Agnico Eagle Mines Limited (AEM) является популярной акцией: факты, которые следует знать перед тем, как делать ставку на неё.

Agnico Eagle Mines (AEM) является одной из акций, на которые в последнее время обращают внимание посетители Zacks.com. Поэтому может быть хорошей идеей рассмотреть некоторые факторы, которые могут повлиять на краткосрочную производительность акций.

За последний месяц акции этой золотодобывающей компании снизились на 5%, в то время как индекс Zacks S&P 500 вырос на 3,6%. В этот период сектор Zacks Mining - Gold, к которому относится Agnico, потерял 9%. Ключевой вопрос сейчас: каково будущее направление акций?

Хотя сообщения в СМИ или слухи о значительных изменениях в бизнес-проспектах компании обычно вызывают тренды акций и приводят к немедленным изменениям цен, всегда существуют определенные фундаментальные факторы, которые в конечном итоге определяют решение о покупке и удержании.

Пересмотры прогнозов прибыли

Вместо того чтобы сосредотачиваться на чем-то другом, мы в Zacks придаем первостепенное значение оценке изменения прогнозов прибыли компании. Это связано с тем, что мы считаем, что справедливая стоимость акций определяется текущей стоимостью ее будущих потоков прибыли.

Наш анализ в основном основывается на том, как аналитики с sell-side, покрывающие акции, пересматривают свои прогнозы прибыли, учитывая последние бизнес-тенденции. Когда прогнозы прибыли для компании растут, справедливая стоимость акций также увеличивается. И когда справедливая стоимость акций выше их текущей рыночной цены, инвесторы, как правило, покупают акции, что приводит к росту их цены. В связи с этим эмпирические исследования показывают сильную корреляцию между трендами пересмотров прогнозов прибыли и краткосрочными движениями цен акций.

Для текущего квартала ожидается, что Agnico покажет прибыль в размере $0,81 на акцию, что указывает на изменение на +24,6% по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года. Прогноз консенсуса Zacks изменился на -0,9% за последние 30 дней.

Для текущего финансового года консенсус-прогноз прибыли в размере $3,16 указывает на изменение на +41,7% по сравнению с предыдущим годом. За последние 30 дней этот прогноз изменился на -0,5%.

Для следующего финансового года консенсус-прогноз прибыли в размере $3,35 указывает на изменение на +6% по сравнению с тем, что ожидается от Agnico годом ранее. За последний месяц прогноз изменился на -5,9%.

Имея сильный внешний аудит, наш собственный инструмент оценки акций, Zacks Rank, предлагает более полную картину направления цены акций в краткосрочной перспективе, поскольку эффективно использует силу пересмотров прогнозов прибыли. Из-за размера недавнего изменения в консенсус-прогнозе, а также трех других факторов, связанных с прогнозами прибыли, Agnico имеет рейтинг Zacks Rank #3 (Удерживать).

График ниже показывает эволюцию консенсус-прогноза EPS компании на ближайшие 12 месяцев:

12-месячный EPS

Прогнозируемый рост выручки

Хотя рост прибыли, безусловно, является самым важным индикатором финансового здоровья компании, ничего не произойдет, если бизнес не сможет увеличить свою выручку. В конце концов, почти невозможно для компании увеличивать свою прибыль в течение длительного времени без увеличения выручки. Поэтому важно знать потенциал роста выручки компании.

Для Agnico консенсус-прогноз выручки за текущий квартал в размере $1,72 миллиарда указывает на изменение на +0,1% по сравнению с прошлым годом. Для текущего и следующего финансовых годов прогнозы в размере $7,28 миллиарда и $7,35 миллиарда указывают на изменения +9,9% и +1% соответственно.

Последние отчетные результаты и история сюрпризов

Agnico отчитал выручку в размере $1,83 миллиарда за последний отчетный квартал, что представляет собой изменение на +21,2% по сравнению с прошлым годом. EPS в размере $0,76 за тот же период по сравнению с $0,57 годом ранее.

Сравнительно с консенсус-прогнозом Zacks в размере $1,62 миллиарда, отчетная выручка представляет собой сюрприз в размере +12,82%. Сюрприз по EPS составил +26,67%.

Компания превзошла консенсус-прогнозы EPS в каждом из последних четырех кварталов. Компания также превзошла консенсус-прогнозы выручки каждый раз за этот период.

Оценка

Без учета оценки акций, никакое инвестиционное решение не может быть эффективным. При прогнозировании будущей ценовой производительности акций важно определить, правильно ли отражает их текущая цена внутреннюю стоимость основного бизнеса и перспективы роста компании.

Сравнение текущей стоимости мультипликаторов оценки компании, таких как отношение цены к прибыли (P/E), отношение цены к выручке (P/S) и отношение цены к денежному потоку (P/CF), с ее собственными историческими значениями помогает установить, является ли ее акция справедливо оцененной, переоцененной или недооцененной, в то время как сравнение компании с ее конкурентами по этим параметрам дает хорошее представление о том, насколько разумна ее цена акций.

Оценка Zacks Value Style Score (часть системы Zacks Style Scores), которая внимательно следит как за традиционными, так и за нетрадиционными метриками оценки, чтобы оценить акции от A до F (A лучше, чем B; B лучше, чем C; и так далее), весьма полезна для определения того, является ли акция переоцененной, правильно оцененной или временно недооцененной.

Agnico оценена на уровне B в этом аспекте, что указывает на то, что она торгуется с дисконтом по сравнению с конкурентами. Нажмите здесь, чтобы увидеть значения некоторых метрик оценки, которые привели к этой оценке.

Заключение

Факты, обсуждаемые здесь, и множество другой информации на Zacks.com могут помочь определить, стоит ли обращать внимание на рыночный шум вокруг Agnico. Тем не менее, ее рейтинг Zacks Rank #3 предполагает, что она может показать результаты на уровне более широкого рынка в краткосрочной перспективе.

Бесплатный отчет – 3 акции, проникающие в водородную энергетику

Спрос на чистую водородную энергию, как ожидается, достигнет $500 миллиардов к 2030 году и вырастет в 5 раз к 2050 году. Нет никаких гарантий, но три компании тихо опережают своих конкурентов.

Zacks Investment Research временно предлагает срочный специальный отчет, в котором названы и объяснены эти новые мощные компании, готовые к росту. Нажмите ниже для получения информации о водородной энергии: 3 промышленные гиганта, которые будут на следующей волне возобновляемой энергетики.

Смотрите акции сейчас >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете загрузить 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Чтобы прочитать эту статью на Zacks.com, нажмите здесь.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод