных идей по пут- и колл-опционным контрактам, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com.
Также смотрите:
Акции материалов, которые хедж-фонды продают
ADV Видео
GNRC Внутренние покупки
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод