Акции растут на фоне уверенности в производителях чипов
Индекс S&P 500 ($SPX) (SPY) сегодня вырос на +0.20%, индекс Доу-Джонса ($DOWI) (DIA) упал на -0.25%, а индекс Nasdaq 100 ($IUXX) (QQQ) вырос на +0.59%. Фьючерсы E-mini S&P на декабрь (ESZ25) выросли на +0.21%, а фьючерсы E-mini Nasdaq на декабрь (NQZ25) выросли на +0.60%.
Фондовые индексы в основном растут сегодня, причем Nasdaq 100 обновил исторический максимум. Advanced Micro Devices выросла более чем на 28%, что привело к росту акций производителей чипов после сделки с OpenAI по инфраструктуре ИИ, стоимость которой составляет десятки миллиардов долларов, что добавило топливо к безумию вокруг ИИ. Недавний оптимизм в том, что рост в секторе ИИ и расходы на искусственный интеллект превратятся в корпоративные прибыли, является основным бычьим фактором для акций. Акции также поддерживаются надеждами на то, что устойчивость экономики США и дополнительные меры по смягчению денежно-кредитной политики ФРС будут продолжать поддерживать экономику.
Повышение доходности облигаций ограничивает рост акций, при этом доходность 10-летних казначейских облигаций выросла на +2 б.п. до 4.14%. Также Verizon Communications упала более чем на -3%, что удерживает индекс Доу-Джонса в отрицательной зоне. Кроме того, приостановка работы правительства США уже вступила во вторую неделю, что сказывается на рыночных настроениях и задерживает ключевые экономические отчеты.
Приостановка работы правительства означает задержки в публикации государственных отчетов, включая месячный отчет по занятости, который был опубликован в прошлую пятницу. Продолжительная приостановка работы правительства также может задержать данные по инфляции, запланированные к публикации 15 октября. Белый дом предупредил, что если приостановка работы правительства затянется, это приведет к массовым увольнениям сотрудников в государственных программах, которые не соответствуют приоритетам президента Трампа. Экономисты Bloomberg оценивают, что 640,000 федеральных служащих будут временно отстранены от работы во время приостановки, что увеличит количество заявок на пособие по безработице и повысит уровень безработицы до 4.7%.
Текущая приостановка работы правительства США, ожидания дополнительных мер по смягчению ФРС и политическая неопределенность во Франции и Японии также побуждают инвесторов вкладываться в активы-убежища, такие как золото и Bitcoin. Премьер-министр Франции Лекорну подал в отставку после того, как президент Макрон сформировал новый кабинет, что вызывает неопределенность относительно второй по величине экономики еврозоны. Тем временем, Санаэ Такаичи, сторонник легкой фискальной и денежно-кредитной политики, выиграла выборы в субботу, чтобы стать новым лидером правящей ЛДП Японии и потенциальным премьер-министром. Золото и Bitcoin сегодня выросли более чем на +1% до новых рекордных максимумов, добавляя импульс к так называемой "торговле обесцениванием", так как инвесторы покидают фиатные валюты.
Рынок на этой неделе сосредоточится на любых новых событиях, касающихся тарифов, торговли или попыток законодателей завершить продолжающуюся приостановку работы правительства США. В среду будут опубликованы протоколы заседания FOMC 16-17 сентября. В четверг председатель ФРС Пауэлл выступит с приветственной речью на конференции ФРС для местных банков. В пятницу ожидается, что индекс потребительского настроения Университета Мичигана в октябре упадет на -1.1 до 54.0.
Рост ожиданий корпоративных прибылей является бычьим фоном для акций. Согласно данным Bloomberg Intelligence, более 22% компаний в S&P 500 предоставили рекомендации по своим результатам за III квартал, которые, как ожидается, превзойдут ожидания аналитиков, что является наивысшим показателем за год. Тем не менее, ожидается, что прибыли за III квартал вырастут на +7.2%, что является наименьшим увеличением за два года. Также ожидается, что рост продаж в III квартале замедлится до 5.9% с 6.4% во II квартале.
Рынки закладывают 95% вероятность снижения ставки на -25 б.п. на следующем заседании FOMC 28-29 октября.
Зарубежные фондовые рынки сегодня смешанные. Euro Stoxx 50 упал на -0.35%. Шанхайский композит в Китае не торговался и закрыт на недельные праздники по случаю Лунного нового года. Японский Nikkei Stock 225 вырос до рекордного уровня и закрылся с ростом +4.75%.
Процентные ставки
Декабрьские 10-летние казначейские облигации (ZNZ5) сегодня упали на -6 тиков. Доходность 10-летних казначейских облигаций выросла на +2.5 б.п. до 4.144%. Цены на казначейские облигации сегодня находятся под давлением из-за силы акций. Кроме того, давление со стороны предложения подрывает цены на казначейские облигации, так как казначейство проведет аукцион на сумму $119 миллиардов по казначейским облигациям и облигациям на этой неделе, начиная с аукциона на сумму $58 миллиардов по 3-летним казначейским облигациям во вторник. Убытки по казначейским облигациям ограничены, так как затянувшаяся приостановка работы правительства США может ослабить экономику, что является поддерживающим фактором для казначейских облигаций.
Доходности государственных облигаций Европы сегодня растут. Доходность 10-летних немецких бундов выросла на +1.5 б.п. до 2.713%. Доходность 10-летних британских гильт выросла до недельного максимума в 4.751% и увеличилась на +3.4 б.п. до 4.723%.
Розничные продажи в еврозоне в августе выросли на +0.1% м/м, что соответствует ожиданиям.
Индекс доверия инвесторов Sentix в еврозоне в октябре вырос на +3.8 до -5.4, что сильнее ожиданий в -7.7.
Свапы закладывают 1% вероятность снижения ставки на -25 б.п. со стороны ЕЦБ на следующем заседании по денежно-кредитной политике 30 октября.
Движение акций в США
Advanced Micro Devices (AMD) выросла более чем на +28%, возглавив рост акций производителей чипов и компаний, занимающихся инфраструктурой ИИ, а также акций в S&P 500 и Nasdaq 100 после того, как компания подписала сделку с OpenAI на развертывание 6 гигабайт AMD GPU на протяжении нескольких лет и предоставила OpenAI опцион на покупку до 160 миллионов акций AMD. Кроме того, Super Micro Computer (SMCI) выросла более чем на +5%, а Palantir Technologies (PLTR) выросла более чем на +4%. В дополнение к этому, Lam Research (LRCX), KLA Corp (KLAC), ARM Holdings Plc (ARM) и Applied Materials (AMAT) выросли более чем на +3%, а Intel (INTC) и Marvell Technology (MRVL) выросли более чем на +2%.
Акции, связанные с криптовалютами, сегодня растут после того, как цена Bitcoin увеличилась более чем на +1% до рекорда выше $125,000. Coinbase Global (COIN), Galaxy Digital (GLXY), MARA Holdings (MARA), Strategy (MSTR) и Riot Platforms (RIOT) выросли более чем на +2%.
Critical Metals Corp (CRML) выросла более чем на +70% после того, как Reuters сообщила, что администрация Трампа обсуждала возможность приобретения доли в компании.
Comerica (CMA) выросла более чем на +15% после того, как Fifth Third Bancorp согласилась купить компанию за около $10.9 миллиарда в акциях.
Firefly Aerospace (FLY) выросла более чем на +9% после того, как она сообщила о заключении окончательного соглашения о приобретении SciTec за примерно $855 миллионов наличными и акциями.
Intellia Therapeutics (NTLA) выросла более чем на +5% после того, как Citizens JMP Securities LLC повысила рейтинг акции до "опережающего" с "равного" с целевой ценой $33.
Micron Technology (MU) выросла более чем на +2% после того, как Morgan Stanley повысила рейтинг акции до "выше среднего" с "среднего" с целевой ценой $220.
Abercrombie & Fitch (ANF) упала более чем на -6% после того, как JPMorgan Chase понизила рейтинг акции до "нейтрального" с "опережающего".
Verizon Communications (VZ) упала более чем на -3%, возглавив падение в индексе Доу-Джонса после объявления о том, что Дэн Шульман заменяет Ханса Вестберга на посту генерального директора с немедленным вступлением в должность.
AT&T (T) упала более чем на -2% после того, как Scotiabank понизила рейтинг акции до "сектора" с "опережающего сектора".
International Paper (IP) упала более чем на -2% после того, как Seaport Global Securities понизила рейтинг акции до "нейтрального" с "покупки".
Dollar Tree (DLTR) упала более чем на -2% после того, как Bernstein снизила целевую цену на акцию до $100 с $109.
Nvidia (NVDA) упала более чем на -1% после того, как конкурент Advanced Micro Devices объявил о многомиллиардной сделке с OpenAI, что может бросить вызов доминированию Nvidia в сегменте чипов ИИ.
Отчеты о прибылях (06.10.2025)
Aehr Test Systems (AEHR), Constellation Brands Inc (STZ).
На момент публикации Рич Асплунд не имел (как напрямую, так и косвенно) позиций в каких-либо из ценных бумаг, упомянутых в этой статье. Вся информация и данные в этой статье предназначены исключительно для информационных целей. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с Политикой раскрытия информации Barchart здесь.
Больше новостей от Barchart
Мнения и взгляды, выраженные в данном документе, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.
Источник nasdaq.com, автоматический перевод