Bitcoin-ETF: понятие, особенности, преимущества

Популярность Bitcoin среди инвесторов невозможно переоценить. Его нынешняя стоимость по сравнению с первоначальной выросла в сотни раз. За годы своего существования он показывал резкий рост и не менее резкое падение, но количество желающих приобрести эту цифровую валюту неуклонно растет. Относительно недавно на финансовом рынке появился новый продукт, который упрощает инвестирование в криптовалюту — Bitcoin-ETF. Что такое Bitcoin-ETF: понятие, особенности, преимущества? Какое отношение он имеет к обычному Bitcoin и стоит ли в него инвестировать? Давайте разбираться.

Что означает термин ETF и какое отношение он имеет к Bitcoin

ETF или Exchange-Traded Fund — это биржевой инвестиционный фонд, паи которого можно приобрести на бирже. Приобретая бумаги фонда, инвестор становится совладельцем не отдельных акций, но корзины активов, которыми управляет фонд. В корзину могут входить акции, облигации, есть фонды, которые специализируются на драгоценных металлах, сырье. В отличие от классического ПИФ, ETF предоставляет возможность производить со своими акциями те же операции, что и с обычными ценными бумагами, которые торгуются на биржах.

Что касается Bitcoin, несмотря на его популярность среди инвесторов, он на протяжении многих лет находился в теневом секторе экономики. Неоднократные попытки легализовать его терпели поражение. Однако в начале 2024 года Комиссия по ценным бумагам США допустила к торгам на бирже порядка одиннадцати фондов, которые позволяют инвестировать в Bitcoin. Так сообщество инвесторов со всего мира узнало о Bitcoin-ETF.

Чем обычный Bitcoin отличается от Bitcoin-ETF

Появление Bitcoin-ETF позволило инвесторам легально участвовать в торгах криптовалютой. При этом его основным отличием от Bitcoin является отсутствие необходимости его приобретения и хранения. Да и трудности с его реализацией также исключены, так как продать Bitcoin-ETF можно абсолютно в любое время, как обычные акции.

Запуск продукта позволил значительно снизить риски для инвесторов, ведь теперь работа с криптовалютой находится в правовом поле. По сути, Bitcoin для инвесторов стал абсолютно прозрачным и надежным инструментом.

Преимущества Bitcoin-ETF

Конечно, любые инвестиции предполагают определенные риски для инвесторов, в связи с чем он должен обладать знаниями в этой области, чтобы не потерять свои деньги. Но, как и у любого финансового инструмента, у Bitcoin-ETF есть ряд преимуществ, среди которых можно выделить следующие:

• Доступность широкому кругу инвесторов. Учитывая стоимость Bitcoin на сегодняшний день, приобрести его может далеко не каждый инвестор. Bitcoin-ETF позволяет получить его долю по доступной цене.
• Регулируемый продукт. Контроль со стороны регуляторов позволяет инвестировать в тот или иной актив с наименьшими рисками. В отношении Bitcoin-ETF действуют те же принципы.
• Простота использования. Приобрести долю Bitcoin-ETF не составит особого труда. Всё происходит по тому же принципу, что и покупка обычных акций, при этом нет необходимости изучать сложные механизмы, по которым работает криптовалюта.

Конечно, не стоит забывать и о недостатках такого актива, которые могут привести к определенным последствиям. И пожалуй, основным таким недостатком является высокая волатильность Bitcoin. Как известно из его истории, он имеет склонность к очень резким изменениям цены. Причем случался не только резкий рост его стоимости, но и такое же падение. И подобное поведение, конечно же, отразится и на Bitcoin-ETF.

Кроме того, наличие достаточно высоких комиссий негативно сказывается на привлекательности этого инструмента для инвестирования. А всё потому, что инвестор приобретает его не напрямую, а через фонд, то есть посредника.

Стоит ли инвестировать в Bitcoin-ETF?

Очевидно, что появление Bitcoin-ETF привлечет внимание многих инвесторов благодаря своей доступности, а главное — правовой безопасности. И первый день торгов наглядно показал их заинтересованность. Конечно, у него есть и определенные риски, связанные с резким колебанием его стоимости, а также ликвидности в будущем. Ведь нет никаких гарантий того, что интерес инвесторов к криптовалюте всегда будет оставаться на том же уровне, что и сейчас.

Что касается поведения Bitcoin-ETF в ближайшем будущем, то большинство экспертов и аналитиков склонны рассчитывать на его рост именно за счет гарантий правовой безопасности. Многие считают, что такое решение со стороны Комиссии по ценным бумагам США, возможно, даст толчок к появлению новых проектов, связанных с криптовалютой, а также развитию криптовалютной индустрии.

Где можно купить Bitcoin-ETF

Приобрести Bitcoin-ETF можно у любого брокера, что делает его доступным для инвестора. Те, кто пока не имеет опыта инвестирования, и делает это впервые, для начала должны выбрать подходящего брокера. Ознакомиться с условиями сотрудничества можно на официальных сайтах. Там же можно узнать, есть ли у них такой инструмент, как Bitcoin-ETF.

Для торговли на бирже потребуется и брокерский счет, который необходимо зарегистрировать в выбранной компании. После его пополнения можно будет отдать распоряжение выбранному посреднику о покупке Bitcoin-ETF.

Кроме того, приобрести актив можно напрямую в фонде. Информацию по условиям покупки можно узнать также на его официальном сайте или связавшись с его менеджерами. А вот все данные по брокерам или фондам есть на сайте самой биржи или у местного регулятора.

Доступен ли Bitcoin-ETF для российских инвесторов?

По причине введенных санкций у российских инвесторов отсутствует доступ к покупке многих иностранных активов. То же самое касается и Bitcoin-ETF, так как приобрести его можно только на Нью-Йоркской бирже. Однако делается это через иностранного брокера, к которому есть доступ и которые готовы предложить этот инвестиционный продукт. Среди них можно выделить Just2Trade (Кипр), а также Freedom Finance Global (Казахстан). И здесь стоит отметить, что такой способ инвестирования потребует дополнительных расходов на комиссии.

Конечно, появление Bitcoin-ETF на фондовом рынке открыло новые возможности для большинства инвесторов. Такое событие позволит оценить преимущества инвестирования в криптовалютную индустрию. Ведь до этого момента, несмотря на ажиотаж вокруг Bitcoin, немногие инвесторы решались вложить свои деньги в столь нестабильный финансовый инструмент. А теперь они могут не беспокоиться за безопасность такого инвестирования благодаря принятию решения со стороны Комиссии по ценным бумагам США о регулировании. Очевидно, что пониженные правовые риски, простота использования и доступность Bitcoin-ETF привлечет большое количество инвесторов в будущем.