Акции SkyWater выросли на 22% за месяц: Что теперь делать инвесторам?

Акции SkyWater Technology за последний месяц выросли в цене на 21,7%, превысив доходность более широкого сектора компьютерных технологий Zacks, которая составила 2,6%.

Акции SKYT также превзошли показатели полупроводниковой отрасли Zacks Electronics и ее аналогов, включая FormFactor FORM, Impinj PI и Broadcom AVGO.

Акции AVGO, FORM и PI снизились на 0,3%, 4,2% и 5% соответственно, в то время как в отрасли за тот же период произошло снижение на 0,1%.

SkyWater выигрывает от высокого спроса на свои решения на конечном рынке аэрокосмической и оборонной промышленности (A&D). Компания реализует несколько стратегических программ в области A&D, а также совершенствует производственные возможности и оперативное исполнение.

Однако будут ли эти факторы способствовать дальнейшему росту акций? Давайте копнем глубже, чтобы выяснить это.

Показатели за один месяц

Источник изображения: Zacks Investment Research

SkyWater получает значительные доходы от ATS и инструментов

SKYT получает значительные доходы от услуг в области передовых технологий (ATS). Во втором квартале 2024 года выручка ATS development увеличилась на 18% в годовом исчислении и на 1% последовательно до 62 миллионов долларов.

Доходы SkyWaters от ATS development увеличиваются благодаря постоянному росту ее аэрокосмического и оборонного бизнеса. Однако ожидается, что доходы от ATS во второй половине 2024 года пострадают из-за низкого спроса, поскольку в первом полугодии SKYT столкнулась с некоторыми сокращениями в проектах.

SkyWater выигрывает от увеличения капитальных вложений, финансируемых заказчиками, которые компания учитывает как доходы от инструментов. SKYT считает, что это только начало ожидаемого многолетнего периода активного участия клиентов в совместном инвестировании. Эти инвестиции помогают SKYT расширить свои производственные мощности и расширить масштабы бизнеса.

SkyWater планирует в период с 2024 по 2026 год установить новое оборудование, финансируемое заказчиками, на сумму более 200 миллионов долларов.

Ожидается, что благодаря бизнес-модели SKYT с минимальными капитальными затратами и высокой операционной рентабельностью валовая прибыль компании увеличится.

SKYT предлагает неоднозначные рекомендации

В 2024 году SkyWater ожидает, что развитие ATS вырастет на 10-20% по сравнению с 2023 годом. Компания ожидает, что капитальные вложения, финансируемые заказчиками, составят 80 миллионов долларов в течение всего года. Однако ожидается, что доходы от услуг, предоставляемых с использованием электронных носителей, значительно снизятся (на 60-65% по сравнению с 2023 годом).

Однако в 2025 году ожидается рост доходов от услуг, предоставляемых с использованием электронных носителей, благодаря сегментам тепловизионной съемки и медицинской диагностики.

SkyWater ожидает, что выручка от разработки ATS в третьем квартале 2024 года составит 16 миллионов долларов, плюс-минус 3%. Выручка от услуг Wafer ожидается в диапазоне от 4 до 5 миллионов долларов.

SKYWATER ожидает, что wafer se

Источник nasdaq.com, автоматический перевод