Бразильские рынки готовятся к обвалу после неожиданной победы Лулы да Силвы на выборах

Трейдеры готовятся к резким потерям на бразильских рынках после того, как действующий президент страны Луис Инасиу Лула да Силва совершил ошеломляющий камбэк, одержав победу над Флавио Болсонару, кандидатом от правых сил, которому отдавали предпочтение многие инвесторы, пишет Bloomberg.

Уже есть первые признаки указывающие на предстоящее масштабное падение: ETF, отслеживающий бразильские акции, обвалился на 16% в Японии, что стало самым большим внутридневным падением с 2020 года, а валютный дериватив на бирже CME показал курс реала к доллару на уровне 5,55. Такое движение предполагает падение реала более чем на 10% по сравнению с закрытием торгов в пятницу.

Торговые представители в Сан-Паулу заявили, что ожидают настолько интенсивной распродажи в понедельник утром, что могут сработать механизмы ограничения колебаний цен. Неожиданные результаты выборов уже подстегнули спрос на казначейские облигации как на защитный актив во время азиатской торговой сессии в понедельник.

Брокерская фирма Monte Bravo прогнозировала, что в случае победы Лулы индекс Ibovespa может упасть на 11% в первый час торгов. В опросе 73 инвесторов, проведенном Citigroup, большинство заявили, что такой исход приведет к падению реала как минимум на 5% и повышению ставок свопов более чем на 1 процентный пункт.

«Это будет тяжелый день. Рынок переоценит все. Все были застигнуты врасплох и пытаются понять, что произошло», - сказал Бруно Фуншал, генеральный директор Bradesco Asset Management, управляющей активами на сумму 1,1 трлн реалов ($221 млрд).

Инвесторы в основном рассчитывали на победу Болсонару после его неожиданного лидерства в первом туре выборов, что вызвало масштабное ралли и привлекло миллиарды долларов иностранных инвестиций в надежде на столь необходимое ужесточение фискальной политики, которое позволило бы снизить процентные ставки в будущем. Такие компании, как UBS Global Wealth Management, Morgan Stanley, JPMorgan Chase и Citigroup, поспешили тогда высказать оптимистичные прогнозы по бразильским активам.

Лула да Силва, которого рынки считают неспособным настаивать на мерах жесткой экономии, необходимых Бразилии для снижения процентных ставок, получил 51,8% голосов во втором туре. Болсонару получил 48,2% после подсчета почти всех бюллетеней. Болсонару потребовал аннулирования результатов выборов, обвинив Верховный суд в изменении правил, когда тот в последний момент обязал продлить время голосования.

Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками.