4 акций утилит для покупки из процветающей отрасли электрической энергетики

Игроки в отрасли Zacks Utility-Electric Power генерируют и поставляют электроэнергию миллионам клиентов по всему Соединенным Штатам. Коммунальные службы постепенно переходят на более чистые источники топлива и придают большее значение снижению выбросов углерода, чему способствуют государственные инициативы, поддерживающие переход на более чистое производство энергии. Наряду с усилиями по устойчивому развитию коммунальные службы инвестируют в модернизацию электросетей и укрепление инфраструктуры передачи и распределения. Поскольку ураганы представляют собой повторяющиеся ежегодные риски, круглогодичные обновления инфраструктуры повышают устойчивость системы, сокращают количество отключений и обеспечивают более быстрое восстановление электроэнергии для клиентов, пострадавших от штормов.

NextEra Energy NEE с расширяющимся портфелем чистого производства энергии и клиентской базой, возобновляемыми операциями и хорошо спланированными капитальными инвестициями для укрепления инфраструктуры предлагает отличную возможность оставаться инвестированным в коммунальном секторе. Другими коммунальными службами, которые стоит добавить в ваш портфель, являются Ameren Corporation AEE, Alliant Energy Corporation LNT и Pinnacle West Capital Corporation PNW.

Об отрасли

Отрасль Utility-Electric Power контролирует генерацию, передачу, распределение, хранение и розничную продажу электроэнергии потребителям. Спрос на коммунальные услуги обычно стабилен в экономических циклах, за исключением колебаний, вызванных необычными погодными условиями, так как периоды экстремальной жары или холода обычно увеличивают потребление электроэнергии. Сектор переживает значительный переход, поскольку все больше компаний принимают обязательства по достижению нулевых выбросов. В то же время стремительный рост глобального использования интернета, увеличение использования электрических автомобилей, возвращение некоторых отраслей и ожидаемое расширение искусственного интеллекта должны значительно увеличить спрос на электроэнергию, поскольку рабочие нагрузки ИИ потребляют гораздо больше электроэнергии, чем традиционные онлайн-активности, такие как потоковая музыка или просмотр фотографий. Более низкие процентные ставки также благоприятно сказываются на этой капиталоемкой отрасли.

3 тренда, формирующих будущее энергетической отрасли

Снижение процентных ставок увеличивает потенциал роста: коммунальные службы, продолжая работы по обслуживанию, модернизации и расширению, часто обращаются к рынкам капитала для финансирования, так как внутренние средства не всегда достаточны для покрытия запланированных расходов. После повышения базовой процентной ставки до диапазона 5.25-5.50% Федеральная резервная система изменила свою позицию, несколько раз снизив ставки и снизив базовую ставку до 3.75-4.00%. Падение ставок особенно выгодно для компаний, планирующих значительные инвестиции в инфраструктуру. Ожидаются дополнительные снижения ставок в 2026 году, что также будет полезно для операторов коммунальных служб.

Коммунальные службы ускоряют переход на чистую энергию: Операторы электроэнергии в США постепенно переходят на более чистые источники энергии. Согласно данным Управления энергетической информации США (“EIA”), доля генерации электроэнергии в США из возобновляемых источников, как ожидается, вырастет с 23% в 2025 году до 25% в 2026 году и достигнет 28% в 2027 году, что обусловлено продолжающимся ростом солнечных и ветровых мощностей. Закон о сокращении инфляции должен дополнительно ускорить этот переход, устранив неопределенности вокруг федеральных стимулов для возобновляемой энергии. Обеспечивая долгосрочную, предсказуемую поддержку для широкого спектра недорогих решений чистой энергии, закон повышает видимость доходов и укрепляет путь коммунальных служб к декарбонизации. Разработка крупных проектов хранения энергии в США поддерживает возобновляемые проекты, устраняя прерываемость возобновляемой энергии.

Увеличение потребления и цен на электроэнергию: Согласно данным EIA, потребление электроэнергии, как ожидается, вырастет в Соединенных Штатах. Ожидается, что потребление увеличится на 1% в 2026 году по сравнению с уровнями 2025 года и вырастет еще на 3% в 2027 году. По данным EIA, цена средней электроэнергии, предоставляемой клиентам в промышленном, коммерческом и жилом секторах, вырастет на 1.9%, 2.3% и 3.8% соответственно в 2026 году. Тот же тренд ожидается и в 2027 году, что увеличит доходы компаний, работающих в этой области. Спрос на электроэнергию растет в Соединенных Штатах из-за всплеска внутреннего производства, увеличения использования электрических автомобилей, развития центров обработки данных и ИИ, а также роста потребления в жилом секторе.

Рейтинг отрасли Zacks указывает на позитивные перспективы

Рейтинг Zacks Industry Rank группы, который в основном является средним значением рейтинга Zacks всех акций-участников, указывает на оптимистичные краткосрочные перспективы. Отрасль Utility-Electric Power из 56 акций входит в более широкий сектор Zacks Utilities и в настоящее время имеет рейтинг Zacks Industry Rank #87, что ставит её в верхние 36% из более чем 244 отраслей Zacks. Наши исследования показывают, что верхние 50% отраслей с рейтингом Zacks превосходят нижние 50% более чем в два раза.

Позиционирование отрасли в верхних 50% рейтинга Zacks является результатом позитивного прогноза по прибыли для компаний-участников в совокупности. Недавняя оценка прибыли отрасли отражает оптимизм аналитиков.

Прежде чем представить несколько акций Utility-Electric Power, которые вы можете рассмотреть для своего портфеля, давайте взглянем на недавнюю рыночную производительность отрасли и текущую оценку.

Отрасль электроэнергии опережает S&P 500 и сектор

Отрасль Utility Electric Power превзошла Zacks S&P 500 и собственный сектор за последние 12 месяцев. Отрасль вырос на 24.2% по сравнению с ростом сектора на 21%. Композитный индекс Zacks S&P 500 вырос на 16.5% за тот же период.

Ценовая производительность (за один год)

Текущая оценка отрасли электроэнергии

На основе EV/EBITDA (стоимость предприятия/прибыль до уплаты процентов, налогов, амортизации и износа) TTM, который является общепринятой мультипликатором для оценки компаний Utility Electric Power, отрасль торгуется по 13.24X по сравнению с 18.9X для S&P 500 и 12.48X для сектора Utility.

За последние пять лет отрасль торговалась так высоко, как 21.31X, так низко, как 12.27X и в среднем 15.21X.

Сравнение EV/EBITDA TTM отрасли с S&P 500 (5 лет)

Сравнение EV/EBITDA TTM отрасли с сектором (5 лет)

4 акции отрасли электроэнергии для покупки

Коммунальные услуги – это зрелый сектор, и все акции, выбранные из отрасли Zacks Utility-Electric Power, имеют рыночную капитализацию почти 11 миллиардов долларов. В настоящее время акции имеют рейтинг Zacks #2 (Покупка). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

NextEra Energy: Компания NextEra Energy, расположенная в Джуно Бич, Флорида, занимается генерацией, передачей, распределением и продажей электрической энергии. У компании есть хорошо продуманная стратегия капитальных вложений, которая будет направлена на модернизацию и укрепление существующей инфраструктуры и генерацию большего количества электроэнергии из чистых источников для снижения выбросов углерода. Компания планирует инвестировать более 74 миллиардов долларов в период до 2029 года для дальнейшего укрепления своих операций.

Долгосрочный (три-пять лет) прогноз роста прибыли NEE составляет 8.08%. Текущая дивидендная доходность для NEE составляет 2.67%, что лучше, чем дивидендная доходность композита Zacks S&P 500 в 1.35%. Консенсус-прогноз по прибыли на акцию NextEra Energy за 2026 год указывает на рост на 0.5% за последние 60 дней.

Цена и консенсус: NEE

Ameren Corporation: Ameren, расположенная в Сент-Луисе, Миссури, является коммунальной компанией, которая генерирует и распределяет электроэнергию и природный газ для жилых, коммерческих, промышленных и оптовых рынков в Миссури и Иллинойсе. Она ожидает капитальные вложения более 26.3 миллиардов долларов в различных проектах с 2025 по 2029 год. Рост Ameren был обусловлен ее систематическими и последовательными инвестициями в проекты роста и модернизацию инфраструктуры.

Долгосрочный прогноз роста прибыли AEE составляет 8.52%. Текущая дивидендная доходность для AEE составляет 2.78%. Консенсус-прогноз по прибыли на акцию AEE за 2026 год подразумевает рост на 0.5% за последние 60 дней.

Цена и консенсус: AEE

Alliant Energy Corporation: Alliant Energy, расположенная в Мэдисоне, Висконсин, вместе с ее дочерними компаниями занимается регулируемыми услугами по электроснабжению и природному газу. Компания получает выгоду от сильного спроса со стороны своей растущей клиентской базы. Alliant Energy ожидает долгосрочные капитальные расходы в размере 13.4 миллиардов долларов в период с 2026 по 2029 год.

Долгосрочный прогноз роста прибыли LNT составляет 7.15%. Текущая дивидендная доходность для LNT составляет 3.04%. Консенсус-прогноз по прибыли на акцию LNT за 2026 год указывает на рост на 6.92% по сравнению с прошлым годом.

Цена и консенсус: LNT

Pinnacle West Capital Corporation: Pinnacle West Capital, расположенная в Финиксе, Аризона, занимается генерацией, передачей и распределением электроэнергии из угля, ядерной энергии, газа, нефти и солнечной энергии. У компании есть план капитальных инвестиций в размере 8 миллиардов долларов на период с 2026 по 2028 год. Регион обслуживания Pinnacle West в Метро Финиксе продолжает демонстрировать уверенный рост коммерческой деятельности. Улучшение экономических условий в Аризоне привело к расширению клиентской базы и росту спроса на ее услуги.

Долгосрочный прогноз роста прибыли PNW составляет 3.56%. Текущая дивидендная доходность для PNW составляет 3.95%. Консенсус-прогноз по прибыли на акцию PNW за 2026 год подразумевает рост на 0.86% за последние 60 дней.

Цена и консенсус: PNW

Только что выпущено: 10 лучших акций Zacks на 2026 год

Поспешите – вы все еще можете рано присоединиться к нашим 10 лучшим тикерам на 2026 год. Отобранный директором исследований Zacks Шеразом Мианом, этот портфель оказался удивительно и последовательно успешным.

С момента своего создания в 2012 году до ноября 2025 года 10 лучших акций Zacks выросли на +2530.8%, более чем в 4 раза превысив +570.3% S&P 500.

Шераз изучил 4400 компаний, охваченных рейтингом Zacks, и отобрал 10 лучших для покупки и удержания в 2026 году. Вы все еще можете быть среди первых, кто увидит эти только что выпущенные акции с огромным потенциалом.

Посмотреть новые 10 лучших акций >>

Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и суждения, изложенные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод