Акции Tempus AI выросли на 105% за год: стоит ли инвесторам удерживать их?

Акции Tempus AI TEM за последний год продемонстрировали впечатляющий рост на 105%, благодаря сильным показателям как в сегменте геномики, так и в сегменте данных, превысив первоначальные ожидания на 2025 год. Искусственный интеллект (AI) стал ключевым катализатором в портфеле продуктов компании, ускоряя внедрение и повышая ценностное предложение ее предложений. Давайте углубимся.

Положительные аспекты акций TEM

Регуляторные одобрения

Tempus получила несколько одобрений 510(k) от Управления по контролю за продуктами и лекарствами США (FDA) для своего растущего портфеля диагностических и имиджевых решений. В сентябре компания получила одобрение FDA для своего устройства Tempus xR IVD на основе РНК, которое будет предложено как инструмент для наук о жизни для поддержки программ разработки лекарств. Анализ Tempus xR IVD является качественным диагностическим устройством на основе секвенирования следующего поколения, которое использует целевую высокопроизводительную технологию захвата с гибридизацией для обнаружения rearrangements в двух генах.

В том же месяце Tempus также получила одобрение 510(k) для своего обновленного Tempus Pixel, платформы кардиологической визуализации на основе AI. Последнее обновление позволяет генерировать T1 и T2 inline карты, что дополнительно улучшает возможности платформы для анализа изображений сердечно-сосудистой системы.

Кроме того, в июле компания получила одобрение FDA для своего программного обеспечения Tempus ECG-Low EF, которое использует AI для выявления определенных пациентов с низкой фракцией выброса левого желудочка (LVEF).

Стабильная платежеспособность

Tempus имеет стабильный и хорошо капитализированный баланс, что отражает разумное финансовое управление и укрепляющийся операционный профиль. На конец последнего отчетного квартала компания имела наличные и эквиваленты наличных в размере 760 миллионов долларов, в то время как текущий долг отсутствовал. Такая финансовая прочность предоставляет компании сильную гибкость на фоне продолжающейся макроэкономической неопределенности.

Эта крепкая денежная позиция позволяет Tempus поддерживать продолжающиеся инвестиции в разработку искусственного интеллекта, расширение инфраструктуры данных и выборочные стратегические приобретения, при этом сохраняя устойчивость к потенциальной волатильности рынка.

Долгосрочный долг на конец квартала составил 1,25 миллиарда долларов, с уровнем заемного капитала в управляемых пределах, что подчеркивает консервативный подход компании к структуре капитала и акцент на долгосрочной финансовой устойчивости.

Подход к прибыльности

Tempus демонстрирует ранние признаки инфлексии прибыльности, достигнув ключевой вехи в квартале, сгенерировав положительный скорректированный EBITDA в размере 1,5 миллиона долларов. Это достижение знаменует собой важный поворотный момент в финансовой траектории компании, подчеркивая улучшение операционного рычага по мере роста доходов и внедрения дисциплины в затратах. Руководство также подтвердило свои ожидания относительно немного положительного скорректированного EBITDA за полный 2025 год, что отражает продолжающийся прогресс в контроле затрат и операционной эффективности.

Валовая прибыль почти удвоилась по сравнению с прошлым годом в третьем квартале, подчеркивая укрепление основных экономических показателей бизнеса. Особенно стоит отметить, что руководство продолжает акцентировать внимание на дисциплинированных расходах как на критически важном столпе для поддержки устойчивого, долгосрочного роста. Смотрючи вперед, по мере продвижения миграций ADLT и конверсии заказов на данные в признанные доходы, ожидается, что улучшения цен и благоприятное изменение продуктового mix будут способствовать дальнейшему расширению маржи.

Сравнение цен акций TEM

За последний год акции TEM превзошли показатели отрасли и S&P 500. Они также обошли конкурентов, таких как Exact Sciences EXAS и GE HealthCare Technologies GEHC в этот период.

Средняя целевая цена показывает сильный краткосрочный потенциал

Основываясь на краткосрочных ценовых прогнозах, Tempus в настоящее время торгуется на 28,6% ниже своей средней целевой цены Zacks.

Ключевая проблема для TEM

Качество прибыльности остается ключевым аспектом для Tempus. Несмотря на достижение положительного скорректированного EBITDA, убытки по GAAP сохраняются, отражая значительные компенсации акциями, более высокую амортизацию приобретенных нематериальных активов, связанных с сделкой Ambry, и единовременные убытки, связанные с погашением долга. В результате не-GAAP прибыльность продолжает зависеть от корректировок, исключающих значительные и повторяющиеся не денежные статьи.

Кроме того, отсутствие прогноза чистых убытков по GAAP ограничивает видимость временных рамок достижения устойчивой прибыльности по GAAP. Следовательно, текущая теория инфлексии прибыльности в основном зависит от данных не-GAAP в краткосрочной перспективе.

Тенденция пересмотра оценок

Оценки для TEM сократились с убытка в 68 центов на акцию до убытка в 64 цента на 2025 год за последние 90 дней.

Как подойти к акциям TEM

Растущий портфель Tempus с одобренными FDA диагностическими и имиджевыми решениями на основе AI укрепляет технологическое лидерство компании. Кроме того, это повышает доверие к TEM на клинических и научных рынках. Обладая достаточной ликвидностью и дисциплинированным управлением капиталом, компания хорошо подготовлена к продолжению инвестиций в инновации AI, инфраструктуру данных и выборочные инициативы роста. Хотя компания начала демонстрировать прогресс к прибыльности, убытки по GAAP и ограниченная видимость времени достижения устойчивой прибыльности по GAAP остаются важными аспектами.

Мы советуем инвесторам, которые уже держат акции с рейтингом Zacks #4 (Продажа), сохранить свои позиции, в то время как потенциальным инвесторам стоит рассмотреть возможность ожидания более благоприятной точки входа. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) сегодня здесь.

5 акций, которые могут удвоиться

Каждая из них была выбрана экспертом Zacks как любимая акция, которая может вырасти на +100% или более в ближайшие месяцы. В их число входят:

Акция #1: Дисруптивная сила с заметным ростом и устойчивостью

Акция #2: Оптимистичные знаки, сигнализирующие о покупке на падении

Акция #3: Одна из самых привлекательных инвестиций на рынке

Акция #4: Лидер в горячей отрасли, готовый к росту

Акция #5: Современная омни-канальная платформа, готовая к пружинному росту

Большинство акций в этом отчете не привлекают внимания Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность для входа на начальном этапе. Хотя не все выборы могут быть удачными, предыдущие рекомендации взлетели на +171%, +209% и +232%.

Скачайте Atomic Opportunity: Возвращение ядерной энергетики бесплатно сегодня.

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод