4 акции мясной отрасли, за которыми стоит следить на фоне волатильного и неопределенного рынка

Отрасль Zacks Food – Meat Products в настоящее время сталкивается с трудностями, включая высокие затраты на сырьё и устойчивую инфляцию. Осторожные расходы потребителей оказывают давление на объемы, в то время как неопределённости в торговле и волатильность экспорта добавляют еще один уровень риска, создавая сложную и непредсказуемую операционную среду. Несмотря на эти трудности, Tyson Foods, Inc. TSN, Hormel Foods Corporation HRL, Smithfield Foods, Inc. SFD и Beyond Meat, Inc. BYND используют диверсифицированные портфели, инициативы по повышению эффективности и инновации в продуктах. Устойчивый спрос на белки и растущий интерес к растительным альтернативам продолжают поддерживать выборочные возможности.

О отрасли

Отрасль Zacks Food – Meat Products включает компании, которые производят, обрабатывают, продают и распределяют широкий ассортимент мясных продуктов, таких как курица, свинина, говядина, готовые блюда и растительное мясо. Некоторые компании также предлагают продукты из птицы и индейки, а также предоставляют питательные продукты и добавки, десерты и смеси для напитков, а также промышленные желатиновые продукты. Большинство компаний предлагают свои продукты розничным и общественным потребителям, в то время как некоторые обслуживают деликатесные и коммерческие операторы, включая продуктовые ритейлеры, оптовиков, мясные дистрибьюторы, магазины в складских клубах, компании по переработке пищевых продуктов, сетевые рестораны, международные экспортные компании, школьные столовые и больницы и другие. Некоторые из предлагаемых продуктов включают замороженную целую курицу, основные свиные отрубы, салаты, сэндвичи и фрикадельки.

Основные тенденции, формирующие будущее мясной индустрии

Давление, связанное с затратами: Производители мяса продолжают сталкиваться с высокими затратами, поскольку рост цен на корм, скот, рабочую силу и транспортировку увеличивает общие производственные расходы. Устойчивая инфляция сжимает маржи, в то время как высокие расходы на жизнь изменяют потребительское поведение. Домохозяйства начинают делать покупки более осторожно, часто покупая меньшие количества за раз, что отражает более строгие бюджеты. Даже традиционно доступные белковые варианты, такие как курица, не застрахованы от изменений в спросе в периоды экономической неопределенности. Эти факторы могут оказать давление на объемы продаж и ограничить восстановление маржи в секторе.

Проблемы, связанные с экспортом: Экспортные рынки представляют собой постоянные вызовы для производителей мяса из-за неопределенности в торговой политике, проблем с биобезопасностью и логистическими сбоями. Колебания глобального спроса, валютные колебания и геополитические напряженности могут повлиять на объемы отгрузок и динамику цен. Кроме того, высокий внутренний спрос иногда снижает доступность продукции для международных рынков. Развивающиеся торговые отношения между США и Китаем остаются ключевым фактором, влияющим на экспортные показатели. Увеличение конкуренции на глобальных рынках белка дополнительно увеличивает волатильность доходов и риск маржи.

Рост спроса на белки и растительные альтернативы: Растущий интерес к высокобелковым диетам продолжает поддерживать долгосрочный спрос на мясные продукты, особенно среди потребителей, заботящихся о своем здоровье, и людей, ориентированных на фитнес. В то же время растительные альтернативы набирают популярность, поскольку потребители исследуют разнообразные источники белка, соответствующие трендам устойчивого развития и благополучия. Хотя традиционное мясо остается доминирующим, альтернативные белковые варианты постепенно расширяют свое присутствие в розничной и общественной торговле. Эта меняющаяся белковая среда способствует инновациям, диверсификации продукции и конкурентной переориентации на более широком рынке.

Рейтинг отрасли Zacks указывает на блеклые перспективы

Отрасль Zacks Food – Meat Products находится в более широком секторе Zacks Consumer Staples. В настоящее время отрасль имеет рейтинг Zacks Industry Rank #203, что помещает её в нижние 16% из более чем 243 отраслей Zacks. Рейтинг отрасли, который является средним значением рейтинга Zacks всех акций-членов, указывает на блеклые краткосрочные перспективы. Наше исследование показывает, что верхние 50% отраслей с рейтингом Zacks превосходят нижние 50% более чем в 2 раза.

Позиционирование отрасли в нижних 50% отраслей с рейтингом Zacks является результатом негативного прогноза по доходам для составных компаний в совокупности. Анализируя пересмотры агрегированных оценок доходов, видно, что аналитики постепенно теряют уверенность в потенциале роста доходов этой группы. Учитывая мрачные перспективы отрасли, мы представляем несколько акций, которые вы можете рассмотреть для своего портфеля. Однако прежде стоит взглянуть на производительность отрасли и текущую оценку.

Отрасль против более широкого рынка

Отрасль Zacks Food – Meat Products показала худшие результаты по сравнению с более широким сектором Zacks Consumer Staples и S&P 500 за последний год. Отрасль снизилась на 23.5% за этот период по сравнению с ростом более широкого сектора на 6.9% и ростом S&P 500 на 18.2%.

Однолетняя ценовая производительность

Текущая оценка отрасли

На основе прогнозируемого соотношения цена/прибыль (P/E) за 12 месяцев, которое обычно используется для оценки акций сектора Consumer Staples, отрасль в настоящее время торгуется по коэффициенту 13.32X по сравнению с 22.69X у S&P 500 и 18.2X у сектора. За последние пять лет отрасль торговалась на уровне от 21.75X до 11.95X, со средним значением 15.26X, как показано на приведенной ниже диаграмме.

Коэффициент цена/прибыль (за последние пять лет)

4 акции мясной индустрии, на которые стоит обратить внимание

Tyson Foods: Эта акция с рейтингом Zacks #3 (Держать) является одним из крупнейших игроков на глобальном рынке белка, предлагая широкий портфель курицы, говядины, свинины и готовых продуктов с добавленной стоимостью. Tyson Foods работает по диверсифицированной многобелковой модели, которая помогает сбалансировать волатильность в циклах скота и изменяющиеся тренды потребительского спроса. Компания владеет хорошо известными брендами, такими как Tyson, Jimmy Dean и Hillshire Farm, что поддерживает сильную видимость на рынке и лояльность потребителей. Благодаря присутствию на рынках розничной торговли, общественного питания и международных рынках компания получает преимущества от масштаба, интегрированных операций и обширной сети распределения. Ее акцент на операционной эффективности, расширении брендового портфеля и оптимизации цепочки поставок поддерживает ее долгосрочные конкурентные позиции. Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь.

Консенсус-прогноз Zacks для текущего финансового года EPS TSN снизился с $3.94 до $3.88 за последние 30 дней. Tyson Foods имеет средний сюрприз по доходам за последние четыре квартала примерно 16.5%. Акции TSN выросли на 3.5% за последний год.

Цена и консенсус: TSN

Hormel Foods: Эта компания с рейтингом Zacks #3 сохраняет сильные позиции на рынках розничной торговли и общественного питания, поддерживаемые диверсифицированным портфелем брендированных белковых и продуктов с добавленной стоимостью. Hormel Foods продолжает акцентировать внимание на инновациях через разработку продуктов, соответствующих изменяющимся предпочтениям потребителей, укрепляя такие устоявшиеся бренды, как SPAM, Jennie-O и Skippy. Инициатива Transform and Modernize компании направлена на улучшение операционной эффективности путем упрощения процессов, централизации функций и оптимизации портфеля. Постоянные инвестиции в мощности, технологии и инфраструктуру поддерживают масштабируемость, в то время как дисциплинированные приобретения расширили ее охват на рынках общественного питания и международных рынках.

Консенсус-прогноз Zacks для текущего финансового года EPS HRL остался неизменным на уровне $1.43 за последние 30 дней. Hormel Foods имеет средний отрицательный сюрприз по доходам за последние четыре квартала на уровне 3.3%. Акции компании потеряли 13.9% за последний год.

Цена и консенсус: HRL

Smithfield Foods: Эта компания с рейтингом Zacks #3 является вертикально интегрированным производителем свинины с операциями в области упаковки мясных продуктов, свежей свинины и производства свиней. Smithfield Foods использует свою интегрированную цепочку поставок для управления волатильностью товарных рынков, поддерживая свой портфель с добавленной стоимостью. Компания сосредотачивается на оптимизации ассортимента продукции, укреплении брендированных и собственных марок, а также на повышении эффективности через автоматизацию и улучшения цепочки поставок. Стратегические усилия по упрощению операций и согласованию производственных мощностей поддерживают долгосрочную прибыльность и операционную устойчивость.

Консенсус-прогноз Zacks для текущего финансового года EPS SFD остался неизменным на уровне $2.39 за последние 30 дней. Smithfield Foods имеет средний сюрприз по доходам за последние четыре квартала примерно 8.4%. Акции SFD выросли на 18.1% за последний год.

Цена и консенсус: SFD

Beyond Meat: Эта компания с рейтингом Zacks #3 работает в категории растительного белка, предлагая мясные альтернативы, которые призваны привлечь потребителей, заботящихся о здоровье и устойчивом развитии. Beyond Meat продолжает совершенствовать свой портфель продуктов, чтобы соответствовать изменяющимся предпочтениям вкуса и питательным ожиданиям. Компания сосредоточена на снижении затрат и повышении операционной эффективности за счет консолидации производства, дисциплинированного управления мощностями и инвестиций в автоматизацию. С учетом продолжающегося интереса потребителей к растительному питанию и альтернативным белковым вариантам, Beyond Meat остается в категории, которая развивается по мере изменения цен, конкуренции и динамики спроса.

Консенсус-прогноз Zacks для убытков BYND за текущий финансовый год остался неизменным за последние 30 дней на уровне $1.12 на акцию. Акции BYND упали на 82.1% за последний год.

Цена и консенсус: BYND

Радикальная новая технология может принести инвесторам огромные прибыли

Квантовые вычисления - это следующая технологическая революция, и она может быть даже более продвинутой, чем ИИ. В то время как некоторые считали, что технологии еще далеки, они уже присутствуют и развиваются быстро. Крупные гипермасштабируемые компании, такие как Microsoft, Google, Amazon, Oracle, а также Metа(признана экстремистской, деятельность на территории РФ запрещена) и Tesla, спешат интегрировать квантовые вычисления в свою инфраструктуру. Старший стратег по акциям Кевин Кук раскрывает 7 тщательно отобранных акций, которые могут доминировать в области квантовых вычислений в своем отчете "Beyond AI: The Quantum Leap in Computing Power". Кевин был одним из первых экспертов, которые распознали огромный потенциал NVIDIA в 2016 году. Теперь он сосредоточился на том, что может стать "следующим большим событием" в превосходстве квантовых вычислений. Сегодня у вас есть редкая возможность позиционировать свой портфель в авангарде этой возможности.

Смотрите лучшие квантовые акции сейчас >>

Хотите узнать последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.

Мнения и взгляды, изложенные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод