Акции Cava выросли на оптимистичном прогнозе. Сможет лиMomentum акций продолжиться?

Ключевые моменты

Акции Cava резко выросли после того, как компания прогнозировала возвращение к сильным темпам продаж в сопоставимых магазинах.

У компании есть огромные возможности для расширения.

Тем не менее, акции выглядят так, будто опередили самих себя.

Акции Cava Group (NYSE: CAVA) резко поднялись после того, как оператор ресторанов с средиземноморской тематикой представил оптимистичный прогноз в своем отчете о доходах за четвертый квартал. Акции выросли более чем на 45% с начала года, но все еще снизились примерно на 15% за последний год.

Давайте подробнее рассмотрим последние результаты компании и ее перспективы, чтобы понять, сможет ли momentum акций продолжиться.

Создаст ли ИИ первого триллионера в мире? Наша команда только что выпустила отчет о одной малоизвестной компании, которую называют "незаменимой монополией", предоставляющей критически важные технологии, необходимые как Nvidia, так и Intel. Продолжить »

Оптимистичный прогноз

2025 год был трудным для акций Cava, и их стоимость почти вдвое сократилась. Главной причиной этого стало резкое замедление роста продаж в сопоставимых магазинах, начавшееся со второго квартала. Однако это в значительной степени было связано с тем, что в 2024 году была введена очень популярная опция гриль-стейка.

Теперь, когда эти трудные сравнения остались позади, компания прогнозирует рост продаж в сопоставимых ресторанах на уровне от 3% до 5% на 2026 год. Это неплохой скачок по сравнению с последними тремя кварталами 2025 года, в которых в четвертом квартале был зафиксирован всего 0,5% рост.

Общий доход за четвертый квартал увеличился на 21% по сравнению с прошлым годом и составил 272,8 миллиона долларов. В квартале было открыто 24 новых ресторана, что увеличило общее количество до 439, почти на 20% больше по сравнению с прошлым годом.

После выхода на несколько новых рынков на Среднем Западе в 2025 году компания продолжает расширяться в этом регионе, планируя открытие заведений в Синсиннати, Сент-Луисе, Колумбусе и Миннеаполисе в 2026 году. В целом планируется открыть от 74 до 76 новых мест в финансовом 2026 году. Цель остается достигнуть как минимум 1000 ресторанов к 2032 году.

Маржа на уровне ресторанов (RLM) составила 21,4% в квартале, снизившись с 22,4% годом ранее, и составила 24,4% за весь год. RLM измеряет, насколько прибыльны отдельные рестораны сети до учета корпоративных расходов. Ожидается, что в 2026 году RLM составит от 23,7% до 24,2%.

В плане прибыльности скорректированные показатели прибыли до вычета процентов, налогов, амортизации и износа (EBITDA) Cava увеличились на 3% по сравнению с прошлым годом и составили 25,8 миллиона долларов. Компания также сгенерировала 184,8 миллиона долларов операционного денежного потока за год и свободный денежный поток в размере 26,1 миллиона долларов.

Стоит ли покупать акции?

У Cava есть сильные средние объемы продаж на единицу (AUV) почти 3 миллиона долларов с хорошими RLM, поскольку она использует аналогичную стратегию, как Chipotle, с минимальным количеством ингредиентов, которые можно использовать в множестве комбинаций. Тем временем, с менее чем 450 локациями, у компании одна из лучших историй расширения в ресторанной индустрии, так как она движется на новые рынки и заполняет существующие.

Учитывая возможности для расширения, которые по-прежнему стоят перед ней, Cava представляет собой интересную историю роста. Однако после этого роста я думаю, что акции значительно опередили самих себя. Рыночная капитализация составляет 9,8 миллиарда долларов, и у компании 439 локаций. Это оценивает каждую из ее локаций, которые в среднем приносят чуть менее 3 миллионов долларов годовых продаж, в 22,3 миллиона долларов за ресторан. Это слишком высокая оценка.

Стоит ли вам сейчас покупать акции Cava Group?

Прежде чем покупать акции Cava Group, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент… и Cava Group не входит в их число. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года… если бы вы инвестировали 1000 долларов в момент нашей рекомендации, у вас было бы 519015 долларов!* Или когда Nvidia попал в этот список 15 апреля 2005 года… если бы вы инвестировали 1000 долларов в момент нашей рекомендации, у вас было бы 1086211 долларов!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 941% — это значительно превышает 194% для S&P 500. Не пропустите последний список топ-10, доступный с Stock Advisor, и присоединяйтесь к инвестиционному сообществу, созданному индивидуальными инвесторами для индивидуальных инвесторов.

*Возвраты Stock Advisor на 28 февраля 2026 года.

Geoffrey Seiler не имеет акций ни одной из упомянутых компаний. Motley Fool имеет позиции в и рекомендует Cava Group и Chipotle Mexican Grill. Motley Fool рекомендует следующие опционы: короткие коллы на Chipotle Mexican Grill с истечением в марте 2026 года по цене 42,50 доллара. Motley Fool имеет политику раскрытия информации.

Мнения и взгляды, изложенные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод