Аналитики «Финама» оценили перспективы IPO Janover
Аналитики «Финама» оценили перспективы IPO Janover — американской финтех-компании, оператора цифровой B2B-платформы по кредитованию коммерческой недвижимости в США.
В рамках IPO Janover планирует разместить на бирже NASDAQ 1 250 000 обыкновенных акций по цене $4 за бумагу. Кроме того, андеррайтеры имеют опцион на покупку дополнительных 187 500 акций в течение 45 дней после размещения. Бумаги Janover будут торговаться под тикером JNVR. Заявки на участие в IPO XJet принимаются через личный кабинет «Финама» 17:30 мск 19 июля 2023 года.
Как отмечают эксперты в своем обзоре, благодаря понятному и интуитивному интерфейсу владельцы, операторы или девелоперы коммерческой недвижимости могут легко и быстро создавать свои аккаунты и профили на платформе и подавать онлайн-заявки на получение кредита, включая в них различные опции. Продвинутые алгоритмы платформы либо автоматически подбирают наиболее подходящий по заданным параметрам кредитный продукт, либо направляют заявку опытному финансовому консультанту из состава персонала компании, который помогает заемщику выбрать лучший вариант.
Своей целью Janover ставит совершение революции на рынке кредитования коммерческой недвижимости, чтобы сделать его сверхэффективным, прозрачным и доступным для всех. В будущем компания также планирует расширять функциональность своей платформы, включив в нее также услуги по страхованию, оценке и управлению коммерческой недвижимостью, брокерские услуги в области кредитования малого бизнеса и другие сервисы.
В результате размещения Janover рассчитывает привлечь $4,2 млн после вычета издержек по размещению и комиссии за андеррайтинг или $4,8 млн, если андеррайтеры реализуют свой опцион. Капитализация компании по итогам размещения должна составить порядка $40 млн.
Полученные средства компания планирует использовать для разработки новых продуктов и улучшения уже имеющихся (около $2 млн), продвижения и маркетинга своих продуктов и услуг ($1,5 млн). Оставшуюся часть средств эмитент планирует использовать для достижения общекорпоративных целей.
Среди рисков эксперты обращают внимание на тот факт, что с момента основания компания является убыточной и, вероятно, продолжит оставаться таковой в обозримом будущем. Кроме того, возможная рецессия в США может негативно отразиться на рынке коммерческой недвижимости, что может привести к ухудшению финансовых показателей компании. Ликвидность акций компании после размещения, по всей видимости, будет недостаточно высокой, что может осложнить своевременное осуществление сделок, в частности по закрытию позиций при такой необходимости.
* Сообщение носит информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Приобретение иностранных ценных бумаг связано с дополнительными рисками.